申能股份有限公司2003年半年度报告
重要提示
第一节 公司基本情况
第二节 股本变动和主要股东情况
第三节 董事、监事、高级管理人员情况
第四节 管理层讨论与分析
第五节 重要事项
第六节 财务报告
重要提示
公司董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗
漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
公司董事长杨祥海、主管会计工作副总经理陈铭锡及会计机构负责人宋雪枫声明
：保证半年度中财务报告的真实、完整。
第一节公司基本情况
（一）概况
1、公司中文名称：申能股份有限公司
公司英文名称：Shenergy Company Limited
英文缩写：Shenergy
2、公司股票上市交易所：上海证券交易所
股票简称：申能股份 股票代码：600642
3、公司注册地址：上海市浦东银城东路139号1010室
公司办公地址：上海市复兴中路1号22楼 邮政编码：200021
公司互联网网址：www.shenergy.net.cn
公司电子信箱：zhenquan@shenergy.com.cn
4、公司法定代表人：杨祥海
5、公司董事会秘书：陈铭锡 联系地址：上海市复兴中路1号
电话：021-63900888传真：021-63900119
电子信箱：zhenquan@shenergy.com.cn
公司证券事务代表：周燕飞 联系地址：上海市复兴中路1号
电话：021-63900145传真：021-63900119
电子信箱：zhouming@shenergy.com.cn
6、公司选定的信息披露报纸：《上海证券报》、《中国证券报》
登载公司年度报告的中国证监会指定网站网址：http://www.sse.com.cn
公司年度报告备置地：公司策划部
（二）主要财务数据和指标
单位：人民币元
本报告期末 上年度期末
流动资产 2,866,678,700.29 3,223,263,560.25
流动负债 1,968,085,256.76 1,950,278,513.32
总资产 15,728,135,114.53 13,492,813,599.76
股东权益（不含少数
7,798,264,438.02 7,206,930,080.62
股东权益）
每股净资产 4.349 4.019
调整后的每股净资产 4.317 3.992
报告期（1－6月） 上年同期
净利润 569,841,247.69 473,520,192.79
扣除非经常性损益后
571,278,570.26 437,638,099.10
的净利润
每股收益 0.318 0.264
净资产收益率 7.31% 6.61%
经营活动产生的现金 825,226,642.69 635,334,833.70
流量净额
本报告期末比年初
数增减（％）
流动资产 -11.06%
流动负债 0.91%
总资产 16.57%
股东权益（不含少数
8.21%
股东权益）
每股净资产 8.21%
调整后的每股净资产 8.14%
本报告期比上年同
期增减（％）
净利润 20.34%
扣除非经常性损益后
30.54%
的净利润
每股收益 20.34%
净资产收益率 10.59%
经营活动产生的现金 29.89%
流量净额
注：非经常性损益-1,437,322.57元，为营业外收支税后净额。
第二节股本变动和主要股东持股情况
一、股本变动情况
报告期内，公司股份总数及股本结构均未发生变化。
二、主要股东持股情况
截止2003年6月30日，公司股东总数113765人。前十名股东持股情况如下：
股东名称 年度内增 期末持股数量 比例 股份类别
减 （％）
申能（集团）有限 0 1053096700 58.73 未流通
公司
国泰君安证券股份 +187794 75765854 4.23 其中流通股
有限公司 883254股，
其余为未流
通
上海市电力公司 0 17981000 1.00 未流通
申银万国证券股份 +2604800 12072840 0.68 流通
有限公司
金鑫证券投资基金 +6086418 11867636 0.67 流通
上海久事公司 0 11604833 0.65 未流通
上海国际集团有限 +703000 8532500 0.48 其中流通股
公司 703000股，
其余为未流
通
中国华东电力集团 0 6700000 0.38 未流通
公司
易方达平稳增长证 未知 6393068 0.36 流通
券投资基金
安徽省国际信托投 0 6050000 0.34 未流通
资公司
股东名称 质押或冻结情况 股东性质
申能（集团）有限 无 国家股
公司
国泰君安证券股份 无 国有法人股、
有限公司 募集法人股、
流通股
上海市电力公司 无 募集法人股
申银万国证券股份 无 流通股
有限公司
金鑫证券投资基金 无 流通股
上海久事公司 无 募集法人股
上海国际集团有限 无 募集法人股、
公司 流通股
中国华东电力集团 无 募集法人股
公司
易方达平稳增长证 无 流通股
券投资基金
安徽省国际信托投 无 募集法人股
资公司
注：1、前十名股东中，中国华东电力集团公司为国家电网公司的分公司，上海电
力公司为国家电网公司的全资子公司。
2、报告期内，公司控股股东或实际控制人没有发生变化。
第三节 董事、监事、高级管理人员情况
一、董事、监事、高级管理人员持股变动情况
姓名 职务 年初持股数（股） 期末持股数（股） 变动原因
吴家骅 副董事长、总经理 44840 46800 购入
吴建雄 董事、副总经理 16900 19000 购入
公司其他董事、监事及高级管理人员持股数与年初相比没有变化。
二、报告期内，董事、监事及高级管理人员新聘或解聘情况
经公司2003年7月2日召开的第十五次股东大会表决通过，公司增补许冠庠同志为
第四届董事会独立董事，有关股东大会决议公告刊登于2003年7月3日《上海证券报》
及《中国证券报》。
第四节 管理层讨论与分析
一、财务状况与经营成果分析
单位：人民币元
项目 2003年1-6月 2002年1-6月 增减（%）
主营业务收入 1,912,295,119.03 1,372,116,424.61 39.37%
主营业务利润 812,544,459.96 510,041,929.11 59.31%
净利润
569,841,247.69 473,520,192.79 20.34%
投资收益占净利润比例 45.06% 50.84% -11.37%
现金及现金等价物净增
433,000,169.34 277,650,858.68 55.95%
加额
项目 2003年6月30日 2002年6月30日 增减（%）
总资产 15,728,135,114.53 11,649,036,683.78 35.02%
股东权益
7,798,264,438.02 7,162,124,200.71 8.88%
上述指标变化原因分析：
1、与上年同期相比，本期合并范围有所变更：新增比例合并单位上海石油天然气
有限公司、上海外高桥第二发电有限责任公司；上海吴泾第二发电有限责任公司由原
先的50％比例并表改为一般并表；减少合并单位上海外高桥发电有限责任公司，故本
期总资产、主营业务收入、主营业务利润以及现金及现金等价物净增加额较上年同期
均有较大幅度上升。
2、净利润指标较上年同期增长的原因为：
（1）公司本期电力行业发电量较上年同期大幅上升引起利润增加；
（2）上海石油天然气有限公司由于本期原油价格反弹以及天然气销售量增加等原
因引起本期利润较上年同期大幅增加。
3、投资收益占净利润比例较上年同期下降的原因为：
（1）合并范围发生变更；
（2）本期净利润较上年同期增长20.34％，投资收益较上年同期增长6.65％（上
年同期投资收益中包括股权转让收益4706万元，而本期无此项收益，剔除此项原因，
本期较上年同期投资收益增长32.56％），投资收益的增长幅度小于净利润增长幅度导
致所占比例较上年同期下降。
二、经营情况
（一）主营业务的范围及经营状况
1、公司主营业务范围为电力、石油天然气的投资、建设和经营管理。
2、主营业务分行业、产品情况表
主营业务
主营业务收入 主营业务成本 毛利率 收入比上
（元） （元） (%) 年同期增
减（％）
电力行业 1,581,918,058.00 965,151,929.38 38.99 15.22
石油天然
331,349,685.51 111,997,277.91 66.20 —
气行业
其中：关
972,624.48 0.00 100.00 14.39
联交易
主营业务
毛利率比
成本比上
上年同期
年同期增
增减(%)
减（％）
电力行业 14.32 1.25
石油天然
— —
气行业
其中：关
— 0.00
联交易
3、主营业务分地区情况
地区 主营业务收入（元） 主营业务收入比上年增减（％）
华东地区 1,912,295,119.03 39.37
4、报告期内公司利润构成、主营业务或其结构、主营业务盈利能力与上年发生的
变化及其原因说明。
（1）因上海石油天然气有限公司于2002年12月起纳入公司合并范围，上年仅合并
该公司12月份利润表，导致公司本报告期主营业务收入、主营业务利润占利润总额比
例较上年上升；
（2）因本报告期公司所投资企业本报告期经营状况优于上年，导致期间费用占利
润总额比例比上年下降29.81%；
（3）因合并范围变更，以及上年投资收益中包括股权投资转让收益4706万元，而
本报告期无此项收益，导致投资收益占利润总额比例比上年下降41.53%。
（4）本报告期毛利率为43.67%，较上年的33.70%上升了9.97个百分点，上升比例
为29.58%。毛利率上升的主要原因第一是2002年12月起新增合并单位上海石油天然气
有限公司，本报告期由于原油价格反弹，其毛利率高于电力行业；第二是本报告期发
电企业结算电价主要为期货电量电价，高于全年平均电价。
5、参股公司经营情况
参股公司名称 上海外高桥发电有限责任公司
占上市公司净利
本期贡献的投资收益（元） 122,541,550.80 21.50％
润的比重（%）
经营范围 火力发电综合利用及开发
参股公司
净利润（元） 250,084,797.55
（二）投资情况
1、募集资金使用情况
公司于2002年2月1日增发16000万股新股，发行价格为10.50元/股，扣除发行费用
后，实际募集资金164671万元。截止2003年6月30日，公司募集资金使用情况如下：
单位：人民币万元
本年度已使用募集
资金总额 18,527
募集资金总额 164,671
已累计使用募集资 164,671
金总额
是否变更
承诺项目 拟投入金额 实际投入金额
项目
上海天然气高压输 90,000 否 70,000
气管网一期工程
上海外高桥第二电
100,400 否 89,774.40
厂工程
浙江桐柏抽水蓄能
16,800 否 11,962
电站
上海化学工业区热
13,500 否 4,260
电联供项目
合计 220,700 — 175,996.40
募集资金总额
产生收益 是否符合计划进度
承诺项目 金额 和预计收益
无 是
上海天然气高压输
气管网一期工程
上海外高桥第二电
无 是
厂工程
浙江桐柏抽水蓄能
无 是
电站
上海化学工业区热
无 是
电联供项目
合计 — —
截止2003年6月30日，公司已全部使用募集资金164,671万元。
2、重大非募集资金投资项目的实际进度和收益情况
东海平湖油气田扩建工程按计划进度进行。目前已完成了全部碰口施工、撬块复
位、球片验收和国内设备材料订货。海上综合平台改造完成进度的88%；完成了停产动
火连接点的施工、陆地预制，并继续进行提升泵和压缩机模块的海上施工。
（三）其他
1、公司没有在招股文件或定期报告中披露过盈利预测。
2、公司对上年年度报告中披露的本年度经营计划不作修改。
3、公司半年度财务报告未经审计。
第五节 重要事项
（一）公司治理情况
公司严格按《公司法》、《证券法》、《公司章程》等有关规定，规范运作，稳
健经营，继续健全规章制度，大力推行制度管理，法人治理结构不断完善。
报告期初，公司独立董事人数为2人。报告期内，经公司董事会提名，并经公司2
003年7月2日第十五次股东大会表决通过，增补许冠庠同志为公司第四届董事会独立董
事，独立董事占公司董事会人数已达1/3，符合证监会有关要求。
（二）公司没有发生在以前期间拟定、在报告期内实施的利润分配方案、公积金
转增股本方案或发行新股方案。公司2002年度利润分配方案经2003年7月2日第十五次
股东大会审议通过，公司于2003年7月14日在《上海证券报》及《中国证券报》刊登《
2002年度分红派息实施公告》，2003年7月17日为分红股权登记日，2003年7月25日为
红利发放日，向全体股东每股派发现金红利0.30元（持有流通股的个人股东含个人所
得税）。
（三）公司没有在报告期内发生及以前期间发生但持续到报告期的重大诉讼、仲
裁事项。
（四）公司没有在报告期内发生及以前期间发生但持续到报告期的重大资产收购
、出售及资产重组事项。
（五）公司在报告期内，没有发生重大关联交易事项。
（六）重要合同履行情况
1、公司没有在报告期内发生或以前期间发生但延续到报告期的重大托管、承包、
租赁其他公司资产或其他公司托管、承包、租赁公司资产的事项。
2、担保事项
担保对象名称 发生日期 担保金额
（协议签
署日）
浙江桐柏抽水 2001/12/01 30000万元
蓄能有限责任
公司
上海外高桥第 2001/01/28 3882.54万欧元
二发电有限责
任公司
担保发生额合计
担保余额合计
其中：关联担保余额合计
担保对象名称 担保类型 担保期 是否履 是否为
行完毕 关联方
担保
浙江桐柏抽水 按份连带责任 至2016年11 否 是
蓄能有限责任 月30日止
公司
上海外高桥第 按份连带责任 至2017年2 否 是
二发电有限责 月15日止
任公司
担保发生额合计 报告期内没有新增担保
担保余额合计 25270.30万元（按2003年6月30日折算汇率）
其中：关联担保余额合计 25270.30万元（按2003年6月30日折算汇率）
注：担保余额25270.30万元包括：（1）截止2003年6月30日，根据桐柏抽水蓄能
有限公司实际发生借款额，按照公司相应出资比例需承担担保金额为600万元；（2）
截止2003年6月30日，根据上海外高桥第二发电有限公司实际发生借款额，按照公司相
应出资比例，并按2003年6月30日折算汇率，公司需承担担保金额为24670.30万元；
3、公司没有在报告期内发生或以前期间发生但延续到报告期的重大委托他人进行
现金资产管理事项。
（七）公司或持有公司股份5%以上的股东没有在报告期内发生或以前期间发生但
持续到报告期的对公司经营成果、财务状况可能产生重要影响的承诺事项。
（八）公司、公司董事会及董事没有受中国证监会稽查、行政处罚、通报批评、
被其他行政管理部门处罚及证券交易所公开谴责的情况；公司董事、管理层有关人员
没有被采取司法强制措施。
（九）其他重要事项
根据有关协议，2002年12月底，公司投资的上海吴泾第二发电有限责任公司的安
全生产和经营管理由上海电力股份有限公司移交公司管理，从而实现公司对上海吴泾
第二发电有限责任公司的实质控制。自2003年1月1日起，公司拥有上海吴泾第二发电
有限责任公司51%股权，由原先的比例并表调整为一般并表；公司拥有上海外高桥发电
有限责任公司49%股权，由原先的比例并表调整为不纳入合并范围。
公司已在2003年4月25日《上海证券报》（44版）、《中国证券报》（49版）、上
海证券交易所网站(www.sse.com.cn)刊登的《申能股份有限公司2003年第一季度报告
》中披露上述事项。
第六节 财务报告
一、公司的基本情况
1、公司的历史沿革
公司于1992年6月24日经上海市人民政府以沪计调（1992）568号文批准，由原申
能电力开发公司改组而成。1993年2月23日由上海市工商行政管理局颁发企业法人营业
执照，注册号3100001000494，现法定代表人为杨祥海。公司所发行的A股于1993年4月
在上海证券交易所上市交易。
公司2001年末的注册资本为1,633,087,769元，2002年2月完成了增发，业经大华
会计师事务所有限公司验证并出具华业字（2002）200号验资报告。现已完成了工商变
更登记，注册资本为1,793,087,769元，折合1,793,087,769股（每股面值人民币1元）
，其中境内上市人民币普通股（A股）410,992,000股。
2、公司所属行业性质和业务范围
公司所处行业：服务业。
经营范围：
主营：开发、建设和经营电力、能源、节能、资源综合利用及相关项目。
兼营：与电力能源相关的其他经营。
3、主要产品或提供的劳务：供电、供热、石油及天然气等。
二、公司主要会计政策、会计估计和合并财务报表的编制方法
1、会计准则和会计制度：本公司及子公司执行《企业会计准则》、《企业会计制
度》及其补充规定。
2、会计年度：自公历1月1日至12月31日。
3、记账本位币：人民币。
4、记账基础：权责发生制；计价原则：历史成本。
5、外币业务核算方法：
会计年度内涉及外币的经济业务，按发生当期期初中国人民银行公布的市场汇价
(中间价)折合人民币入账。期末将外币账户中的外币余额按期末市场汇价(中间价)进
行调整，发生的差额（损益），与购建固定资产有关的外币专门借款的本金及利息发
生的部分予以资本化，属于筹建期间的部分计入长期待摊费用，其他部分计入当期费
用。
6、现金等价物的确定标准：
母公司及子公司持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金，价值变动
风险很小的投资，确认为现金等价物。
7、短期投资核算方法：
（1）短期投资计价及其收益确认方法
根据《企业会计准则－投资》规定，短期投资以其初始投资成本，即取得投资时
实际支付的全部价款（包括税金、手续费和相关费用）扣除实际支付的价款中包含的
已宣告但尚未领取的现金股利，或已到付息期但尚未领取的债券利息入账。短期证券
投资持有期间所收到的股利和利息不确认为投资收益，作为冲减投资成本处理。在处
置时，按所收到的处置收入与短期投资账面价值的差额确认为当期投资损益。
（2）短期投资跌价准备的确认标准及计提方法
短期投资在中期期末或年终按成本与市价孰低法计价，市价低于成本的部分确认
为跌价准备。具体计提方法为：按投资类别计算并确定所计提的跌价损失准备，并计
入当期损益。
8、应收款项坏账损失核算方法：
（1）坏账的确认标准
①因债务人破产或死亡，以其破产财产或遗产清偿后，仍不能收回的应收款项；
②因债务人逾期未履行偿债义务并且具有明显特征表明无法收回的应收款项。
以上确实不能收回的应收款项，报经董事会批准后作为坏账转销。
（2）坏账损失核算方法：采用备抵法。
坏账准备的计提范围为除合并范围内的各单位之间的内部往来款以外的应收账款
和其他应收款。坏账准备的计提方法为：在中期期末或年终，按账龄结合个别分析计
提，具体计提比例为：
账龄 计提比例
1年以内 0%
1～2年 10%
2～3年 20%
3～4年 30%
4～5年 40%
5年以上 100%
9、待摊费用摊销方法：
待摊费用明细项目 摊销期限 摊销方式
通讯费、养路费等 1年 受益期内平均摊销
10、存货核算方法：
（1）本公司存货的分类
存货是指企业在正常生产经营过程中持有以备出售的产成品或商品，或者为了出
售仍然处在生产过程中的在产品，或者将在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料物
料等。本公司存货分类为：产成品、燃料、原材料。
（2）取得存货入账价值的确定方法
各种存货按取得时的实际成本记账。
（3）发出存货的计价方法
存货日常核算：燃料采用实际成本核算，发出时采用加权平均法计价；其他原材
料采用计划成本，月末按上月材料成本差异率，将发出存货的计划成本调整为实际成
本。
（4）低值易耗品摊销方法
低值易耗品按一次摊销法摊销。
（5）存货的盘存制度
本公司的存货盘存制度采用永续盘存制。
（6）存货跌价损失准备的确认标准和计提方法
本公司在中期期末或年终存货按成本与可变现净值孰低计价。由于存货遭受毁损
全部或部分陈旧过时和销售价格低于成本等原因造成的存货成本不可收回的部分，按
单个存货项目的成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。对于数量繁多，单价
较低的存货，按存货类别计量成本与可变现净值。
存货可变现净值按企业在正常生产经营过程中，以估计售价减去估计完工成本及
销售所必需的估计费用后的价值确定。
11、长期投资的核算方法：
（1）长期股权投资计价和收益确认方法：长期股权投资包括股票投资和其他股权
投资。长期股权投资按其初始投资成本入账，即投资时实际支付的全部价款。本公司
对被投资单位无控制、无共同控制且无重大影响的，长期股权投资采用成本法核算；
投资企业对被投资单位具有控制、共同控制或者重大影响的，长期股权投资采用权益
法核算。
（2）股权投资差额的会计处理：对外长期股权投资采用权益法核算时，其取得成
本大于其在被投资企业所有者权益中所占份额之间的差额，计入长期股权投资差额，
按规定年限5年平均摊销计入损益。对于取得成本小于其在被投资企业所有者权益中所
占份额之间的差额，如相应的投资是在2002年或其以前年度发生的，则计入长期股权
投资差额，并按规定年限10年平均摊销计入损益；如相应的投资是在2003年或其以后
年度发生的，则计入资本公积。
（3）长期债权投资的计价及收益确认方法：按其初始投资成本，即取得时实际支
付的全部价款（扣除支付的税金、手续费等各项附加费用）扣除实际支付的分期付息
债券价款中包含的已到付息期但尚未领取的债券利息后的余额作为实际成本记账，并
按权责发生制原则按期计提利息，并计入投资收益。
（4）长期债券投资溢价和折价的摊销方法：在债券购入后至到期日止的期间内按
直线法，于确认相关债券利息收入的同时摊销。
（5）长期投资减值准备的确认标准和计提方法：在中期期末或年终，采用逐项计
提的方法。本公司对被投资单位由于市价持续下跌或被投资单位经营情况变化等原因
，导致其可收回金额低于长期股权投资账面价值时，按可收回金额低于长期股权投资
账面价值的差额，计提长期投资减值准备，计入当年度损益。
12、委托贷款核算方法：
（1）委托贷款的计价和利息确认方法：委托贷款最初按实际委托贷款的金额入账
。并按期计提利息，计入损益，即在各会计期末，按照规定利率计提应收利息，相应
增加委托贷款的账面价值。计提的利息如到期不能收回，则停止计提利息，并冲回原
已计提的利息。
（2）委托贷款减值准备的确认标准和计提方法：在中期期末或年终，公司对委托
贷款本金进行全面检查，如果有迹象表明委托贷款本金高于可收回金额的，则计提相
应的减值准备，计入损益。
13、固定资产计价与折旧政策及固定资产减值准备的计提方法：
（1）固定资产标准为：固定资产是指同时具有以下特征的有形资产：①为生产商
品、提供劳务、出租或经营管理而持有；②使用期限超过1年；③单位价值较高。具体
标准为：①使用期限超过一年的房屋、建筑物、机器、机械、运输工具以及其他与生
产、经营有关的设备、器具、工具等；②单位价值在2,000元以上，并且使用期超过2
年的，不属于生产、经营主要设备的物品。
（2）固定资产分类为：房屋建筑物、通用设备、专用设备、运输设备、开发投资
、其他设备。
（3）固定资产计价和减值准备的确认标准、计提方法：固定资产按实际成本或确
定的价值入账。
在中期期末或年终，对固定资产逐项进行检查，将由于市价持续下跌、技术陈旧
、损坏或长期闲置等原因导致的可收回金额低于其账面价值的差额作为固定资产减值
准备，计入当期损益。固定资产减值准备按单项资产计提。
（4）固定资产的折旧方法
固定资产折旧采用直线法平均计算，并按各类固定资产的原值和估计的经济使用
年限扣除残值（原值的0～4%）制定其折旧率。各类固定资产折旧率如下：
资产类别 估计经济使用年限 年折旧率
房屋建筑物 8～45年 2.13～12.5%
通用设备 4～18年 5.33～25%
专用设备 4～30年 3.2～25%
运输设备 6～7年 13.7～16.67%
开发投资 10年 10%
其他设备 3～18年 5.33～33.33%
对于房屋、建筑物的账面成本中所包含的土地使用权价值，如果土地使用权的预
计使用年限高于房屋、建筑物的预计使用年限的，在预计该项房屋、建筑物的净残值
时，考虑该项因素，并作为净残值预留，相应调整折旧率和净残值。
已计提减值准备的固定资产在计提折旧时,按照该项固定资产的账面价值,以及尚
可使用年限重新计算确定折旧率和折旧额；如果已计提减值准备的固定资产价值又得
以恢复,则按照该项固定资产恢复后的账面价值,以及尚可使用年限重新计算确定折旧
率和折旧额。
根据财政部财会[2003]10号文《关于执行<企业会计制度>和相关会计准则有关问
题解答（二）》中相关固定资产会计处理的精神，将石油天然气行业开发投资列入固
定资产核算，为保持核算口径统一，相应调整年初数。
14、在建工程核算方法：
在建工程按实际发生的支出入账，并在达到预定可使用状态时，按工程的实际成
本确认为固定资产。在中期期末或年终，对在建工程进行全面检查，如果有证据表明
在建工程已经发生了减值，则计提减值准备，计入当期损益。在建工程减值准备按单
项资产计提。
15、借款费用的核算方法：
（1）借款费用资本化的确认原则和资本化期间依照《企业会计准则－借款费用》
的规定，为购建固定资产所借入的专门借款，发生的利息、折价或溢价的摊销费用和
汇兑差额，在同时符合以下条件时予以资本化，计入该项资产的成本：①资产支出已
经发生；②借款费用已经发生；③为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已
经开始。其他的借款利息、折价或溢价的摊销和汇兑差额，计入发生当期的损益。
若固定资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，暂停借款
费用的资本化，将其确认为当期费用，直至资产的购建活动重新开始。
当所购建的固定资产达到预定可使用状态时，停止其借款费用的资本化；以后发
生的借款费用于发生当期确认为费用。
因安排专门借款而发生的辅助费用，属于在所购建固定资产达到预定可使用状态
之前发生的，在发生时予以资本化；其他辅助费用于发生当期确认为费用。若辅助费
用的金额较小，于发生当期确认为费用。
（2）借款费用资本化金额的计算方法
每一会计期间的利息资本化金额根据至当期末止购建固定资产累计支出加权平均
数和资本化率计算确定。但是利息和折价或溢价摊销的资本化金额不超过当期专门借
款实际发生的利息和折价或溢价的摊销金额。
16、无形资产计价及摊销方法：
（1）无形资产的计价
无形资产按购入时实际支付的价款或投资各方确认的价值计价。
（2）无形资产的摊销方法和摊销年限
自取得当月起按预计使用年限、合同规定的受益年限与法律规定的有效年限三者
中的最短者平均摊销。各项无形资产的摊销年限如下表所示：
无形资产类别 摊销年限
土地使用权 20年
非专利技术等 5年
（3）无形资产减值准备的确认标准和计提方法
在中期期末或年终，检查各项无形资产预计给企业带来未来经济利益的能力，对
预计可收回金额低于其账面价值的，应当计提减值准备，计入当期损益。无形资产减
值准备按单项项目计提。
17、长期待摊费用的摊销方法：
（1）勘探投资从二期油气田投产日起，一次计入当期的损益；
（2）其他长期待摊费用从受益起按5年平均摊销。
公司在筹建期间内发生的费用，先在“长期待摊费用”中归集，在开始生产经营
的当月一次计入开始生产经营当月的损益。
18、收入确认方法：
（1）销售商品
公司已将商品所有权上的重要风险和报酬转移给买方，公司不再对该商品实施管
理权和实际控制权，与交易相关的经济利益能够流入企业，并且相关的收入和成本能
够可靠地计量时，确认营业收入的实现。
（2）提供劳务
在同一年度内开始并完成的，在劳务已经提供，收到价款或取得收取价款的证据
时，确认劳务收入。
（3）让渡资产使用权
利息收入按使用现金的时间和适用利率计算确定；发生的使用费收入按有关合同
或协议规定的收费时间和方法计算确定。上述收入的确定并应同时满足:①与交易相关
的经济利益能够流入公司,②收入的金额能够可靠地计量。
19、所得税的会计处理方法：
采用应付税款法。
20、主要会计政策、会计估计的变更及重大会计差错更正的说明：
无主要会计政策、会计估计的变更及重大会计差错。
21、中期报告中收入与费用的确认和计量原则
根据《企业会计准则—中期财务报告》的规定，本公司在编制中期财务报告
时，收入、费用、收益和损失的计量均以年初至本中期末为基础。对于季节性、周期
性或偶然性取得的收入，以及不均匀发生的费用，除了在会计年度末允许预计或递延
的以外，均在发生时予以确认和计量，不作预提或待摊处理。
22、合并财务报表编制方法：
合并范围的确定原则和合并所采用的会计方法：根据财政部财会字(1995)11号《
关于印发〈合并财务报表暂行规定〉的通知》和财会二字(96)2号《关于合并报表合并
范围请示的复函》等文件的规定，以公司本部和纳入合并范围的子公司、合营公司本
年度的财务报表以及其他有关资料为依据，合并各项目数额编制而成。合并时，公司
的重大内部交易和资金往来均相互抵消。
三、税项
本公司适用的税种与税率：
税种 税率 计税基数
*所得税 15%～33% 应纳税所得额
增值税 17%或13%或5% 按销项税额扣除当期可抵扣的进项税额后
的差额，电力及电力管理费按17%计,热
力按13%计，原油及天然气按收入的5%
计
营业税 5% 营业额，电力管理费、委贷利息收入及其
他均按5%计
城建税 7%或1% 应纳增值税额和营业税额，星火热电按1%
计，其他按7%计
*上海吴泾发电有限责任公司、上海吴泾第二发电有限责任公司所得税率为33%；
据《国家税务总局关于上海石油天然气总公司有关企业所得税税收待遇问题的批复》
国税函[2002]373号文的获准，上海石油天然气有限公司所得税享有两免三减半的优惠
，本年度为减半第二期，故按16.5%缴纳所得税；申能股份有限公司、上海申能星火热
电有限责任公司因注册地在浦东，所得税率为15%。
本公司适用的费种与费率：
费种 费率 计费基数
教育费附加 3% 应纳营业税额、增值税额和消费税额
河道工程维检费 1% 应纳营业税额、增值税额和消费税额
四、控股子公司及合营企业
1、公司所控制的境内外所有子公司和合营企业情况以及公司合并报表的合并范围
被投资单位全称 业务性质 注册资本 经营范围
①上海申能星火热电有限责任公司 公用事业 6,000万元 电力和热力
②上海天然气管网有限公司 公用事业 150,000万元 天然气管网输配
③上海吴泾第二发电有限责任公司 公用事业 200,000万元 电力工程建设、电
力生产、销售
④上海吴泾发电有限责任公司 公用事业 50,000万元 电力工程建设、电
力生产、销售
⑤上海石油天然气有限公司 公用事业 90,000万元 石油、天然气及相
关产品的生产经营
⑥上海外高桥第二发电有限责任公司 公用事业 322,000万元 火力发电综合利用
及开发
被投资单位全称 本公司实际投本 公司所占 是否合并
资额 权益比例
(%)
①上海申能星火热电有限责任公司 5,400万元 90% 是
②上海天然气管网有限公司 70,000万元 60% 是
③上海吴泾第二发电有限责任公司
102,000万元 51% 是
④上海吴泾发电有限责任公司 50%
25,000万元 比例合并
⑤上海石油天然气有限公司
36,000万元 40% 比例合并
⑥上海外高桥第二发电有限责任公司 40%
118,174.4万元 比例合并
2、本期合并范围的变更：本期1月1日起，公司拥有上海吴泾第二发电有限责任公
司51％股权，因此本期由原先的比例并表调整为一般并表；公司拥有上海外高桥发电
有限责任公司49％股权，因此本期不纳入合并范围。
3、有关比例合并的说明：上海吴泾发电有限责任公司系本公司控股50%的合营企
业；上海石油天然气有限公司和上海外高桥第二发电有限责任公司系本公司控股40%的
合营企业。根据这些公司章程中的有关规定，及公司的实际经营活动的控制情况，本
公司对这些公司均为共同控制，根据《企业会计制度》和《合并会计报表暂行规定》
的规定，本公司对共同控制的合营企业按比例合并的方法进行合并。即将合营企业的
资产、负债、收入、费用、利润和现金流量均按照公司对合营企业的投资比例进行合
并。合并时，对公司与合营企业之间的内部交易事项，均按投资比例予以抵销，但不
抵销内部未实现的亏损。
五、合并财务报表主要项目附注
1.货币资金：
项目 2003-06-30 2003-01-01
现金 140,162.38 103,458.73
银行存款 1,652,763,523.26 1,219,799,657.57
其他货币资金 4,000.00 4,400.00
合计 1,652,907,685.64 1,219,907,516.30
2. 短期投资：
投资金额
项目
2003-01-01 本期增加 本期减少
一、股权投资 0.00 0.00 0.00
二、债券投资 885,202,093.20 365,609,532.59 913,647,675.46
其中：国债投
885,202,093.20 365,609,532.59 913,647,675.46
资
三、其他投资 494,500,000.00 167,500,000.00 460,000,000.00
合计 1,379,702,093.20 533,109,532.59 1,373,647,675.46
期末
项目
2003-06-30 市价
一、股权投资 0.00 0.00
二、债券投资 337,163,950.33 336,274,240.00
其中：国债投
337,163,950.33 336,274,240.00
资
三、其他投资 202,000,000.00
合计 539,163,950.33
跌价准备
本期减少数
项目 本期
2003-01-01 因资产价值回 其他原因
增加数
升转回数 转出数
一、股权投资 0.00 0.00 0.00 0.00
二、债券投资 0.00 889,710.33 0.00 0.00
其中：国债投资 889,710.33
三、其他投资 2,000,000.00 0.00 0.00 0.00
合计 2,000,000.00 889,710.33 0.00 0.00
项目
合计 2003-06-30
一、股权投资 0.00 0.00
二、债券投资 0.00 889,710.33
其中：国债投资 889,710.33
三、其他投资 0.00 2,000,000.00
合计 0.00 2,889,710.33
短期投资跌价准备本期计提额为人民币889,710.33元，其选用的期末市价的来源
为2003.6.30证券市场收盘价。
除已计提跌价准备的短期投资外，其余短期投资变现均不存在重大限制。
已包含于“短期投资”项目中的 1年内到期的委托贷 款情况：
受托人名称 期末本金余额 期末已计利息
上海吴泾发电有限责任公司 75,000,000.00 0.00
上海外高桥发电有限责任公司 125,000,000.00 0.00
合计 200,000,000.00 0.00
受托人名称 减值准备期末余额
上海吴泾发电有限责任公司 0.00
上海外高桥发电有限责任公司 0.00
合计 0.00
3.应收票据：
票据种类 2003-06-30 2003-01-01
银行承兑汇票 10,003,465.58 7,580,080.00
商业承兑汇票 0.00 4,133,775.49
合计 10,003,465.58 11,713,855.49
4.应收股利：
2003-06-30 2003-01-01
应收股利 0.00 71,050,000.00
5.应收账款：
2003-06-30 2003-01-01
账龄 金额 占应收 坏账准 坏账准备 金额
账款总 备计提
额比例 比例
(%) (%)
1年以内 504,503,894.82 98.66 0.00 0.00 310,773,642.77
1－2年 0.00 0.00 0.00 0.00 2,234,147.36
2－3年 2,234,147.36 0.44 100.00 2,234,147.36 4,607,520.00
3年以上 4,607,520.00 0.90 60.00 2,764,512.00 0.00
合计 511,345,562.18 100.00 0.98 4,998,659.36 317,615,310.13
账龄 占应收 坏账准 坏账准备
账款总 备计提
额比例 比例
(%) (%)
1年以内 97.85 0.00 0.00
1－2年 0.70 100.00 2,234,147.36
2－3年 1.45 60.00 2,764,512.00
3年以上 0.00 0.00 0.00
合计 100.00 1.57 4,998,659.36
本项目期末余额中无持本公司5％（含5％）以上表决权股份的股东单位的欠款。
本账户期末坏账准备计提比例低于5%，主要系应收账款中主要为应收上海市电力
公司的电费394,085,564.45元，账龄均在3个月以内，根据历次收款情况来看，该笔欠
款均能及时收回，所以未予以计提坏账准备。
本项目期末余额中欠款金额前五名的欠款金额合计为498,322,764.61元，占应收
账款总额的比例为97.45%。
6. 其他应收款
2003-06-30
账龄 金额 占其他应 坏账准备 坏账准备
收款总额 计提比例
比例(%) (%)
1年以内 13,125,936.75 75.67 0.00 0.00
1－2年 1,688,680.47 9.73 10.00 168,868.04
2－3年 24,436.00 0.14 20.00 4,887.20
3年以上 2,507,898.71 14.46 51.00 1,279,116.44
合计 17,346,951.93 100.00 8.38 1,452,871.68
2003-01-01
账龄 金额 占其他应 坏账准备 坏账准备
收款总额 计提比例
比例(%) (%)
1年以内 38,605,950.42 83.11 0.00 0.00
1－2年 5,397,570.57 11.62 9.45 509,893.46
2－3年 195,495.00 0.42 20.00 39,099.00
3年以上 2,252,872.43 4.85 49.90 1,124,101.19
合计 46,451,888.42 100.00 3.60 1,673,093.65
本项目期末余额中无持本公司5％（含5％）以上表决权股份的股东单位的欠款。
其他应收款期末余额中金额较大的债务人情况：
债务人名称 期末欠款余额 性质或内容 欠款时间（账龄）
世界银行 3,215,299.75 银行贷款周转金 1年以内
上海浦东星电实业总公司 2,558,096.80 应收往来款 1年以内
上海燃气浦东销售公司 2,522,519.32 生产垫付欠款 1年以内
海关 1,635,804.60 保证金 1-2年
塘湾乡人民政府 1,100,000.00 应收往来款 4-5年
本项目期末余额中欠款金额前五名的欠款金额合计为11,031,720.47元，占其他应
收款总额的比例为63.59%。
7.预付账款：
账龄 2003-06-30 2003-01-01
金额 占总额比例 金额 占总额比例
1年以内 62,368,969.16 97.05 78,323,209.49 98.79
1－2年 1,595,926.01 2.48 805,893.76 1.02
2－3年 300,000.00 0.47 150,000.00 0.19
3年以上 0.00 0.00 0.00 0.00
合计 64,264,895.17 100.00 79,279,103.25 100.00
本项目期末余额中无持本公司5％（含5％）以上表决权股份的股东单位的欠款。
账龄在1年以上的预付账款系根据合同预付的款项，到期将收回。
8. 存货
存货
类别
2003-06-30 2003-01-01 2003-01-01 本期增加
在途物资 3,200.40 2,099,444.89 0.00 0.00
原材料 34,902,603.32 56,575,829.97 1,918,963.16 466,115.79
低值易耗品 84,661.57 101,230.30 0.00 0.00
产成品 13,047,687.73 12,890,923.50 0.00 0.00
燃料 34,069,388.75 36,310,010.36 0.00 0.00
合计 82,107,541.77 107,977,439.02 1,918,963.16 466,115.79
跌价准备
本期减少
类别
因资产价值 其他原因 合计 2003-06-30
回升转回数 转出数
在途物资 0.00 0.00 0.00 0.00
原材料 0.00 0.00 0.00 2,385,078.95
低值易耗品 0.00 0.00 0.00 0.00
产成品 0.00 0.00 0.00 0.00
燃料 0.00 0.00 0.00 0.00
合计 0.00 0.00 0.00 2,385,078.95
本公司上述存货期末余额中所包含的存货项目的取得方式有：外购、自制。
上述存货期末余额中没有用于债务担保的存货。
9.待摊费用：
费用类别 2003-06-30 2003-01-01 年末余额结存原因
①保险费等 1,157,968.01 157,070.61 受益期为2003年度
②航标维护费 32,000.00 0.00 受益期为2003年度
③河道疏浚费 75,000.00 0.00 受益期为2003年度
合计 1,264,968.01 157,070.61
10.长期投资：
(1)明细项目：
金 额
项目
2003-01-01 本期增加 本期减少
一、长期股权投资
-106,879,970.27 1,000,285,703.95 -495,306,158.80
（权益法）
其中：对联营企
489,611,114.06 1,000,285,703.95 60,937,001.88
业投资
股权投资
-596,491,084.33 0.00 -556,243,160.68
合并价差
二、长期股权投资
450,747,261.00 0.00 0.00
（成本法）
其中：股票投资 0.00 0.00 0.00
其他长期股
450,747,261.00 0.00 0.00
权投资
三、长期债权投
1,057,095,993.93 30,962,433.06 33,526,637.85
资
其中：国债投资 0.00 0.00 0.00
合计 1,400,963,284.66 1,031,248,137.01 -461,779,520.95
项目
2003-06-30 2003-01-01 本期增加
一、长期股权投资
1,388,711,892.48 0.00 0.00
（权益法）
其中：对联营企
1,428,959,816.13 0.00 0.00
业投资
股权投资
-40,247,923.65 0.00 0.00
合并价差
二、长期股权投资
450,747,261.00 6,668,500.00 0.00
（成本法）
其中：股票投资 0.00 0.00 0.00
其他长期股
450,747,261.00 6,668,500.00 0.00
权投资
三、长期债权投
1,054,531,789.14 22,000,000.00 0.00
资
其中：国债投资 0.00 0.00 0.00
合计 2,893,990,942.62 28,668,500.00 0.00
减值准备
本期减少
项目
因资产价值 其他原因 2003-06-30
合计
回升转回数 转出数
一、长期股权投资
0.00 0.00 0.00 0.00
（权益法）
其中：对联营企
0.00 0.00 0.00 0.00
业投资
股权投资
0.00 0.00 0.00 0.00
合并价差
二、长期股权投资
0.00 0.00 0.00 6,668,500.00
（成本法）
其中：股票投资 0.00 0.00 0.00 0.00
其他长期股
0.00 0.00 0.00 6,668,500.00
权投资
三、长期债权投
0.00 0.00 0.00 22,000,000.00
资
其中：国债投资 0.00 0.00 0.00 0.00
合计 0.00 0.00 0.002 8,668,500.00
本期减少合并单位上海外高桥发电有限责任公司，致使公司对联营企业的投资增
加，合并价差相应减少。
(2)长期股权投资（权益法）
长期股权投资（权益法）：
被投资企业名称 与母公司 投资 占被投
(1)关系 期限 资企业 累计投资额
(2) (3) 注册资 (5)
本的比
例(4)
上海外高桥发电有 联营企业 20年 49% 1,163,159,432.39
限责任公司
上海申能资产管理 联营企业 20年 49% 147,000,000.00
有限公司
华东天荒坪抽水蓄 联营企业 20年 25% 180,000,000.00
能有限责任公司
浙江桐柏抽水蓄能 联营企业 35年 20% 119,620,000.00
发电有限责任公司
上海化工区热电有 联营企业 25年 40% 42,600,000.00
限公司
小计 1,652,379,432.39
被投资企业名称
损益调整额
本期增减额 分得现金红 其他*
(6) 利额(7) (8)
上海外高桥发电有 122,541,550.80 65,000,000.00 180,914,234.91
限责任公司
上海申能资产管理 -39,588.85 0.00 0.00
有限公司
华东天荒坪抽水蓄 8,420,783.52 0.00 0.00
能有限责任公司
浙江桐柏抽水蓄能 0.00 0.00