中海海盛2007年半年度报告
中海（海南）海盛船务股份有限公司2007年半年度报告
一、重要提示
1、本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
2、因工作原因，童光明独立董事未出席公司第五届董事会第二十次会议，委托邵瑞庆独立董事出席会议并代为行使表决权；因工作原因，唐生君董事未出席公司第五届董事会第二十次会议，未委托其他董事出席会议并代为行使表决权。
3、公司半年度财务报告未经审计。
4、公司负责人董事长王大雄先生、主管会计工作负责人总经理李明昌先生及会计机构负责人（会计主管人员）计财部经理许欲章先生声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、完整。
二、公司基本情况
(一)公司基本情况简介
1、公司法定中文名称：中海（海南）海盛船务股份有限公司
公司法定中文名称缩写：中海海盛
公司英文名称：CHINA SHIPPING HAISHENG CO.,LTD.
2、公司A股上市交易所：上海证券交易所
公司A股简称：中海海盛
公司A股代码：600896
3、公司注册地址：海南省海口市龙昆北路2号珠江广场帝豪大厦25层
公司办公地址：海南省海口市龙昆北路2号珠江广场帝豪大厦25层
邮政编码：570125
公司国际互联网网址：http://www.haishengshipping.com
公司电子信箱：security@haishengshipping.com
4、公司法定代表人：王大雄
5、公司董事会秘书：胡小波
电话：0898-68583985
传真：0898-68581486
E-mail：x.b.hu@haishengshipping.com
联系地址：海南省海口市龙昆北路2号珠江广场帝豪大厦25层公司证券部
公司证券事务代表：刘柏成
电话：0898-68526523
传真：0898-68581486
E-mail：b.c.liu@haishengshipping.com
联系地址：海南省海口市龙昆北路2号珠江广场帝豪大厦25层公司证券部
6、公司信息披露报纸名称：《中国证券报》、《上海证券报》
登载公司半年度报告的中国证监会指定国际互联网网址：http://www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点：海南省海口市龙昆北路2号珠江广场帝豪大厦25层公司证券部
7、公司其他基本情况：
公司首次注册登记日期：1993年4月2日
公司首次注册登记地点：海南省工商行政管理局
公司法人营业执照注册号：4600001002067
公司税务登记号码：460100284077535
公司聘请的境内会计师事务所名称：上海众华沪银会计师事务所有限公司
公司聘请的境内会计师事务所办公地址：上海延安东路550号海洋大厦12楼
(二)主要财务数据和指标
1、主要会计数据和财务指标
单位:元币种:人民币
上年度期末 本报告期末比上
本报告期末 年度期末增减
调整后 调整前
（％）
总资产 1,855,637,198.28 1,489,519,046.54 1,469,524,272.34 24.58
所有者权益（或
1,150,426,736.59 1,081,581,952.64 1,070,445,314.95 6.37
股东权益）
每股净资产(元) 2.57 2.42 2.39 6.20
报告期（1－6 上年同期 本报告期比上年
月） 调整后 调整前 同期增减（％）
营业利润 127,306,593.56 77,854,448.00 59,138,645.24 63.52
利润总额 127,289,732.95 77,194,876.93 72,821,440.70 64.89
净利润 101,082,289.78 63,389,372.08 59,242,648.39 59.46
扣除非经常性损
101,116,598.86 63,923,921.22 44,719,581.20 58.18
益的净利润
基本每股收益
0.23 0.14 0.13 64.29
(元)
稀释每股收益
0.23 0.14 0.13 64.29
(元)
增加2.36个百
净资产收益率(%) 8.79 6.43 6.00
分点
经营活动产生的
108,234,548.23 17,093,200.96 17,093,200.960 533.20
现金流量净额
每股经营活动产
生的现金流量净 0.24 0.04 0.04 500.00
额
2、非经常性损益项目和金额
单位:元币种:人民币
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 85,830.60
除上述各项之外的其他营业外收支净额 -120,139.68
合计 -34,309.08
三、股本变动及股东情况
(一)股份变动情况表
单位:股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
发
公积
比例 行 送 比例
数量 金转 其他 小计 数量
（%） 新 股 （%）
股
股
一、有限售条件股份
1、国家持股
2、国有法人
122,925,000 27.49 122,925,000 27.49
持股
3、其他内资
38,279,469 8.56 -38,279,469 -38,279,469 0 0
持股
其中：境内非
国有法人持股
境内自
然人持股
4、外资持股
其中：境外法
人持股
境外自
然人持股
二、无限售条件流通股份
1、人民币普
285,961,510 63.95 38,279,469 38,279,469 324,240,979 72.51
通股
2、境内上市
的外资股
3、境外上市
的外资股
4、其他
三、股份总数 447,165,979 100.00 0 0 447,165,979 100.00
公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
公司股权分置改革于2006年4月13日经相关股东会议通过，并于2006年4月24日实施后首次复牌。根据股权分置改革方案中关于有限售条件的流通股上市流通有关承诺，2007年4月24日，公司38,279,469股有限售条件的流通股上市流通。
(二)股东情况
1、股东数量和持股情况
单位：股
报告期末股东总数 67,487户
前十名股东持股情况
持股 持有有限售 质押或冻
报告期内增
股东名称 股东性质 比例 持股总数 条件股份数 结的股份
减
(%) 量 数量
中国海运(集团)总公司 国有法人 27.49 122,925,000 0 122,925,000 0
广州海宁海务咨询服务公司 国有法人 2.03 9,064,855 0 0 未知
秦皇岛港务集团有限公司 国有法人 1.34 6,000,000 0 0 未知
国信证券有限责任公司 其他 1.03 4,597,260 未知 0 未知
海南电网公司 国有法人 0.77 3,448,259 -7,051,741 0 未知
中国光大银行股份有限公司
－巨田资源优选混合型证券 其他 0.60 2,700,000 未知 0 未知
投资基金
深圳市博厚实业有限公司 其他 0.40 1,776,247 未知 0 未知
喻开明 其他 0.28 1,266,983 未知 0 未知
中国光大银行股份有限公司
－巨田基础行业证券投资基 其他 0.28 1,258,000 -742,000 0 未知
金
陈连新 其他 0.24 1,062,176 未知 0 未知
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
广州海宁海务咨询服务公司 9,064,855 人民币普通股
秦皇岛港务集团有限公司 6,000,000 人民币普通股
国信证券有限责任公司 4,597,260 人民币普通股
海南电网公司 3,448,259 人民币普通股
中国光大银行股份有限公司－巨田资源
2,700,000 人民币普通股
优选混合型证券投资基金
深圳市博厚实业有限公司 1,776,247 人民币普通股
喻开明 1,266,983 人民币普通股
中国光大银行股份有限公司－巨田基础
1,258,000 人民币普通股
行业证券投资基金
陈连新 1,062,176 人民币普通股
上海裕海实业有限公司 1,050,000 人民币普通股
1、广州海宁海务咨询服务公司、上海裕海实业有限公司均是隶
属于中国海运（集团）总公司的全资公司，三方有关联关系。公司未
上述股东关联关系或一致行动关系的说
知其他"前十名无限售条件股东"与其他"前十名股东"之间是否存在关
明
联关系或一致行动关系。
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
单位：股
有限售条件股份可上市交易
持有的有限
序 有限售条件股 情况
售条件股份 限售条件
号 东名称 可上市交 新增可上市交
数量
易时间 易股份数量
承诺其所持中海海盛股份自获得上市流通权
中国海运(集 2009年4
1 122,925,000 1,229,250,000 之日起36个月内不通过证券交易所挂牌交易
团)总公司 月24日
出售。
2、控股股东及实际控制人变更情况
本报告期内公司控股股东及实际控制人没有发生变更。
四、董事、监事和高级管理人员
(一)董事、监事和高级管理人员持股变动
报告期内公司董事、监事、高级管理人员持股未发生变化。
(二)新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况
报告期内，姚作芝先生、谈伟鑫先生因工作变动原因不再担任公司第五届董事会董事职务，选举严志冲先生、蒋光建先生为公司第五届董事会董事；因连任时间达到六年，谭兵先生不再担任公司第五届董事会独立董事职务，选举孙培廷先生为公司第五届董事会独立董事。方楚南先生因工作变动原因不再担任公司总会计师职务。
五、董事会报告
(一)董事会报告
报告期内,公司董事会领导经营班子规范管理,稳健经营,落实各项工作措施,营运生产正常,安全形势稳定。公司采取多种措施，积极组织货源，提高运输效率，狠抓成本控制，努力降低因燃油价格居高不下带来的不利影响。受散货运输价格上升、新增的一艘散货船和四艘化学品船陆续投入营运、贸易收入增长的影响，公司营业收入比去年同期增长47.35%；受一级市场短期投资收益增长及对广州海电船务有限公司及深圳三鼎油运贸易有限公司的投资收益增长的影响，公司投资收益比去年同期增长133.97%，上述原因造成公司营业利润、净利润分别比去年同期增长63.52%、59.46%。报告期内，公司完成货运量383.49万吨，货运周转量50.65亿吨海里，实现营业收入40555.41万元，营业利润12730.66万元，净利润10108.23万元。
(二)公司主营业务及其经营状况
1、主营业务分行业、产品情况表
单位:元币种:人民币
分行业或 毛利 营业收入比上 营业成本比上 毛利率比上年同
营业收入 营业成本
分产品 率(%) 年同期增减(%) 年同期增减(%) 期增减(%)
分行业
运输业 323,880,448.30 211,900,420.74 34.57 42.19 26.80 增加7.94个百分点
贸易收入 102,844,696.15 80,380,017.64 21.84 116.69 112.44 增加1.56个百分点
内部抵消 -21,171,024.45 -21,171,024.45 — — — —
合计 405,554,120.00 271,109,413.93 33.15 47.35 32.28 增加7.62个百分点
其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额0万元。
2、主营业务分地区情况
单位:元币种:人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减(%)
海南 246,711,211.34 20.64
广东 82,869,761.86 56.13
上海 55,803,339.07 216.20
香港 41,340,832.18 —
内部抵减 -21,171,024.45 —
合计 405,554,120.00 47.35
3、主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明
主营业务中的运输业的毛利率与上年相比有所增长，主要原因为散货运输价格上升、新增的一艘散货船和四艘化学品船陆续投入营运。
4、公司在经营中出现的问题与困难
2007年上半年，由于国际原油价格高位运行，船用燃油价格也居高不下，加大了公司船舶的燃油成本支出。针对此困难，公司狠抓三项成本和费用的控制，调动广大员工和船员的积极性，内部挖潜，努力提高船舶运营效率，严控运输成本和管理费，尽量降低燃油价格居高不下带来的不利影响。
(三)公司投资情况
1、募集资金使用情况
公司于1999年通过配股募集资金21818万元，截止报告期末，已累计使用21818万元，其中本报告期使用6477万元。报告期内，公司五届十四次（临时）董事会及2007年第一次临时股东大会审议并通过了公司关于变更募集资金投资项目的事项。公司不再实施原募集资金投资项目：运用配股募集资金6477万元及自筹资金、银行贷款购买两艘二手散货运输船项目。原项目变更为运用配股募集资金6477万元人民币及自筹资金、银行贷款购买一艘4.7万载重吨级二手散货运输船项目，项目总投资为4489万美元左右，折合人民币为35015万元人民币左右。截止目前，公司已以3474.9万美元的价格从DAMPSKIBSSELSKABET NORDEN A/S公司购买一艘4.7万载重吨级二手散货船“NORDSPIRIT”轮（已更名为“宝盛”轮），该轮应交进口关税等税款及相关费用为1014.1万美元左右，本项目计划总投资为4489万美元左右，折合人民币为35015万元人民币左右。公司实际支付购船款、进口关税等税款及相关费用为人民币34707万元。至此，公司募集资金已全部使用完毕。
2、募集资金承诺项目情况
币种:人民币
实际 是否符 是否符
预计 产生收益情况
承诺项目名称 拟投入金额 是否变更项目 投入 合计划 合预计
收益 （本报告期）
金额 进度 收益
购置4艘沥青运 15000万元 部分变更 10091 盈利 719万元 否 是
输船 万元
购置4艘散装水 12800万元 是 — — — 否 —
泥运输船
合计 27800万元 — 10091 盈利 719万元 — —
万元
未达到计划进度和预计收益的说明（分具体项目）
1、购置4艘沥青运输船项目：公司在实施过程中，经自查，发现上述配股募集资金已使用部分（购买并改造3艘沥青运输船）涉及关联交易及其信息披露不充分，存在一些不规范的问题，公司进行补救和整改，未按计划进度执行此项目。
2、购置散装水泥运输船项目：1998年6月，该项目经公司二届四次董事会审议通过，可行性报告是基于当时市场情况制订的，由于募集资金于1999年10月底到位，时间相差一年多，在这期间市场发生了变化，国内及沿海散装水泥运输市场并非我们预期的那样快速扩张和发展。本着审慎的原则，未按计划执行。
变更原因及变更程序说明（分具体项目）
1、购买沥青运输船项目
公司原计划投资15000万元购买4艘沥青运输船。公司原计划通过航交所向国内船东购买4艘沥青运输船，由于国内无现成的沥青运输船，而国外船东卖价又比较高，公司为实现低成本发展沥青运输船队，经与公司控股股东中海集团下属公司协商，向其以较低的价格购入3艘船舶，并委托中海集团下属船厂加以改造。目前公司已投资10091万元购买并改造3艘沥青运输船，其中，投资3000万元购买并改造沥青运输船“定安海”轮、投资3602万元购买并改造沥青运输船“平安海”轮、投资3489万元购买并改造沥青运输船“新安海”轮，及时投入营运，取得比较好收益。本项目尚余4909万元。
2000年，经公司自查，上述配股募集资金已使用部分涉及关联交易及其信息披露不充分，存在一些不规范的问题，公司立即主动汇报，采取了一系列的补救、整改措施，将上述关联交易提交股东大会确认，刊登相关的关联交易的补充公告等。
2、购买散装水泥运输船项目：公司原计划投资12800万元购买4艘散装水泥运输船。1998年6月19日，公司召开第二届董事会第四次会议通过了本次配股方案及配股募集资金计划，公司配股募集资金运用可行性报告是基于当时市场情况制订的，由于募集资金于1999年10月底到位，时间相差一年多。在这段时间里，国内及沿海散装水泥运输市场并非我们预期的那样快速扩张和发展。国内水泥散装率仍然极低，基本停留在普通散装水泥运输和袋装水泥运输，散装水泥专用码头建设滞后，严重制约了散装水泥运输的发展。且近年来，散装水泥运输市场竞争激烈，运价较低，拖欠运费的情况比较严重。鉴于上述原因，为维护广大投资者的利益，决定放弃此项目。
3、经公司三届九次董事会及2000年第一次临时股东大会审议通过，变更后的1999年配股募集资金投向，具体如下：
（一）放弃投资12800万元购买四艘水泥运输船的计划。
（二）变更投资15000万元购买四艘沥青运输船的计划。在已购三艘沥青运输船的基础上，投入2700万元购买及改造“万泉海”沥青运输船和投入2550万元组建海南中海海盛海连船务有限公司。共投资15341万元，与原计划相比，增加了部分投资组建沥青运输船队。
（三）因公司当时尚未有合适的项目，余下的募集资金约6477万元暂不投入使用。
4、2001年，经公司三届十次董事会及2000年度股东大会审议，同意公司运用配股募集资金及自筹资金购买一艘二手化学品运输船。
5、由于公司一直未找到符合公司需要的二手化学品运输船，兼之国家交通部自2003年起暂停审批进口二手化学品运输船，公司也无法判断国家交通部何时恢复审批进口二手化学品运输船，继续实施该项目存在很大的困难，已不具有可操作性。2006年，经公司五届九次（临时）董事会及2006年第二次临时股东大会审议，同意公司不再实施原募集资金投资项目：运用配股募集资金6477万元及自筹资金购买一艘二手化学品运输船的项目。原项目变更为公司运用配股募集资金6477万元及自筹资金、银行贷款购买两艘4.5万载重吨级、15年左右船龄二手散货运输船，项目总投资为3.62亿元人民币左右（已包含应交税款及相关费用）。
6、由于BDI指数（波罗的海干散货运价指数）自2006年6月初一路走高，导致二手船船价不断上扬，国内、国际二手船市场上的15年左右船龄、4.5万吨载重吨级的船舶的船价已远远高于公司董事会、股东大会确定的购船价格，且市场上也找不到符合公司要求的15年左右船龄、4.5万吨载重吨级的二手散货运输船，按照原定的购船价格和船龄要求继续实施该项目存在很大的困难，已不具有可操作性。2007年，经公司五届十四次（临时）董事会及2007年第一次临时股东大会审议，同意公司不再实施原募集资金投资项目：运用配股募集资金6477万元及自筹资金、银行贷款购买两艘二手散货运输船项目。原项目变更为运用配股募集资金6477万元人民币及自筹资金、银行贷款购买一艘4.7万载重吨级二手散货运输船项目，项目总投资为4489万美元左右，折合人民币为35015万元人民币左右。
3、募集资金变更项目情况
币种:人民币
是否 是否
实际 产生收益情
对应原承诺 变更后项目拟 预计 符合 符合
变更后的项目名称 投入 况（本报告
项目名称 投入金额 收益 计划 预计
金额 期）
进度 收益
购买并改造“万泉海” 购置4艘沥 2700万元 2700 盈利 167万元 是 是
轮沥青运输船。 青运输船 万元
组建海南中海海盛海连 购置4艘沥 2550万元 2550 盈利 183万元 是 是
船务有限公司 青运输船 万元
因公司当时尚未有合适 购置4艘散 — — — — — —
的项目，余下的募集资 装水泥运输
金约6477万元暂不投 船
入使用
购买一艘二手化学品运 暂未投入使 1亿元左右 — — — 否， —
输船 用的6477万 已变
元 更
购买两艘4.5万载重吨 购买一艘二 3.62亿元左右 — — — 否， —
级、15年左右船龄二手 手化学品运 已变
散货运输船 输船 更
购买一艘4.7万载重吨 购买两艘4.5 35015万元 34707 盈利 934万元 是 是
级二手散货运输船项目 万载重吨 万元
级、15年左
右船龄二手
散货运输船
合计 — 86465万元 39957 盈利 1284万元 — —
万元
未达到计划进度和预计 1、购买一艘二手化学品运输船：由于公司一直未找到符合公司需要的二手化
收益的说明（分具体项 学品运输船，兼之国家交通部自2003年起暂停审批进口二手化学品运输船，公司
目） 也无法判断国家交通部何时恢复审批进口二手化学品运输船，继续实施该项目存在
很大的困难，已不具有可操作性。公司2006年第二次临时股东大会审议通过了关
于变更募集资金投资项目的议案。公司不再实施本项目。
2、购买两艘4.5万载重吨级、15年左右船龄二手散货运输船：由于BDI指数
（波罗的海干散货运价指数）自2006年6月初一路走高，导致二手船船价不断上
扬，国内、国际二手船市场上的15年左右船龄、4.5万吨载重吨级的船舶的船价已
远远高于公司董事会、股东大会确定的购船价格，且市场上也找不到符合公司要求
的15年左右船龄、4.5万吨载重吨级的二手散货运输船，按照原定的购船价格和船
龄要求继续实施该项目存在很大的困难，已不具有可操作性。公司2007年第一次
临时股东大会审议通过了关于变更募集资金投资项目的议案。公司不再实施本项
目。
4、非募集资金项目情况
（1）公司五届十次董事会于2006年8月25日审议通过了关于公司控股子公司上海金海船务贸易有限公司（以下简称“上海金海”）建造两艘散装液体化学品船舶的议案。2006年11月3日，上海金海与浙江振兴船舶修造有限公司（以下简称“振兴船舶”）在台州签订了两份合同：《7000吨级化学品/成品油船建造合同》（船号：ZX007）、《7000吨级化学品/成品油船建造合同》（船号：ZX008）（以下统称“合同”），上海金海委托振兴船舶建造两艘7000吨级化学品/成品油船。每艘船舶合同价格为6862.5万元人民币，两艘船舶合计13725万元人民币。截止报告期末，由于振兴船舶尚未按照合同的要求出具银行履约保函，合同未能生效，上海金海将不再执行上述合同。目前，上海金海将继续按照公司董事会决议的要求，积极寻找合适的造船厂，争取尽快建造两艘散装液体化学品船舶。
（2）公司四届五次董事会及2003年第一次临时股东大会审议通过了关于建造两艘5.7万吨级散货运输船的议案；2003年7月19日，公司与渤海船舶重工有限责任公司（以下简称“渤船重工”）在海口市签订了《57300载重吨级散货船建造合同》，公司委托渤船重工建造两艘57300载重吨级散货船。每艘散货船合同价格为1848万美元，两艘船合计3696万美元。按照合同约定，两艘船应分别于2005年12月31日、2006年4月30日交船。公司已支付了第一期款项30,684,675.38元人民币，截止合同约定交船日，公司委托建造的两艘船舶尚未上船台，两艘船舶均未能在合同规定的期限内交船。对于这种情况的发生，渤船重工解释为，因其有国家要求的某种特殊产品建造任务，占用了船坞，公司的两艘船将不能被建造。2006年10月25日，经公司与渤船重工友好协商，并考虑到目前的市场与2003年相比已发生很大的变化，国内、国际船舶的建造成本和价格均已大幅上升，而渤船重工又是因有国家要求的某种特殊产品建造任务而不能履行原合同，公司与渤船重工本着互谅互让的原则，签署了《关于<57300载重吨级散货船建造合同（卖方工程编号：BH409-5. BH409-6）>补充协议》，对原合同进行了修改，公司追加资金委托渤船重工建造两艘57300载重吨级散货船，每艘散货船合同价格由1848万美元增加至2260万美元，两艘船舶合计4520万美元。该补充协议已经五届第十一次（临时）董事会及2006年第三次临时股东大会审议通过。截止报告期末，本项目正按照补充协议约定的进度实施。
（3）公司五届十三次（临时）董事会及2006年第三次临时股东大会审议通过了关于公司全资子公司中海海盛香港船务有限公司（以下简称“海盛香港”）或其下属公司收购四艘油轮及将其改造为四艘化学品运输船的议案，2006年12月11日，海盛香港与关联方中海发展（香港）航运有限公司（以下简称“发展香港”）签定了《“建设33、34、35、36”轮买卖合同》，海盛香港或其下属公司收购发展香港下属公司所拥有的四艘油轮，每艘油轮的收购价格为人民币6，020万元，四艘油轮收购价格合计为人民币24，080万元。四艘油轮购入后，将被改造为四艘化学品运输船，以开展化学品运输业务。截止报告期末，海盛香港及其下属公司已购入了“建设33、34、35、36”轮四艘油轮（已分别更名为金海洋、金海湖、金海潼、金海湾）并已将其改造为化学品运输船，四艘化学品运输船及时投入营运，增加了公司化学品船舶运力，扩大并发展了公司化学品运输业务。截止报告期末，上述四艘船舶完成营业利润1501.83万元，占公司利润总额的11.80%。
（4）经公司五届十七次（临时）董事会及2006年年度股东大会审议通过，2007年3月29日，公司与中海工业有限公司（以下简称“中海工业”）及中海工业（江苏）有限公司（以下简称“中海工业江苏”）在上海签订了四艘57300吨级沿海散货船建造合同，公司在中海工业及中海工业江苏建造四艘5.73万吨级散货运输船，每艘散货运输船建造合同价格为人民币27285万元，四艘散货运输船建造合同价格合计为人民币109140万元。截止报告期末，公司已贷款支付了第一期款项21828万元人民币。本项目正按照合同约定的进度实施。
(四)公司财务状况、经营成果分析
1、完成经营计划情况
公司2006年年度报告披露，2007年度计划争取实现主营业务收入73300万元，主营业务成本争取控制在51950万元。公司报告期完成营业收入40555万元，占计划的55.33%，营业成本27111万元，占计划的52.19%。
(五)预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及说明
受散货运输价格上升、新增的一艘散货船和四艘化学品船投入营运、一级市场短期投资收益增长及对广州海电船务有限公司及深圳三鼎油运贸易有限公司的投资收益增长的影响，预计公司2007年1-9月份净利润与上年同期相比将增长50%以上。
六、重要事项
(一)公司治理的情况
报告期内，公司设立了公司董事会审计委员会，制订了公司《募集资金管理制度》、《信息披露事务管理制度》，修订了公司《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《董事会审计委员会实施细则》、《监事会议事规则》，进一步完善了公司的治理结构。
报告期内，公司严格按照中国证监会的有关文件要求，积极完善公司的治理结构，规范运作。公司治理结构较为完善，实际治理状况符合中国证监会有关文件的要求。
(二)报告期实施的利润分配方案执行情况
2007年5月11日召开的公司2006年度股东大会审议通过了分红派息议案，即以2006年末总股本447,165,979股为基数,向公司全体股东每10股派发现金红利0.80元（含税）,此次利润分配的股权登记日为2007年6月27日，除息日为2007年6月28日，红利发放日为2007年7月5日。无限售条件的流通股股东的现金红利已通过中国证券登记结算有限责任公司上海分公司清算系统发放完毕，有限售条件的流通股股东的现金红利已由公司直接发放完毕。此分红派息实施公告刊登在2007年6月22日《中国证券报》、《上海证券报》上。
(三)中期拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案
公司中期不进行利润分配也不进行公积金转增股本。
(四)重大诉讼仲裁事项
本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。
(五)资产交易事项
收购资产情况
（1）公司五届十次董事会于2006年8月25日审议通过了关于公司控股子公司上海金海船务贸易有限公司（以下简称“上海金海”）建造两艘散装液体化学品船舶的议案。2006年11月3日，上海金海与浙江振兴船舶修造有限公司（以下简称“振兴船舶”）在台州签订了两份合同：《7000吨级化学品/成品油船建造合同》（船号：ZX007）、《7000吨级化学品/成品油船建造合同》（船号：ZX008）（以下统称“合同”），上海金海委托振兴船舶建造两艘7000吨级化学品/成品油船。每艘船舶合同价格为6862.5万元人民币，两艘船舶合计13725万元人民币。截止报告期末，由于振兴船舶尚未按照合同的要求出具银行履约保函，合同未能生效，上海金海将不再执行上述合同。上海金海将继续按照公司董事会决议的要求，积极寻找合适的造船厂，争取尽快建造两艘散装液体化学品船舶。目前对公司报告期业务的连续性、管理层的稳定性无影响，对公司报告期经营成果与财务状况无影响。
（2）公司四届五次董事会及2003年第一次临时股东大会审议通过了关于建造两艘5.7万吨级散货运输船的议案；2003年7月19日，公司与渤海船舶重工有限责任公司（以下简称“渤船重工”）在海口市签订了《57300载重吨级散货船建造合同》，公司委托渤船重工建造两艘57300载重吨级散货船。每艘散货船合同价格为1848万美元，两艘船合计3696万美元。按照合同约定，两艘船应分别于2005年12月31日、2006年4月30日交船。公司已支付了第一期款项30,684,675.38元人民币，截止合同约定交船日，公司委托建造的两艘船舶尚未上船台，两艘船舶均未能在合同规定的期限内交船。对于这种情况的发生，渤船重工解释为，因其有国家要求的某种特殊产品建造任务，占用了船坞，公司的两艘船将不能被建造。2006年10月25日，经公司与渤船重工友好协商，并考虑到目前的市场与2003年相比已发生很大的变化，国内、国际船舶的建造成本和价格均已大幅上升，而渤船重工又是因有国家要求的某种特殊产品建造任务而不能履行原合同，公司与渤船重工本着互谅互让的原则，签署了《关于<57300载重吨级散货船建造合同（卖方工程编号：BH409-5. BH409-6）>补充协议》，对原合同进行了修改，公司追加资金委托渤船重工建造两艘57300载重吨级散货船，每艘散货船合同价格由1848万美元增加至2260万美元，两艘船舶合计4520万美元。该补充协议已经五届第十一次（临时）董事会及2006年第三次临时股东大会审议通过。截止报告期末，本项目正按照补充协议约定的进度实施。目前对公司报告期业务的连续性、管理层的稳定性无影响，对公司报告期经营成果与财务状况无影响。
（3）公司五届十三次（临时）董事会及2006年第三次临时股东大会审议通过了关于公司全资子公司中海海盛香港船务有限公司（以下简称“海盛香港”）或其下属公司收购四艘油轮及将其改造为四艘化学品运输船的议案，2006年12月11日，海盛香港与关联方中海发展（香港）航运有限公司（以下简称“发展香港”）签定了《“建设33、34、35、36”轮买卖合同》，海盛香港或其下属公司收购发展香港下属公司所拥有的四艘油轮，每艘油轮的收购价格为人民币6，020万元，四艘油轮收购价格合计为人民币24，080万元。四艘油轮购入后，将被改造为四艘化学品运输船，以开展化学品运输业务。截止报告期末，海盛香港及其下属公司已购入了“建设33、34、35、36”轮四艘油轮（已分别更名为金海洋、金海湖、金海潼、金海湾）并已将其改造为化学品运输船，四艘化学品运输船及时投入营运，增加了公司化学品船舶运力，扩大并发展了公司化学品运输业务。为购买四艘油轮，海盛香港向银行申请了3100万美元的3年期贷款，增加了公司的财务费用并提高公司的资产负债率。截止报告期末，上述四艘船舶完成营业利润1501.83万元，占公司利润总额的11.80%。目前对公司报告期业务的连续性、管理层的稳定性无影响。
（4）经公司五届十七次（临时）董事会及2006年年度股东大会审议通过，2007年3月29日，公司与中海工业有限公司（以下简称"中海工业"）及中海工业（江苏）有限公司（以下简称"中海工业江苏"）在上海签订了四艘57300吨级沿海散货船建造合同，公司在中海工业及中海工业江苏建造四艘5.73万吨级散货运输船，每艘散货运输船建造合同价格为人民币27285万元，四艘散货运输船建造合同价格合计为人民币109140万元。公司已贷款支付了第一期款项21828万元人民币。本项目增加了公司的财务费用并提高公司的资产负债率。截止报告期末，本项目正按照合同约定的进度实施，目前对公司报告期业务的连续性、管理层的稳定性无影响。
（5）公司五届十四次（临时）董事会及2007年第一次临时股东大会审议并通过了公司关于变更募集资金投资项目的事项。公司不再实施原募集资金投资项目：运用配股募集资金6477万元及自筹资金、银行贷款购买两艘二手散货运输船项目。原项目变更为运用配股募集资金6477万元人民币及自筹资金、银行贷款购买一艘4.7万载重吨级二手散货运输船项目，项目总投资为4489万美元左右，折合人民币为35015万元人民币左右。截止目前，公司已以3474.9万美元的价格从DAMPSKIBSSELSKABET NORDEN A/S公司购买一艘4.7万载重吨级二手散货船“NORD SPIRIT”轮（已更名为“宝盛”轮），该轮应交进口关税等税款及相关费用为1014.1万美元左右，本项目计划总投资为4489万美元左右。公司实际支付购船款、进口关税等税款及相关费用人民币为34707万元。该轮主要以银行贷款购入，公司已向中行贷款3127.41万美元购买该艘船舶。本项目增加了公司的财务费用并提高公司的资产负债率。截止报告期末，该艘船舶完成营业利润934万元。目前对公司报告期业务的连续性、管理层的稳定性无影响。
(六)报告期内公司重大关联交易事项
1、与日常经营相关的关联交易
单位:元币种:人民币
关联方名称 关联交易定 关联交易金额 占同类交易金
关联交易内容
价原则 额的比例(%)
中海工业有限公司 修船及改造船 市场协议价 21,344,185.71 65.14
中海电信有限公司 修船及改造船 市场协议价 1,195,134.78 3.65
广州海运（集团）有限公司 修船及改造船 市场协议价 425,655.21 1.30
中海国际船舶管理有限公司 船员租赁 市场协议价 8,364,133.45 100
上海海运实业有限公司 租船支出 市场协议价 1,858,001.76 100
中石化中海船舶燃料供应有限公司 采购燃油 市场协议价 55,214,635.12 77.50
中海发展股份有限公司 运输支出 市场协议价 3,786,766.56 52.16
中海船务代理有限公司 港口代理支出 市场协议价 1,545,221.36 46.87
关联企业中国海运（集团）总公司及其下属全资合资附属企业在国内沿海拥有数量众多的船舶修理厂、供油设备及船员，并形成了完善的全球经营网络，能便利地为公司主营业务航运生产、贸易提供多方面的服务，是公司主营生产时必需的后备支持。公司和中国海运（集团）总公司及其下属全资合资附属企业每年均在修船及改造船舶，船员租赁，燃油、备件、物料供应，港口代理，买卖船舶代理，提供运输等方面存在交易，构成公司的持续关联交易。经公司第五届董事会第十六次会议审议通过，2007年3月26日，公司与中国海运（集团）总公司签订《海运物料供应和服务协议》，协议有效期3年。上述日常关联交易情况符合协议的有关约定。
2001年7月27日，经公司第三届董事会第十二次董事会批准，公司从关联方上海海运实业有限公司光船租赁“化运2”、“化运4”、“化运5”三艘化学品运输船进行经营。每条船的租金为800美金每天。报告期内，经友好协商，公司与上海海运（集团）公司签署了《关于终止“化运4、5”轮光船租赁合同的协议》，双方同意公司于2007年3月将“化运4”、“化运5”轮退还上海海运实业有限公司。2、资产、股权转让的重大关联交易
（1）报告期内，公司五届十三次（临时）董事会及2006年第三次临时股东大会审议通过了关于公司全资子公司中海海盛香港船务有限公司（以下简称“海盛香港”）或其下属公司收购四艘油轮及将其改造为四艘化学品运输船的议案，2006年12月11日，海盛香港与关联方中海发展（香港）航运有限公司（以下简称“发展香港”）签定了《“建设33、34、35、36”轮买卖合同》，海盛香港或其下属公司收购发展香港下属公司所拥有的四艘油轮，每艘油轮的合同收购价格为人民币6，020万元，四艘油轮合同收购价格合计为人民币24，080万元。四艘油轮的帐面价值为港币19,667.87万元，评估价值为港币23,363.01万元。定价原则：交易双方参考船舶的评估价格，经友好协商，按照市场价确定船舶的成交价格。成交价格与评估价值不存在大的差异。交易结算方式：分两期支付。截止报告期末，购船款已全部支付完毕，海盛香港及其下属公司已购入了“建设33、34、35、36”轮四艘油轮（已分别更名为金海洋、金海湖、金海潼、金海湾）并已将其改造为化学品运输船，四艘化学品运输船及时投入营运，增加公司了化学品船舶运力，扩大并发展了公司化学品运输业务。为购买四艘油轮，海盛香港向银行申请了3100万美元的3年期贷款，增加了公司的财务费用并提高公司的资产负债率。截止报告期末，上述四艘船舶完成营业利润1501.83万元，占公司利润总额的11.80%。
（2）经公司五届十七次（临时）董事会及2006年年度股东大会审议通过，2007年3月29日，公司与关联方中海工业有限公司（以下简称“中海工业”）及中海工业（江苏）有限公司（以下简称“中海工业江苏”）在上海签订了四艘57300吨级沿海散货船建造合同，公司在中海工业及中海工业江苏建造四艘5.73万吨级散货运输船，每艘散货运输船建造合同价格为人民币27285万元，四艘散货运输船建造合同价格合计为人民币109140万元。定价原则：交易各方参考当前国内市场同类型船舶的公允的建造价格，在公平协商的基础上，按照市场价确定成交价格。公司已贷款支付了第一期款项21828万元人民币。本项目增加了公司的财务费用并提高公司的资产负债率。截止报告期末，本项目正按照合同约定的进度实施。
3、非经营性关联债权债务往来
本报告期公司与关联方不存在非经营性债权债务往来或担保事项
(七)托管情况
本报告期公司无托管事项。
(八)承包情况
本报告期公司无承包事项。
(九)租赁情况
2001年7月27日，经公司第三届董事会第十二次董事会批准，公司从关联方上海海运实业有限公司光船租赁“化运2”、“化运4”、“化运5”三艘化学品运输船进行经营。每条船的租金为800美金每天。报告期内，经友好协商，公司与上海海运（集团）公司签署了《关于终止“化运4、5”轮光船租赁合同的协议》，双方同意公司于2007年3月将“化运4”、“化运5”轮退还上海海运实业有限公司。
(十)担保情况
单位:元币种:人民币
发生日期 是否 是否为
担保类
担保对象名称 （协议签 担保金额 担保期 履行 关联方
型
署日） 完毕 担保
中海海盛香港船 连带责任
2007-03-14 248,000,000.00 2007-03-19～2010-03-19 否 否
务有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2006-07-25 1,500,000.00 2006-07-25～2007-01-10 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2006-10-16 2,250,000.00 2006-10-16～2007-01-10 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2006-11-15 5,600,355.35 2006-11-15～2007-02-09 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2006-12-11 4,950,196.13 2006-12-11～2007-02-09 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2006-12-18 4,649,084.40 2006-12-18～2007-01-10 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-01-10 5,091,169.90 2007-01-10～2007-02-15 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-01-24 5,119,950.82 2007-01-24～2007-02-15 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-02-07 3,000,000.00 2006-02-07～2007-02-21 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-02-07 2,453,301.69 2007-02-07～2007-04-05 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-03-06 5,209,987.57 2007-03-06～2007-04-05 是 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-05-17 3,000,000.00 2007-05-17～2007-07-03 否 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-05-17 2,000,000.00 2007-05-17～2007-07-05 否 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2007-05-17 1,816,761.29 2007-05-17～2007-07-06 否 否
沥青有限公司 担保
深圳市中海海盛 连带责任
2006-06-01 5,959,684.46 2007-06-01～2007-09-01 否 否
沥青有限公司 担保
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
报告期内担保发生额合计 0
报告期末担保余额合计（A） 0
公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计 300,600,491.61
报告期末对子公司担保余额合计（B） 260,776,445.75
公司担保总额（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 260,776,445.75
担保总额占公司净资产的比例(%) 22.67
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） 0
直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保金额（D） 248,000,000.00
担保总额超过净资产50％部分的金额（E） 0
上述三项担保金额合计（C+D+E） 248,000,000.00
(十一)委托理财情况
本报告期公司无委托理财事项。
(十二)其他重大合同
本年度公司无其他重大合同。
(十三)承诺事项履行情况
原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况
承诺履行情 备
股东名称 承诺事项
况 注
中国海运（集 所持中海海盛股份自获得上市流通权之日起36个月内不 报告期内完
团）总公司 通过证券交易所挂牌交易出售。 全遵守承诺
对本次股权分置改革对价安排未明确表示同意意见的非流
通股股东，中国海运（集团）总公司承诺在改革方案实施股权
登记日之前，上述非流通股股东有权按照公司2005年12月
31日经审计每股净资产的价格向中国海运（集团）总公司出
售其所持股份，然后由中国海运（集团）总公司向流通股股东
支付相应的对价安排。
若上述非流通股股东不同意按照上述价格将所持股份出售
给中国海运（集团）总公司，在本次改革方案实施股权登记日
中国海运（集
起至《上市公司股权分置改革管理办法》规定的非流通股股份 报告期内完
团）总公司
禁售期（12个月）期满之日止明确要求偿付其在本次股权分 全遵守承诺
置改革中放弃的对价转增股份，则中国海运（集团）总公司、
海南电网公司和海口港集团公司三方承诺：在非流通股股份禁
售期满后的五日内，按约定的比例向该部分非流通股股东偿付
其在本次股权分置改革中放弃的对价转增股份。被代付对价的
非流通股股东在办理其持有的非流通股股份上市流通时，应先
征得代其支付对价的中国海运（集团）总公司等三方的一致同
意，并由上市公司向证券交易所提出该等股份的上市流通申
请。
对本次股权分置改革对价安排未明确表示同意意见的非流
通股股东，在本次改革方案实施股权登记日起至《上市公司股
权分置改革管理办法》规定的非流通股股份禁售期（12个
月）期满之日止明确要求偿付其在本次股权分置改革中放弃的
对价转增股份，则中国海运（集团）总公司、海南电网公司和
报告期内完
海南电网公司 海口港集团公司三方承诺：在非流通股股份禁售期满后的五日
全遵守承诺
内，按约定的比例向该部分非流通股股东偿付其在本次股权分
置改革中放弃的对价转增股份。被代付对价的非流通股股东在
办理其持有的非流通股股份上市流通时，应先征得代其支付对
价的中国海运（集团）总公司等三方的一致同意，并由上市公
司向证券交易所提出该等股份的上市流通申请。
对本次股权分置改革对价安排未明确表示同意意见的非流
通股股东，在本次改革方案实施股权登记日起至《上市公司股
权分置改革管理办法》规定的非流通股股份禁售期（12个
月）期满之日止明确要求偿付其在本次股权分置改革中放弃的
对价转增股份，则中国海运（集团）总公司、海南电网公司和
海口港集团公 报告期内完
海口港集团公司三方承诺：在非流通股股份禁售期满后的五日
司 全遵守承诺
内，按约定的比例向该部分非流通股股东偿付其在本次股权分
置改革中放弃的对价转增股份。被代付对价的非流通股股东在
办理其持有的非流通股股份上市流通时，应先征得代其支付对
价的中国海运（集团）总公司等三方的一致同意，并由上市公
司向证券交易所提出该等股份的上市流通申请。
(十四)聘任、解聘会计师事务所情况
报告期内，由于安永大华会计师事务所有限责任公司已连续11年（1996—2006）为公司提供审计服务，不符合国务院国有资产监督管理委员会《关于加强中央企业财务决算审计工作的通知》【国资厅发评价[2005]43号】中有关会计师事务所审计年限的要求，公司改聘上海众华沪银会计师事务所有限公司为公司2007年财务报告审计机构。
(十五)上市公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人处罚及整改情况
报告期内公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人均未受中国证监会的稽查、行政处罚、通报批评及证券交易所的公开谴责。
(十六)其它重大事项及其影响和解决方案的分析说明
1、公司持有其他上市公司发行的股票和证券投资情况
序 股票代 持股数量 占该公司股权比例 初始投资成本 会计核算科
简称
号 码 (股) (%) （元） 目
海南高 长期股权投
1 000886 782,617 0.08 1,507,500.00
速 资
期末持有的其他证券投资 -- -- 0 --
合计 -- -- 1,507,500.00 --
2、公司持有非上市金融企业、拟上市公司股权的情况
持有对象名 最初投资成本 持股数量 占该公司股权比 期末账面价值
称 （元） (股) 例(%) （元）
招商证券股
81,926,400.00 69,076,610 2.14 81,926,400.00
份有限公司
小计 81,926,400.00 69,076,610 － 81,926,400.00
3、其他重大事项的说明
公司内部控制制度的建设情况
根据《上海证券交易所上市公司内部控制指引》的要求，并结合公司的实际情况，公司在预算管理、货币资金管理、担保与融资管理、固定资产管理、投资管理、销货及收款管理、采购及付款管理、财务会计管理、人事管理、安全管理、信息管理、关联交易管理、危机管理、内部控制监督管理等十四个方面建立了内部控制制度，并指定证券部为专门的检查监督部门，负责组建内部控制制度检查监督小组，开展内部控制的日常检查监督工作。经检查，目前，公司内部控制制度已基本建立健全，公司内部控制制度建立以来，各项制度已开始运行并已得到有效落实。公司计划在2007年年内对公司内部控制制度的建立健全和有效落实情况进行两次定期检查，并在日常工作实践中不断健全和完善公司内部控制制度。
(十七