山西国阳新能股份有限公司2004年年度报告
目录
一、重要提示
二、公司基本情况简介
三、会计数据和业务数据摘要
四、股本变动及股东情况
五、董事、监事和高级管理人员
六、公司治理结构
七、股东大会情况简介
八、董事会报告
九、监事会报告
十、重要事项
十一、财务会计报告
十二、备查文件目录
一、重要提示
1、本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
2、本年度报告经公司第二届董事会第九次会议审议通过。独立董事李维安先生因
工作原因不能参加会议,委托独立董事夏冬林先生代为行使表决权。
3、山西天元会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
4、公司董事长石盛奎先生，主管会计工作负责人、会计机构负责人张思维先生声
明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。
二、公司基本情况简介
1、公司法定中文名称：山西国阳新能股份有限公司
公司英文名称：SHANXI GUOYANG NEW ENERGY CO.,LTD.
公司英文名称缩写：GYNE
2、公司法定代表人：石盛奎
3、公司董事会秘书：李国基
联系地址：山西省阳泉市北大街5号
电话：0353-7078728
传真：0353-7078718
E-mail：ligj@vip.sina.com
公司证券事务代表：王平浩
联系地址：山西省阳泉市北大街5号
电话：0353-7080590
传真：0353-7080589
E-mail：Wph-72@163.com
4、公司注册地址：山西省阳泉市北大街5号
公司办公地址：山西省阳泉市北大街5号
邮政编码：045000
公司国际互联网网址：http://www.gyne.com.cn
公司电子信箱：ligj@vip.sina.com
5、公司信息披露报纸名称：《中国证券报》、《上海证券报》《证券时报》
登载公司年度报告的中国证监会指定国际互联网网址：http://www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点：公司证券部
6、公司A股上市交易所：上海证券交易所
公司A股简称：国阳新能
公司A股代码：600348
7、其他有关资料
公司首次注册登记日期：1999年12月30日
公司首次注册登记地点：山西省阳泉市北大街5号
公司变更注册登记日期：2003年11月10日
公司变更注册登记地点：山西省阳泉市北大街5号
公司法人营业执照注册号：400001008172
公司税务登记号码：14032371599263X
公司聘请的境内会计师事务所名称：山西天元会计师事务所（有限公司）
公司聘请的境内会计师事务所办公地址：山西省太原市水西门街67号省国税大楼2
1层
三、会计数据和业务数据摘要
（一）本报告期主要财务数据
单位:元 币种:人民币
利润总额 432,456,189.53
净利润 347,903,501.56
扣除非经常性损益后的净利润 377,972,622.41
主营业务利润 1,057,843,851.85
其他业务利润 10,697,948.78
营业利润 478,842,558.97
投资收益 5,000,000.00
补贴收入
营业外收支净额 -51,386,369.44
经营活动产生的现金流量净额 936,339,003.84
现金及现金等价物净增加额 394,037,045.61
（二）扣除非经常性损益项目和金额
单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目 金额
处置除公司产品外的其他资产产生的损益 35,152,841.47
债务重组损益 10,692,843.04
国债投资收益 -5,000,000.00
扣除资产减值准备后的其他各项营业外收入、支出 5,540,684.93
所得税影响数 -16,314,248.59
合计 30,072,120.85
报告期内，公司债务重组净损失为10692843.04元,固定资产报废处置净损失36856
182.12元,其中未提足折旧但由于产能提高、自然损耗加大而提前报废的资产35150493
.58元,该等处置均经山西省地方税务局晋地税税二发[2005]13号批准于税前列支。
（三）报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标
单位:元 币种:人民币
s主要会计数据 2004年 2003年
主营业务收入 4,737,772,500.70 2,242,182,475.84
利润总额 432,456,189.53 267,683,013.83
净利润 347,903,501.56 205,555,048.72
扣除非经常性损益的
净利润 377,972,622.41 209,059,798.87
本期比上期增 2002年
主要会计数据 减(%) 调整后 调整前
主营业务收入 111.30 1,363,983,663.12 1,363,983,663.12
利润总额 61.56 234,186,409.42 234,186,409.42
净利润 69.25 172,058,444.31 172,058,444.31
扣除非经常性损益的
净利润 80.80 176,130,208.12 176,130,208.12
2004年末 2003年末
总资产 4,106,154,926.16 3,256,814,540.83
股东权益 2,228,330,099.37 1,928,526,597.81
经营活动产生的现金 936,339,003.84 435,276,764.83
流量净额
本期比上期增 2002年末
减(%) 调整后 调整前
总资产 26.08 1,503,252,804.49 1,497,148,701.46
股东权益 15.55 685,331,549.09 601,801,800.06
经营活动产生的现金 115.11 492,089,997.38 492,089,997.38
流量净额
本期比上期增
主要财务指标 2004年 2003年 减(%)
每股收益（全面摊
0.72 0.43 69.25
薄）
最新每股收益
净资产收益率（全面
15.61 10.66 4.95
摊薄）（%）
扣除非经常性损益的
净利润的净资产收益
16.96 10.84 6.12
率（全面摊薄）
（%）
每股经营活动产生的
1.95 0.90 116.67
现金流量净额
每股收益（加权平
0.72 0.54 33.33
均）
扣除非经常性损益的
净利润的每股收益 0.79 0.44 79.55
（全面摊薄）
扣除非经常性损益的
净利润的每股收益 0.79 0.55 43.64
（加权平均）
净资产收益率（加权
16.74 17.38 -0.64
平均）（%）
扣除非经常性损益的
净利润的净资产收益
18.19 17.68 0.51
率（加权平均）
（%）
2002年
主要财务指标 调整后 调整前
每股收益（全面摊
0.52 0.52
薄）
最新每股收益
净资产收益率（全面
25.11 28.59
摊薄）（%）
扣除非经常性损益的
净利润的净资产收益
25.7 29.27
率（全面摊薄）
（%）
每股经营活动产生的
1.49 1.49
现金流量净额
每股收益（加权平
0.52 0.52
均）
扣除非经常性损益的
净利润的每股收益 0.53 0.53
（全面摊薄）
扣除非经常性损益的
净利润的每股收益 0.53 0.53
（加权平均）
净资产收益率（加权
23.89 27.68
平均）（%）
扣除非经常性损益的
净利润的净资产收益
23.44 28.34
率（加权平均）
（%）
2004年末 2003年末
每股净资产 4.63 4.01
调整后的每股净资产 4.62 3.93
本期比上期增 2002年末
减(%) 调整后 调整前
每股净资产 15.46 2.07 1.82
调整后的每股净资产 17.56 2.06 1.81
（四）按中国证监会发布的《公开发行证券公司信息披露编报规则》第9号的要求
计算的净资产收益率及每股收益
单位:元 币种:人民币
净资产收益率（%）
报告期利润 全面摊薄 加权平均
主营业务利润 47.47 50.90
营业利润 21.49 23.04
净利润 15.61 16.74
扣除非经常性损益后的净利润 16.96 18.19
每股收益
报告期利润 全面摊薄 加权平均
主营业务利润 2.199 2.199
营业利润 0.996 0.996
净利润 0.723 0.723
扣除非经常性损益后的净利润 0.786 0.786
（五）报告期内股东权益变动情况及变化原因
单位:元 币种:人民币
项目 股本 资本公积 盈余公积
期初数 481,000,000.00 1,211,436,690.21 60,018,990.75
本期增
34,790,350.16
加
本期减
少
期末数 481,000,000.00 1,211,436,690.21 94,809,340.91
变动原 —— —— 依章程提取
因
项目 法定公益金 未分配利润 股东权益合计
期初数 60,018,990.75 116,051,926.10 1,928,526,597.81
本期增
34,790,350.16 278,322,801.24 347,903,501.56
加
本期减
48,100,000.00 48,100,000.00
少
期末数 94,809,340.91 346,274,727.34 2,228,330,099.37
变动原 依章程提取 实现利润 本年度盈利
因
四、股本变动及股东情况
（一）股本变动情况
1、股份变动情况表
单位:股
本次变动增减（＋，－）
期初值
配股 送股 公积金转股 增发 其他 小计
一、未上市流通股份
1、发起人股份 331,000,000
其中：
国家持有股份
境内法人持有股份 331,000,000
境外法人持有股份
其他
2、募集法人股份
3、内部职工股
4、优先股或其他
未上市流通股份合计 331,000,000
二、已上市流通股份
1、人民币普通股 150,000,000
2、境内上市的外资
股
3、境外上市的外资
股
4、其他
已上市流通股份合计 150,000,000
三、股份总数 481,000,000
期末值
一、未上市流通股份
1、发起人股份 331,000,000
其中：
国家持有股份
境内法人持有股份 331,000,000
境外法人持有股份
其他
2、募集法人股份
3、内部职工股
4、优先股或其他
未上市流通股份合计 331,000,000
二、已上市流通股份
1、人民币普通股 150,000,000
2、境内上市的外资
股
3、境外上市的外资
股
4、其他
已上市流通股份合计 150,000,000
三、股份总数 481,000,000
2、股票发行与上市情况
(1)前三年历次股票发行情况
单位:股币种:人民币
种类 发行日期 发行价格（元） 发行数量
A股 2003-08-06 8.2 150,000,000
获准上市 交易终止
种类 上市日期
交易数量 日期
A股 2003-08-21 150,000,000 -
本次公开发行15000万人民币普通股股票为公司首次发行股票。
(2)公司股份总数及结构的变动情况
报告期内无送股、转增股本、配股、增发新股以及其他原因引起公司股份总数及结
构的变动。
(3)现存的内部职工股情况
本报告期末公司无内部职工股。
（二）股东情况
1、报告期末股东总数为16,872户。其中非流通股股东5户，流通A股股东16,867户
。
2、前十名股东持股情况
单位:股
年度内 年末持股 比例
股东名称(全称)
增减 情况 (%)
阳泉煤业（集团）有限责任公司 0 324,759,200 67.52
博时精选股票证券投资基金 10,447,643 10,447,643 2.17
通乾证券投资基金 7,206,619 8,299,619 1.73
景福证券投资基金 6,349,823 6,349,823 1.32
融通新蓝筹证券投资基金 4,759,419 5,626,318 1.17
融通行业景气证券投资基金 5,160,074 5,160,074 1.07
南方稳健成长证券投资基金 4,386,558 4,386,558 0.91
华夏成长证券投资基金 -721,837 4,278,163 0.89
海富通收益增长证券投资基金 4,255,286 4,255,286 0.88
天元证券投资基金 4,097,217 4,097,217 0.85
股份类别股份 质押或 股东性质
股东名称(全称) 类别（已流通 冻结情 （国有股东或
或未流通） 况 外资股东）
阳泉煤业（集团）有限责任公司 未流通 无 法人股东
博时精选股票证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
通乾证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
景福证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
融通新蓝筹证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
融通行业景气证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
南方稳健成长证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
华夏成长证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
海富通收益增长证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
天元证券投资基金 已流通 未知 社会公众股东
前十名股东关联关系或一致行动的说明
(1)持有本公司5%(含5％)以上股份的股东为阳泉煤业（集团）有限责任公司，报告
期内股份无变动，年末持股数量为324759200股，所持股份无质押或冻结的情况；
(2)阳泉煤业（集团）有限责任公司与其他9名股东之间不存在关联关系，也不属于
《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人关系。其他9名股东中
，通乾证券投资基金、融通新蓝筹证券投资基金、融通行业景气证券投资基金的基金持
有人为融通基金管理有限公司；南方稳健成长证券投资基金和天元证券投资基金的基金
持有人为南方基金管理有限公司。其他流通股股东未知是否存在关联关系，也未知是否
属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
3、控股股东及实际控制人简介
（1）控股股东情况
公司名称：阳泉煤业（集团）有限责任公司
法人代表：王体轩
注册资本：130,195万元人民币
成立日期：1950年1月3日
主要经营业务：煤炭生产，煤层气开发，建筑安装，勘察设计，物资供应，铁路、
公路运输，煤气，仓储服务，房地产经营，矿石开采、加工，饮食、住宿、文化娱乐服
务，机械修造，加工木材、建材、铝材、磁材、化工产品、金属制品、服装、劳保用品
、矿灯、广告制作，印刷，消防器材、医疗器材修理、销售，汽车修理，种植、养殖，
园林营造，本企业自产的磁材、铝材、玛钢件、服装的出口，进口本企业生产、科研所
需的原辅材料、机械设备、仪器仪表及零配件等。
阳煤集团是国家首批确认的特大型企业和全国500家最大工业企业,是国务院批准的
全国520户重点国有企业之一。2004年阳煤集团销售收入近百亿，综合实力在中国最大
工业企业500强中排名288位，在全国煤炭工业企业100强中位列13名。最近山西省煤炭
工作会议提出，“要坚定不移地实施大公司、大集团发展战略，加快操作阳煤集团、潞
安矿业、晋城无烟煤三个企业为核心，鼓励国有重点煤炭企业通过收购、兼并、控股、
参股、托管等形式，对地方中小煤矿进行资源整合和改造”。山西省委省政府在视察时
指出“阳煤集团要建成集矿山、电力、铝业、磁材、化工为一体的多元化矿业集团”。
根据省委省政府的指示精神和实施大企业大集团发展战略的要求，阳煤集团提出“煤与
非煤并重，做大与做强并举”的战略方针，以打造“中国鲁尔”为共同愿景，实现“以
大博强，十年三百亿”的战略目标。根据上述战略规划和发展思路以及股份公司上市前
阳煤集团做出的避免同业竞争的承诺，阳煤集团主业发展方向调整为重点发展铝业产业
链和其他非煤、电产业；股份公司着力实施煤电一体化战略，发展煤炭和电力。立足整
合优化内部资源，科学分工，阳煤集团和股份公司将形成双轮驱动，共同快速发展的局
面。
考虑到煤炭、电力项目建设周期长的特点，为降低投资风险，充分保护中小股东利
益，股份公司借助阳煤集团在山西省和煤炭行业中的地位和信誉，充分利用政策优势，
获取新资源，储备新项目。采取由阳煤集团进行煤炭、电力项目前期准备和建设，待项
目成熟后，由股份公司择机收购的模式。这种模式，一方面缩短了股份公司项目建设周
期，大大降低了投资风险；另一方面又充分利用了大股东的现有资源，为股份公司快速
健康发展奠定良好基础。目前阳煤集团的煤炭项目有：三矿、五矿、新景矿、阳煤集团
寿阳开元矿业有限责任公司、左权县石港煤业有限责任公司、山西新元煤炭有限责任公
司等。
（2）实际控制人情况
名称：山西省国有资产监督管理委员会
（3）控股股东及实际控制人变更情况
本报告期内公司控股股东及实际控制人没有发生变更。
（4）公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
4、其他持股在百分之十以上的法人股东
截止报告期末，公司无其他持股在百分之十以上的法人股东。
5、前十名流通股股东持股情况
股东名称 年末持有流通股的数量
博时精选股票证券投资基金 10,447,643
通乾证券投资基金 8,299,619
景福证券投资基金 6,349,823
融通新蓝筹证券投资基金 5,626,318
融通行业景气证券投资基金 5,160,074
南方稳健成长证券投资基金 4,386,558
华夏成长证券投资基金 4,278,163
海富通收益增长证券投资基金 4,255,286
天元证券投资基金 4,097,217
华宝兴业多策略增长证券投资基金 3,844,366
股东名称 种类（A、B、H股或其它）
博时精选股票证券投资基金 A股
通乾证券投资基金 A股
景福证券投资基金 A股
融通新蓝筹证券投资基金 A股
融通行业景气证券投资基金 A股
南方稳健成长证券投资基金 A股
华夏成长证券投资基金 A股
海富通收益增长证券投资基金 A股
天元证券投资基金 A股
华宝兴业多策略增长证券投资基金 A股
前10名流通股股东中，通乾证券投资基金、融通新蓝筹证券投资基金、融通行业景
气证券投资基金的基金持有人均为融通基金管理有限公司；南方稳健成长证券投资基金
和天元证券投资基金的基金持有人为南方基金管理有限公司。其他流通股股东未知是否
存在关联关系，也未知是否属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》规定的一致行
动人。
五、董事、监事和高级管理人员
（一）董事、监事、高级管理人员情况
1、董事、监事、高级管理人员基本情况
单位:股
任期起 任期终
姓名 职务 性别 年龄 始日期 止日期
石盛奎 董事长 男 56 2003-07-12 2006-07-11
白英 董事、总经理 男 48 2003-07-12 2006-07-11
李宝玉 董事 男 59 2003-07-12 2006-07-11
董事、董事会
李国基 秘书、总经济 男 56 2003-07-12 2006-07-11
师
张仁 董事 男 49 2003-07-12 2006-07-11
孙康 董事 男 41 2003-07-12 2006-07-11
夏冬林 独立董事 男 44 2003-07-12 2006-07-11
李维安 独立董事 男 48 2003-07-12 2006-07-11
黄聪明 独立董事 男 64 2003-07-12 2006-07-11
李彦璧 监事会主席 男 52 2003-07-12 2006-07-11
廉贤 监事 男 48 2003-07-12 2006-07-11
贾冬至 监事 男 60 2003-07-12 2006-07-11
吴景厚 监事 男 52 2003-07-12 2006-07-11
胡志宏 监事 男 59 2003-07-12 2006-07-11
段千寿 监事 男 52 2003-07-12 2006-07-11
张润为 监事 女 55 2003-07-12 2006-07-11
石焕小 副总经理 男 55 2003-07-12 2006-07-11
郭福生 副总经理 男 54 2003-07-12 2005-03-11
张思维 财务总监 男 49 2003-07-12 2006-07-11
赵岩峰 总工程师 男 42 2003-07-12 2006-07-11
王平浩 证券事务代表 女 33 2003-07-12 2006-07-11
年初 年末 股份 变动
姓名 持股数 持股数 增减数 原因
石盛奎 0 0 0
白英 0 0 0
李宝玉 0 0 0
李国基 0 0 0
张仁 0 0 0
孙康 0 0 0
夏冬林 0 0 0
李维安 0 0 0
黄聪明 0 0 0
李彦璧 0 0 0
廉贤 0 0 0
贾冬至 0 0 0
吴景厚 0 0 0
胡志宏 0 0 0
段千寿 0 0 0
张润为 0 0 0
石焕小 0 0 0
郭福生 0 0 0
张思维 0 0 0
赵岩峰 0 0 0
王平浩 0 0 0
董事、监事、高级管理人员主要工作经历：
(1)石盛奎先生，历任原阳泉矿务局副局长，阳煤集团党委副书记。现任山西国阳
新能股份有限公司董事长，阳煤集团党委书记。
(2)白英先生，历任原阳泉矿务局财务处副处长，原阳泉矿务局副总会计师，阳煤
集团总会计师。现任山西国阳新能股份有限公司董事、总经理，阳煤集团党委副书记。
(3)李宝玉先生，历任原阳泉矿务局五矿副总工程师、副矿长、矿长，原矿务局副
局长。现任山西国阳新能股份有限公司董事，阳煤集团总工程师。
(4)李国基先生，历任原阳泉矿务局办公室主任，阳煤集团副总经济师兼董事会秘
书处主任。现任山西国阳新能股份有限公司董事、董事会秘书、总经济师。
(5)张仁先生，历任山西宏厦建筑工程公司三公司副总经理。现任山西国阳新能股
份有限公司董事，山西宏厦建筑工程有限公司董事长兼总经理。
(6)孙康先生，历任北京军区后勤部驻晋办计划科科长,海南正合集团总办主任、副
总经理。现任山西国阳新能股份有限公司董事，安庆大酒店有限责任公司总经理。
(7)夏冬林先生，曾任江西财经大学会计系助教、讲师、副教授，中华财务会计咨
询公司项目经理、经理，清华大学经济管理学院会计系主任。现任山西国阳新能股份有
限公司独立董事，清华大学经济管理学院教授。
(8)李维安先生，历任南开大学经济系讲师、日本一桥大学客座研究员、南开大学
经济学教授、博士生导师、日本学术振兴会特别研究员、日本东洋大学客座研究员。现
任山西国阳新能股份有限公司独立董事，南开大学现代管理研究所，南开大学国际商学
院院长。
(9)黄聪明先生，历任北京工业学院化工系助教、讲师、副教授、教授，国家高新
技术（863计划）新材料领域专家委员会办公室主任，北京理工大学化工与材料学院院
长。现任山西国阳新能股份有限公司独立董事。
(10)李彦璧先生，历任原阳泉矿务局局党委办公室主任，阳煤集团四矿党委书记。
现任山西国阳新能股份有限公司监事会主席，阳煤集团党委副书记、纪委书记。
(11)廉贤先生，历任阳煤集团财务处处长、财务部部长、副总会计师。现任山西国
阳新能股份有限公司监事，阳煤集团总会计师。
(12)贾冬至先生，历任阳煤集团党委常委、组织部部长、人事处处长。现任山西国
阳新能股份有限公司监事，阳煤集团巡视员。
(13)吴景厚先生，历任阳煤集团财务处副处长。现任山西国阳新能股份有限公司监
事，阳煤集团审计部部长。
(14)胡志宏先生，历任阳煤集团一矿党委书记。现任山西国阳新能股份有限公司监
事，一矿巡视员。
(15)段千寿先生，历任原阳泉矿务局四矿副矿长，二矿副矿长，山西国阳新能股份
有限公司二矿矿长。现任山西国阳新能股份有限公司副总经理、二矿党委书记。
(16)张润为女士，历任原阳泉矿务局工会女工部部长，阳煤集团工会副主席。现任
山西国阳新能股份有限公司监事、一矿党委副书记。
(17)石焕小先生，历任原阳泉矿务局一矿北丈八井副主任、主任、安监处处长、阳
煤集团一矿副矿长。现任山西国阳新能股份有限公司副总经理、一矿矿长。
(18)郭福生先生，54岁，大专文化。历任原阳泉矿务局一矿北四尺副主任，一矿副
矿长，五矿矿长，现任山西国阳新能股份有限公司二矿矿长。
(19)张思维先生，历任阳煤集团财务处成本科科长，现任山西国阳新能股份有限公
司财务总监、财务部部长。
(20)赵岩峰先生，历任原阳泉矿务局生产技术处科长、副处长。现任山西国阳新能
股份有限公司总工程师，生产技术部部长、一矿总工程师。
(21)王平浩女士，历任阳煤集团升华实业总公司团总支书记，山西国阳新能股份有
限公司证券部部长助理。现任山西国阳新能股份有限公司证券事务代表、证券部部长。
2、在股东单位任职情况
姓名 股东单位名称 担任的职务 任期起始日期
石盛奎 阳煤集团 党委书记 2004-09-15
白英 阳煤集团 党委副书记 2004-11-30
李宝玉 阳煤集团 总工程师 1997-12-22
党委副书记 2002-12-2
李彦璧 阳煤集团
纪委书记 2000-6-18
山西宏厦建筑工程有
张仁 董事长、总经理 2001-02-16
限公司
孙康 安庆大酒店 总经理 1994-3－29
廉贤 阳煤集团 总会计师 2004-11-30
吴景厚 阳煤集团 审计部部长 2003-03-18
姓名 任期终止日期 是否领取
报酬津贴
石盛奎 至今 否
白英 至今 否
李宝玉 至今 是
李彦璧 至今 是
张仁 至今 是
孙康 至今 是
廉贤 至今 是
是
吴景厚 至今
（二）在其他单位任职情况
截止本报告期末，公司无董事、监事、高管人员在除股东单位的其他单位任职。
（三）董事、监事、高级管理人员报酬情况
1、董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序：公司仅为独立董事和在公司任职
的董事、监事及高级管理人员提供报酬或津贴。独立董事夏冬林、黄聪明、李维安根据
股东大会决议，享受每年5万元的独立董事津贴。
2、董事、监事、高级管理人员报酬确定依据：报告期内，在本公司领取薪酬的董
事、监事、高级管理人员的年度报酬依据公司制定的有关工资管理办法和等级标准的规
定按月发放，年末根据公司效益情况及考核结果发放年终效益工资。
3、报酬情况
单位:万元 币种:人民币
董事、监事、高级管 172万元
理人员年度报酬总额
金额最高的前三名董
37.57万元
事的报酬总额
金额最高的前三名高
41.34万元
级管理人员的报酬总额
独立董事的津贴 5万元
独立董事出席董事会、股东大会以及按《公司法》
独立董事的其他待遇 和《公司章程》相关规定行使职权所需的合理费用
（包括差旅费、办公费）由公司承担，除上述待遇
外，公司不再给予独立董事其他任何待遇。
4、不在公司领取报酬津贴的董事监事情况
不在公司领取报酬津贴的 是否在股东单位或
董事、监事的姓名 其他关联单位领取报酬津贴
董事李宝玉、张仁、孙康，监事会主 董事李宝玉、张仁、孙康，监事会主
席李彦璧，监事贾冬至、廉贤、吴景厚不 席李彦璧，监事贾冬至、廉贤、吴景厚均
在本公司领取报酬。 在股东单位领取报酬。
5、报酬区间
报酬数额区间 人数
5万元以下（包括5万元） 3
5至10万元 6
10至15万元 8
15至20万元 1
（四）公司董事监事高级管理人员变动情况
报告期内，公司董事、监事及高级管理人员无变动情况。
（五）公司员工情况
截止报告期末，公司在职员工为20,337人，其中生产人员14,456人，占职工总数
的71.08％；管理人员1301人，占6.40％；技术人员374人，占1.84%；销售人员62人,占
0.30%；财务人员150人，占0.74％；其他人员3994人，占19.64％。公司员工中研究生
及以上学历22人，大学本科学历413人，大学专科学历1,441人，高中以下学历18,461
人。
公司员工的人身保险、失业保险、养老退休金等制度均按国家和公司所在地的有关
规定执行。
六、公司治理结构
（一）公司治理情况
公司上市以来，严格按照中国证监会和上海证券交易所有关公司治理的规范性文件
，修订完善了《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会
议事规则》、《总经理工作细则》，制定了《信息披露制度》和《投资者关系管理制度
》。通过不断加强制度建设，依法规范运作，逐步形成了较为完善的法人治理结构和运
作机制。公司治理的实际情况符合有关法律法规的规定。
公司按照《上海证券交易所股票上市规则》和其他相关法律法规的要求，完善信息
披露制度，强化信息披露工作，真实、准确、完整、及时地履行信息披露义务，探索并
初步形成了公司与投资者的双向沟通渠道，使投资者能够及时、准确了解公司情况。
（二）独立董事履行职责情况
1、独立董事参加董事会的出席情况
独立董事姓名 本年应参加董事会次数 亲自出席（次）
夏冬林 5 5
李维安 5 5
黄聪明 5 5
独立董事姓名 委托出席（次） 缺席（次） 备注
夏冬林 0 0
李维安 0 0
黄聪明 0 0
报告期内，独立董事本着为股东高度负责的态度，根据自身的专业知识、工作经验
和独立地位，充分发挥各自专长，勤勉尽责，深入了解公司规范运作和生产经营情况，
认真履行职责，对公司的重大经营决策和规范运作提出了许多专业和建设性意见。出席
了公司2004年董事会历次会议，对公司关联交易、变更募集资金投向等重大事项进行了
有效审核和监督，发表了独立意见，为董事会科学决策和公司长远发展起到了积极作用
，维护了公司整体利益和中小股东的合法权益。
2、独立董事对公司有关事项提出异议的情况
报告期内，公司独立董事对公司本年度董事会各项议案及非董事会议案的其他事项
没有提出异议。
（三）公司相对于控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立情况
1、业务方面：公司拥有独立完整的产、供、销体系，业务结构完整，自主经营，
不存在控股股东直接或间接干预公司生产经营的情况。
2、人员方面：公司具有独立的劳动、人事及工资管理方面的制度并完全独立于控
股股东，董事长、总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监等高管人员均在本公司领
取薪酬。
3、资产方面：公司资产独立完整，产权清晰，不存在控股股东及其他关联方无偿
或违规占用本公司资产、资金及其他资源的情况。
4、机构方面：公司设立了健全的组织机构，具有独立的生产经营和办公机构，所
有职能部门均独立行使职能，不存在与控股股东职能部门之间的从属关系。
5、财务方面：公司设立了独立的财务管理和会计核算体系，设有独立的财务部门
，独立开设银行账号，独立办理纳税登记，照章纳税；独立作出财务决策，不存在控股
股东干预公司资金使用的现象。
（四）高级管理人员的考评及激励情况
报告期内，公司对经理人员和董事会秘书继续实行年薪制考评机制。根据考核分配
办法，经理人员和董事会秘书的收入与公司经营业绩挂钩，结合工作业绩进行综合考核
，兑现高级管理人员年度薪酬。
七、股东大会情况简介
（一）年度股东大会情况
1、股东大会的通知、召集、召开情况
公司2003年度股东大会会议通知于2004年3月30日刊登在《中国证券报》、《上海
证券报》、《证券时报》上。
本次会议于二○○四年五月十六日在阳泉煤业（集团）有限责任公司一层会议室召
开，出席本次大会的股东及股东代理人共12名,代表股份 353637383股，占公司总股本
的73.52%，符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。根据《上市公司股东大会规范
意见》的有关要求，公司聘请北京国方律师事务所律师姜业清先生出席并见证了本次股
东大会。会议由公司董事长石盛奎先生主持，公司董事、监事和高管人员参加了会议。
股东大会通过的决议及披露情况：
本次会议以记名投票表决方式，逐项审议并通过了如下决议：
（1）审议通过公司二○○三年度董事会工作报告。
（2）审议通过公司二○○三年度监事会工作报告。
（3）审议通过公司二○○三年度报告及摘要。
（4）审议通过公司二○○三年度财务决算报告
暨二○○四年财务预算方案。
（5）审议通过公司二○○三年度利润分配方案。
（6）审议通过修改公司章程的议案。
（7）审议通过公司续聘会计师事务所的议案。
（8）审议通过关于公司长期投资的议案。
公司二○○三年度股东大会决议公告已于2004年5月18日刊登在《中国证券报》、
《上海证券报》、《证券时报》以及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）上。
（二）临时股东大会情况
1、二○○四年第一次临时股东大会的通知、召集、召开情况
本次会议通知于2004年11月26日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券
时报》上。
本次会议于二○○四年十二月二十七日在阳泉煤业（集团）有限责任公司一层会议
室召开，出席本次大会的股东及股东代理人共10名,代表股份373897589股，占公司总股
本的77.73%，符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。根据《上市公司股东大会规
范意见》的有关要求，公司聘请北京国方律师事务所律师姜业清先生出席并见证了本次
股东大会。会议由公司董事长石盛奎先生主持，公司董事、监事和高管人员参加了会议
。
股东大会通过的决议及披露情况：
本次会议以记名投票表决方式，审议通过关于公司变更部分募集资金用途的议案。
公司二○○四年第一次临时股东大会决议公告已于2004年12月28日刊登在《中国证
券报》、《上海证券报》、《证券时报》以及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）
上。
报告期内，公司无董事、监事更换情况。
八、董事会报告
（一）报告期内整体经营情况的讨论与分析
重工业时代的到来，引发了对煤炭的旺盛需求，煤炭行业重新定位和价值合理回归
已经开始并上升到一个新的高度。煤炭需求强劲，价格持续攀高，供应紧张的局面在短
期内不会改变。2004年，公司紧紧抓住有利时机，坚持技改挖潜，大力推动高产高效建
设，全面提升安全生产管理水平，加强成本的全过程管理，有效控制成本增支，产量再
创新高，经营再创佳绩，企业实力明显增强。
主营业务收入473777万元，同比增长111.30％，其中煤炭产品销售收入471852
万元，同比增长111.13％；
主营业务成本363526万元，同比增长134.04％。其中煤炭销售成本361663万元，同
比增长133.91％；
主营业务利润105784万元，同比增长58.40％；
净利润34790万元，同比增长69.25％；
原煤产量完成1285万吨，同比增长20.41％。收购阳煤集团原煤1346万吨。销售煤
炭2150万吨，同比增长72.03％。其中块煤321万吨，同比增长48.20％；喷粉煤402万吨
，同比增长71.76％；末煤1400万吨，同比增长81.06％。发电量完成79780万千瓦时，
供热完成224万百万千焦。出口煤销量108万吨。
2004年煤炭综合售价为219.45元/吨，同比增长22.73％。
（二）报告期公司经营情况
1、公司主营业务的范围及其经营情况
(1)公司主营业务经营情况的说明
本公司经营范围为：煤炭生产、洗选加工、销售，电力生产与销售。
(2)主营业务分行业情况表
单位:元 币种:人民币
占主营业务
分行业 主营业务收入
收入比例(%)
煤炭 4,718,519,115.99 99.59
热力 19,253,384.71 0.41
其中:关联交易 22,530,030.38 0.48
合计 4,737,772,500.70 100
占主营业务
分行业 主营业务利润
利润比例(%)
煤炭 1,057,467,374.39 99.96
热力 376,477.46 0.04
其中:关联交易 862,731.68 0.08
合计 1,057,843,851.85 100
(3)主营业务分产品情况表
单位:元 币种:人民币
占主营业务
分产品 主营业务收入
收入比例(%)
洗块煤 1,186,712,487.79 25.05
洗粉煤 1,276,318,094.66 26.94
选末煤 2,237,240,409.50 47.22
煤 泥 18,248,124.04 0.38
供 热 19,253,384.71 0.41
其中:关联交易 22,530,030.38 0.48
合计 4,737,772,500.70 100
占主营业务
分产品 主营业务利润
利润比例(%)
洗块煤 412,150,659.40 38.96
洗粉煤 331,673,354.64 31.35
选末煤 295,783,946.54 27.96
煤 泥 17,859,413.81 1.69
供 热 376,477.46 0.04
其中:关联交易 862,731.68 0.08
合计 1,057,843,851.85 100
其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品的关联交易金额22,530,
030.38元。
报告期内公司主营业务为煤炭。主要产品有洗块煤、洗粉煤、选末煤、副产品4大
系列。其中，洗块煤占主营业务收入的25.05％，洗粉煤占主营业务收入的26.94％，选
末煤占主营业务收入的47.22％，副产品占主营业务收入的0.79％。
(4)主营业务分地区情况表
单位:元 币种:人民币
占主营业务收
分地区 主营业务收入
入比例(%)
国内 4,367,863,617.46 92.19
国外 369,908,883.24 7.81
其中:关联交易 22,530,030.38 0.48
合计 4,737,772,500.70 100
占主营业务利
分地区 主营业务利润
润比例(%)
国内 873,259,272.61 82.55
国外 184,584,579.24 17.45
其中:关联交易 862,731.68 0.08
合计 1,057,843,851.85 100
(5)占主营业务收入或主营业务利润总额10%以上的主要产品
单位:元 币种:人民币
分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
分行业
煤炭 4,718,519,115.99 3,616,633,914.74 23.35
分产品
洗块煤 1,186,712,487.79 771,012,350.84 35.03
洗粉煤 1,276,318,094.66 940,288,276.51 26.33
选末煤 2,237,240,409.50 1,905,333,287.39 14.84
2、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
报告期内公司无控股子公司。
3、主要供应商、客户情况
单位:元币种:人民币
前五名供应商采购金额合计 279,360,989.43 占采购总额比重(%) 36.90
前五名销售客户销售金额合计 1,345,050,275.87 占销售总额比重(%) 28.39
4、在经营中出现的问题与困难及解决方案
公司在经营中存在的问题和困难主要是：（1）旺盛的煤炭市场需求，需要公司进
一步提高产量；（2）产能扩张对公司安全管理水平提出更高要求；（3）政策性增支因
素、材料费、电费价格上涨对公司经营带来一定压力。针对上述问题，公司采取的措施
和对策是：
一是坚持技改挖潜，优化采掘设计，科学合理安排采掘衔接，加强新设备的管理，
提高使用效率。不断革新支护工艺，有效提升双高水平。
二是认真贯彻落实《矿山安全法》、《煤矿安全规程》，足额提取安全费用，实行
专款专用。大力整治薄弱环节，确保一通三防万无一失；以质量标准化为基础，加强现
场走动式管理，增强员工遵章作业意识，规范员工操作行为。全力营造安全氛围，建立
安全长效机制。
三是严格控制成本，实施全员、全过程的精细化成本管理，加强成本工程管理，降
低材料消耗，大力降低采购成本，努力开源节流、增收节支；优化产品结构，加大品种
煤生产力度，部分抵消了成本上涨带来的经营压力。
（三）公司投资情况
1、募集资金使用情况
公司2003年通过首次发行募集资金118,328.00万元人民币，已累计使用70,404.7
9万元人民币，其中本年度已使用4,999.53万元人民币。尚未使用47,923.21万元人民
币，其中银行存款27,923.21万元,2年期国债投资20,000.00万元。
2、延续至报告期的募集资金项目进度
新建5万吨/年甲醇项目
单位:万元 币种:人民币
拟投入 是否变更 实际投
承诺项目名称 预计收益
金额 项目 入金额
新建5万吨/年甲醇项目 25,734 否 877.23
是否符合 是否符合
承诺项目名称 实际收益
计划进度 预计收益
新建5万吨/年甲醇项目 否 否
该项目累计投入877.23万元人民币，目前“三通一平”基本完成。鉴于目前煤矿瓦
斯气制备甲醇技术尚未成熟，较适合公司无烟煤的气化工艺技术――壳牌粉煤气化技术
还没有工业业绩，灰熔聚流化床粉煤气化技术还未工业化使用，仍需要进行深层次的调
研和论证。公司决定暂缓实施该项目，并继续追踪调研。
3、募集资金变更项目情况
公司原计划投资新建4万吨/年煤基活性炭项目，因市场环境已经发生重大变化，如
继续实施该项目，投资风险较大。公司慎重研究,决定放弃该项目的实施。经公司二○
○四年第一次临时股东大会批准，公司用于活性炭项目的24400万元募集资金，变更为
投资19600万元建设公司发供电分公司第三热电厂集中供热技改项目，计划利用募集资
金19600万元；投资12773万元建设公司二矿矿井技术改造项目，计划利用募集资金480
0万元，资金缺口7973万元以自有资金补足。目前，第三热电厂集中供热技改项目投入
2,834.57万元，二矿矿井技术改造项目投入1,781.97万元。
4、非募集资金项目情况
报告期内，公司无非募集资金投资的重大项目。
（四）报告期内公司财务状况和经营成果分析
单位:元 币种:人民币
项目名称 期末数 期初数
总资产 4,106,154,926.16 3,256,814,540.83
主营业务利润 1,057,843,851.85 667,843,651.15
净利润 347,903,501.56 205,555,048.72
现金及现金等价物净增加额 394,037,045.61 307,447,392.44
股东权益 2,228,330,099.37 1,928,526,597.81
增减幅度
项目名称 增减额 （％）
总资产 849,340,385.33 26.08
主营业务利润 390,000,200.70 58.40
净利润 142,348,452.84 69.25
现金及现金等价物净增加额 86,589,653.17 28.16
股东权益 299,803,501.56 15.55
公司2004年总资产为410,615.49万元,其中流动资产为208,331.00万元,固定资产
92,306.94万元,无形资产9,977.55万元,分别占总资产的51%、47%、2%,公司资产构成
比较合理。从增减变动上分析,与2003年比,总资产增长了84934.04万元,增幅为26.08%
,主要是货币资金与应收票据的增长所致，净增加额分别为39,403.70万元、40,161.
60万元，增幅为78.69%、782.21%,得益于公司产量、销量、销售收入大幅增长。公司目
前的资产质量和流动性较好，支付与盈利能力较强。
公司2004年负债总额187,782.48万元，所有者权益222,833.01万元，资产负债率
45.73%；流动比率130％；速动比率126％，表明公司融资和偿债能力较强，经营风险小
。报告期内公司应收账款周转12.87次；存货周转57.64次；煤炭产品毛利率36.95％（
扣除收购原煤成本口径不一致因素），表明公司经营效率高，资产周转正常，主营业务
盈利能力强。
报告期公司主营业务利润实现105,784.39万元,利润实现43,245.62万元,净利润
实现34,790.35万元,分别比同期增长58.40%、61.56%、69.25%，公司经营业绩大幅提
升。主要原因，一是国内煤炭市场需求旺盛，煤价上扬。二是公司深入开展了“全面预
算管理”活动以及产能提高，有效抑制了成本费用的上升势头。三是得益于国家税收优
惠政策，国产设备投资抵免所得税5338万元。
报告期公司每股经营活动产生净流量为1.95元，较2003年的0.91元增长了114.29%
.主要是由于煤炭