深圳华侨城控股股份有限公司2004年第一季度报告
证券代码：000069 证券简称：华侨城A 公告编号：2004—006
§1 重要提示
1.1 本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 公司本季度财务报告未经审计。
1.3 董事翦迪岸委托董事刘平春，独立董事伊志宏委托独立董事叶林代为表决。
1.4 公司董事长张整魁先生、总裁刘平春先生、财务总监林开桦先生声明：保证本
季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 公司基本信息：
股票简称 华侨城A
股票代码 000069
董事会秘书 证券事务代表
姓名 肖德中 李珂晖
联系地址 深圳市华侨城办公楼三楼 深圳市华侨城办公楼三楼
邮政编码 518053 518053
联系电话 0755-26909069 0755-26936078
传真 0755-26600517 0755-26600517
电子邮箱 szhqc@public.szptt.net.cn szhqc@public.szptt.net.cn
2.2 财务资料
2.2.1 主要会计数据及财务指标
单位：人民币元
本报告期末
总资产 3,015,397,466.13
股东权益(不含少数
股东权益) 1,470,893,896.15
每股净资产 1.406
调整后每股净资产 1.321
报告期
经营活动产生的现金流量净额 42,365,598.73
每股收益 0.048
净资产收益率 3.41%
扣除非经常性损益后的净资产收益率 3.03%
上年度期末
总资产 2,993,019,511.29
股东权益(不含少数
股东权益) 1,420,710,209.85
每股净资产 1.358
调整后每股净资产 1.296
年初至报告期末
经营活动产生的现金流量净额 42,365,598.73
每股收益 0.048
净资产收益率 3.41%
扣除非经常性损益后的净资产收益率 3.03%
本报告期比上年度期末增减(%)
总资产 0.75%
股东权益(不含少数
股东权益) 3.53%
每股净资产 3.53%
调整后每股净资产 1.93%
本报告期比上年度同期增减(%)
经营活动产生的现金流量净额 32.57%
每股收益 -44.83%
净资产收益率 14.05%
扣除非经常性损益后的净资产收益率 1.68%
注：1、根据财政部财会[2003]12 号文，本公司对资产负债表日后至财务报告批准
日之间由董事会所制定利润分配方案中分配的现金股利按《企业会计准则-资产负债表
日后事项》进行追溯调整，重新计算了2003 年1-3 月净资产收益率为2.99%（2003 年
一季度公告为3.15%），扣除非经常性损益后的净资产收益率为2.98%（2003 年一季度
公告为3.15%）。
2、本公司本报告期末股本数为1,046,260,800 股，比上年同期股本数447,120,00
0股增加599,140,800 股,增长幅度为134%,由于股本较上年同期增长幅度较大导致本报
告期摊薄计算的每股收益比上年同期下降44.83%。公司本报告期共实现净利润5,018.3
7 万元，比上年同期净利润3,869.95 万元增长1,148.42 万元，增长幅度为29.68%。
非经常性损益项目 金额
营业外收支净额 369,532.51
股票债券投资收益 2,233,472.26
股权转让收益 2,994,982.62
合计 5,597,987.39
2.2.2 利润表
单位：人民币元
项目 合并数
2004年1-3月
一、主营业务收入 126,865,055.75
减：主营业务成本 60,068,139.06
主营业务税金及附加 3,380,754.49
二、主营业务利润 63,416,162.20
加：其他业务利润 542,813.26
减：营业费用 3,872,535.15
管理费用 31,893,760.88
财务费用 6,484,059.44
三、营业利润 21,708,619.99
加：投资收益 34,713,237.34
补贴收入 -
营业外收入 600,368.35
减：营业外支出 163,859.52
四、利润总额 56,858,366.16
减：所得税 4,303,345.49
少数股东损益 2,371,334.36
五、净利润 50,183,686.30
加：年初未分配利润 201,473,945.00
其他转入
六、可供分配的利润 251,657,631.30
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
七、可供股东分配的利润 251,657,631.30
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利
八、未分配利润 251,657,631.30
项目 合并数
2003年1-3月
一、主营业务收入 140,398,424.51
减：主营业务成本 71,819,838.20
主营业务税金及附加 3,872,536.25
二、主营业务利润 64,706,050.06
加：其他业务利润 365,437.72
减：营业费用 5,833,380.66
管理费用 33,175,331.70
财务费用 8,043,326.30
三、营业利润 18,019,449.12
加：投资收益 26,127,715.31
补贴收入 -
营业外收入 16,268.80
减：营业外支出 10,090.15
四、利润总额 44,153,343.08
减：所得税 5,007,131.35
少数股东损益 446,718.51
五、净利润 38,699,493.22
加：年初未分配利润 341,572,983.82
其他转入
六、可供分配的利润 380,272,477.04
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
七、可供股东分配的利润 380,272,477.04
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利
八、未分配利润 380,272,477.04
项目 母公司
2004年1-3月
一、主营业务收入 -
减：主营业务成本 -
主营业务税金及附加 -
二、主营业务利润 -
加：其他业务利润 -
减：营业费用 -
管理费用 3,450,056.71
财务费用 2,790,856.43
三、营业利润 -6,240,913.14
加：投资收益 56,434,599.44
补贴收入 -
营业外收入 -
减：营业外支出 10,000.00
四、利润总额 50,183,686.30
减：所得税 -
少数股东损益 -
五、净利润 50,183,686.30
加：年初未分配利润 201,473,945.00
其他转入
六、可供分配的利润 251,657,631.30
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
七、可供股东分配的利润 251,657,631.30
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利
八、未分配利润 251,657,631.30
项目 母公司
2003年1-3月
一、主营业务收入 -
减：主营业务成本 -
主营业务税金及附加 -
二、主营业务利润 -
加：其他业务利润 -
减：营业费用 -
管理费用 3,606,280.42
财务费用 5,455,516.59
三、营业利润 -9,061,797.01
加：投资收益 47,771,290.23
补贴收入 -
营业外收入 -
减：营业外支出 10,000.00
四、利润总额 38,699,493.22
减：所得税 -
少数股东损益 -
五、净利润 38,699,493.22
加：年初未分配利润 341,572,983.82
其他转入
六、可供分配的利润 380,272,477.04
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
七、可供股东分配的利润 380,272,477.04
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利
八、未分配利润 380,272,477.04
2.3 报告期末股东及转债持有人情况
2.3.1 报告期末股东总数：19,880 户。
2.3.2 报告期末转债持有人总数：1,921 户。
§ 3 管理层讨论与分析
3.1 公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
本报告期内公司所属行业及经营范围未发生变化。
3.1.1 占主营业务收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
单位：人民币元
主营业务收入
门票收入 86,430,680.71
旅游团费收入 20,168,158.78
商品销售收入 7,515,954.47
其他收入 12,750,261.80
合计 126,865,055.75
主营业务成本
门票收入 37,230,079.04
旅游团费收入 18,426,055.42
商品销售收入 3,135,780.63
其他收入 1,276,223.97
合计 60,068,139.06
毛利率
门票收入 56.92%
旅游团费收入 8.64%
商品销售收入 58.28%
其他收入 89.99%
合计 52.65%
3.1.2 公司经营的季节性或周期性特征
. 适用 .√ 不适用
3.1.3 报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原
因的说明)
单位：人民币元
2004年1-3月
金额 占利润总额比例
主营业务利润 63,416,162.20 111.53%
其他业务利润 542,813.26 0.95%
期间费用 42,250,355.47 74.31%
投资收益 34,713,237.34 61.05%
补贴收入 - 0.00%
营业外收支净额 436,508.83 0.77%
利润总额 56,858,366.16 100.00%
2003年1-3月
金额 占利润总额比例
主营业务利润 64,706,050.06 146.55%
其他业务利润 365,437.72 0.83%
期间费用 47,052,038.66 106.57%
投资收益 26,127,715.31 59.17%
补贴收入 - 0.00%
营业外收支净额 6,178.65 0.01%
利润总额 44,153,343.08 100.00%
增减
主营业务利润 -35.02%
其他业务利润 0.12%
期间费用 -32.26%
投资收益 1.88%
补贴收入 0.00%
营业外收支净额 0.76%
利润总额 0.00%
变动主要原因：
1、本公司于本报告期内将原合并单位曲阜孔子国际旅游股份有限公司50%股权转让
后，该公司数据不再纳入本公司合并报表范围，由此导致本公司合并口径主营业务收入
、主营业务利润和期间费用均较上年同期有所减少。
2、本公司本报告期的利润总额较上年同期有所增长。
上述两项因素导致本公司在本报告期内主营业务利润和期间费用占利润总额的比例
较
上年同期有所下降。
3.1.4 主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
. 适用 .√ 不适用
3.1.5 主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因
说明
. 适用.√ 不适用
3.2 重大事项及其影响和解决方案的分析说明
3.2.1 经中国证券监督管理委员会证监发行字[2003]143 号文核准，本公司向社会
公开发行40,000 万元的可转换公司债券，发债认购款扣除网上发行手续费后余额399,
162,161.72 元于2004 年1 月7 日划入本公司帐户。该债券于2004 年1 月16 日起在深
圳证券交易所挂牌交易。本公司发债募集资金将全部投入“波托菲诺”合作项目。
3.2.2 根据本公司第三届董事会第四次临时会议决议，本公司将持有的曲阜孔子国
际旅游股份有限公司50%股权转让，于2004 年2 月4 日与曲阜孔子旅游（集团）有限公
司签订了《关于曲阜孔子旅游股份有限公司股权转让协议》，股权转让款3,000 万元已
于2004 年2 月收回，本公司获得股权转让收益299.50 万元。
3.3 会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
. √ 适用 . 不适用
本报告期内由于本公司将持有的曲阜孔子国际旅游股份有限公司50%股权转让，该
公司不再纳入本公司合并报表范围。
3.4 经审计且被出具“非标意见”情况下董事会和监事会出具的相关说明
. 适用 .√ 不适用
3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生
大幅度变动的警示及原因说明
. 适用 .√ 不适用
3.6 公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
. 适用 .√ 不适用
董事长：
二○○四年四月二十一日
附录：
深圳华侨城控股股份有限公司
资产负债表
单位：人民币元
资产 合并数
流动资产： 2004年3月31日
货币资金 307,760,807.78
短期投资 42,896,693.49
应收票据 -
应收股利 -
应收利息 461,185.40
应收账款 20,462,610.32
其他应收款 25,034,945.97
预付账款 17,886,201.73
应收补贴款 -
存货 15,656,812.63
待摊费用 1,687,755.39
一年内到期的长期债权投资 -
其他流动资产 -
流动资产合计 431,847,012.71
长期投资：
长期股权投资 1,176,224,334.99
长期债权投资 -
长期投资合计 1,176,224,334.99
固定资产：
固定资产原价 1,459,896,035.59
减：累计折旧 523,603,253.70
固定资产净值 936,292,781.89
减：固定资产减值准备 1,602,559.75
固定资产净额 934,690,222.14
工程物资 -
在建工程 27,255,959.56
固定资产清理 -
固定资产合计 961,946,181.70
无形资产及其他资产：
无形资产 361,209,962.97
长期待摊费用 67,637,401.31
其他长期资产 16,532,572.45
无形资产及其他资产合计 445,379,936.73
递延税项：
递延税款借项 -
资产总计 3,015,397,466.13
负债和股东权益
短期借款 469,000,000.00
应付票据 -
应付账款 158,024,119.37
预收账款 5,438,845.39
应付工资 5,318,412.13
应付福利费 9,365,399.53
应付股利 -0.00
应交税金 10,615,610.91
其他应交款 1,360.10
其他应付款 93,532,741.14
预提费用 14,616,116.09
预计负债 -
一年内到期的长期负债 -
其他流动负债 -
流动负债合计 765,912,604.66
长期负债：
长期借款 -
应付债券 400,000,000.00
长期应付款 -
专项应付款 -
其他长期负债 -
长期负债合计 400,000,000.00
递延税项：
递延税款贷项 -
负债合计 1,165,912,604.66
少数股东权益：
少数股东权益 378,590,965.32
股东权益：
股本 1,046,260,800.00
资本公积 17,787,462.32
盈余公积 155,188,002.53
其中：法定公益金 49,801,239.45
未分配利润 251,657,631.30
股东权益合计 1,470,893,896.15
负债和股东权益总计 3,015,397,466.13
资产 合并数
流动资产： 2003年12月31日
货币资金 336,474,552.14
短期投资 5,412,953.08
应收票据 -
应收股利 -
应收利息 461,185.40
应收账款 23,787,866.08
其他应收款 22,822,952.13
预付账款 3,132,135.52
应收补贴款 -
存货 11,647,645.22
待摊费用 1,339,152.56
一年内到期的长期债权投资 -
其他流动资产 -
流动资产合计 405,078,442.13
长期投资：
长期股权投资 1,137,687,746.65
长期债权投资 -
长期投资合计 1,137,687,746.65
固定资产：
固定资产原价 1,522,559,375.78
减：累计折旧 519,686,476.32
固定资产净值 1,002,872,899.46
减：固定资产减值准备 3,399,423.52
固定资产净额 999,473,475.94
工程物资 -
在建工程 18,702,050.90
固定资产清理 -
固定资产合计 1,018,175,526.84
无形资产及其他资产：
无形资产 371,148,787.44
长期待摊费用 44,124,581.14
其他长期资产 16,804,427.09
无形资产及其他资产合计 432,077,795.67
递延税项：
递延税款借项 -
资产总计 2,993,019,511.29
负债和股东权益
短期借款 858,000,000.00
应付票据 -
应付账款 168,790,732.02
预收账款 3,102,244.12
应付工资 8,859,484.66
应付福利费 10,320,676.20
应付股利 -
应交税金 5,941,133.98
其他应交款 4,794.13
其他应付款 97,510,774.92
预提费用 20,865,438.63
预计负债 -
一年内到期的长期负债 -
其他流动负债 -
流动负债合计 1,173,395,278.66
长期负债：
长期借款 -
应付债券 -
长期应付款 3,000,000.00
专项应付款 -
其他长期负债 -
长期负债合计 3,000,000.00
递延税项：
递延税款贷项 -
负债合计 1,176,395,278.66
少数股东权益：
少数股东权益 395,914,022.78
股东权益：
股本 1,046,260,800.00
资本公积 17,787,462.32
盈余公积 155,188,002.53
其中：法定公益金 49,801,239.45
未分配利润 201,473,945.00
股东权益合计 1,420,710,209.85
负债和股东权益总计 2,993,019,511.29
资产 母公司
流动资产： 2004年3月31日
货币资金 14,067,583.11
短期投资 42,896,693.49
应收票据 -
应收股利 -
应收利息 899,935.40
应收账款 -
其他应收款 1,710,657.94
预付账款 -
应收补贴款 -
存货 -
待摊费用 -
一年内到期的长期债权投资 -
其他流动资产 -
流动资产合计 59,574,869.94
长期投资：
长期股权投资 1,969,244,796.47
长期债权投资 -
长期投资合计 1,969,244,796.47
固定资产：
固定资产原价 1,831,465.00
减：累计折旧 897,761.92
固定资产净值 933,703.08
减：固定资产减值准备 -
固定资产净额 933,703.08
工程物资 -
在建工程 -
固定资产清理 -
固定资产合计 933,703.08
无形资产及其他资产：
无形资产 2,907,967.42
长期待摊费用 11,773,421.69
其他长期资产 -
无形资产及其他资产合计 14,681,389.11
递延税项：
递延税款借项 -
资产总计 2,044,434,758.60
负债和股东权益
短期借款 139,000,000.00
应付票据 -
应付账款 -
预收账款 -
应付工资 3,972.50
应付福利费 678,739.76
应付股利 -
应交税金 -
其他应交款 -
其他应付款 33,858,150.19
预提费用 -
预计负债 -
一年内到期的长期负债 -
其他流动负债