上海龙头(集团)股份有限公司2003年半年度报告
目 录
一、重要提示
二、公司基本情况
三、股本变动及主要股东持股情况
四、董事、监事、高级管理人员情况
五、管理层讨论与分析
六、重要事项
七、财务报告（未经审计）
八、备查文件
一、重要提示
本公司董事会保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗
漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
公司负责人董事长朱匡宇先生、主管会计工作负责人刘平先生及会计机构负责人
张咏村女士声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。
本公司半年度财务报告未经审计。
二、公司基本情况
(一)公司简介
1、公司法定中文名称：上海龙头（集团）股份有限公司
中文简称：龙头股份
公司法定英文名称：SHANGHAI DRAGON CORPORATION
英文名称缩写：SHD
2、公司注册地址：上海市浦东南路360号新上海国际大厦
公司办公地址：上海市肇嘉浜路736号
邮政编码：200030
公司网址：HTTP://www.shanghaidragon.com.cn
公司电子信箱：longtou@shanghaidragon.com.cn
公司语音信息平台电话：021-54651724
021-34061116×9011
3、 法定代表人姓名：朱匡宇
4、 公司董事会秘书：周燕敏
公司证券事务代表：何徐琳
联系电话：021-34061116
传真：021-54666630
电子信箱：ltdsh@shanghaidragon.com.cn
联系地址：上海市肇嘉浜路736号
5、半年度报告备置地点：公司董秘室
6、公司股票上市地：上海证券交易所
A股简称：龙头股份
A股代码：600630
7、信息披露网站：HTTP://WWW.sse.com.cn
定期报告刊登报刊：《中国证券报》、《上海证券报》
（二）、主要财务数据和指标
本报告期末 上年度期末
财务指标
流动资产（元） 2,959,672,466.66 2,890,379,020.81
流动负债（元） 2,209,666,885.03 2,135,093,603.63
总资产（元） 4,391,935,262.63 4,299,107,623.81
股东权益（不含少数股东权益）
1,680,843,710.36 1,651,656,857.34
（元）
每股净资产（元） 3.956 3.888
调整后的每股净资产（元） 3.730 3.645
财务指标 报告期（1－6月） 上年同期
净利润（元） 29,186,853.02 46,818,405.43
扣除非经常性损益后的净利润 29,268,741.47 46,316,530.20
（元）
全面摊薄每股收益（元/股） 0.07 0.11
全面摊薄净资产收益率（%） 1.74 2.80
经营活动产生的现金流量净额 -127,675,895.91 -72,648,430.45
（元）
本报告期末比年
财务指标
初数增减（％）
流动资产（元） 2.40
流动负债（元） 3.49
总资产（元） 2.16
股东权益（不含少数股东权益） 1.77
（元）
每股净资产（元） 1.75
调整后的每股净资产（元） 2.33
本报告期比上年
财务指标
同期增减（％）
净利润（元） -37.66
扣除非经常性损益后的净利润 -36.81
（元）
全面摊薄每股收益（元/股） -36.36
全面摊薄净资产收益率（%） -37.86
经营活动产生的现金流量净额 -75.74
（元）
非经常性损益项目 金额
营业外收入 1,117,010.51
处置股权投资取得的收益 31,579.14
减：合并价差摊销（股权投资差 605,011.49
额摊销）
减：营业外支出 639,917.51
合计 -96,339.35
其中：所得税影响数 -14,450.90
非经常性损益合计 -81,888.45
三、股本变动及主要股东持股情况
（一）、报告期内公司股份总数及公司股本结构未发生变动。
（二）、报告期期末股东总数为：98969户。
（三）、公司前十名股东持股情况
截止2003年6月30日，拥有公司股份前十名股东情况。
序 报告期增减
股 东 名 称 持 股 数（股）
号 情况（+-）
1 上海纺织 (集团)有限公司 190,874,197 0
2 上海国际信托投资有限公司 15,156,000 0
3 合肥科创投资管理有限公司 3,600,000 0
4 中国纺织机械股份有限公司 2,401,300 0
上海天迪科技投资发展有限
5 2,400,000 0
公司
6 上海申达股份有限公司 2,400,000 0
上海南上海商业房地产有限
7 2,160,000 0
公司
8 上海高舜企业发展有限公司 1,900,000 0
9 江南重工股份有限公司 1,800,000 0
10 宝钢集团上海五钢有限公司 1,710,000 0
持股占总
序
股 东 名 称 股本比例 性 质
号
(%)
1 上海纺织 (集团)有限公司 44.93 国家股
2 上海国际信托投资有限公司 3.57 法人股
3 合肥科创投资管理有限公司 0.85 法人股
法人股
4 中国纺织机械股份有限公司 0.57 2,400,000股
流通股1,300股
上海天迪科技投资发展有限
5 0.56 法人股
公司
6 上海申达股份有限公司 0.56 法人股
上海南上海商业房地产有限
7 0.51 法人股
公司
8 上海高舜企业发展有限公司 0.45 法人股
9 江南重工股份有限公司 0.42 法人股
10 宝钢集团上海五钢有限公司 0.40 法人股
注：①持股5%以上的法人股东所持股份无质押及冻结情况。
②前十名股东中，法人股股东无关联关系，流通股股东未知是否有关联关系。
（四）、公司控股股东为上海纺织(集团)有限公司，报告期内未发生变化。
四、董事、监事、高级管理人员情况
（一）、报告期内公司董事、监事、高级管理人员持有的公司股票情况。
性 年 年初持股
姓名 职务
别 龄
朱匡宇 男 55董事长 0
薛伟 男 60副董事长 0
吴光玉 女 47董事 0
丁晓云 女 46董事 0
芮明杰 男 49独立董事 0
余木火 男 42独立董事 0
史建三 男 48独立董事 0
陈凯先 男 58独立董事 0
陆红军 男 54独立董事 0
周端 男 53独立董事 0
曹惠民 男 49独立董事 0
黄均祥 男 49董事、总经理 0
刘平 男 33董事、副总经理 0
凌建华 女 49董事、人事总监 0
苏寿南 男 65董事 0
刘寅峰 男 53董事 0
戴自毅 男 49董事 0
黄昭仁 男 58监事长 0
董奇雄 男 53监事 0
赵达 男 38监事 0
包炜堂 男 58监事 0
金跃 女 56监事 0
丁祖光 男 53副总经理 0
黄杰 男 38副总经理 0
黎玲玲 女 49副总经理 0
杜国巍 男 39总经理助理 0
周燕敏 女 47董事会秘书 0
报告期持股
姓名 持股变动原因
朱匡宇 0 -
薛伟 40,035 期内新购
吴光玉 0 -
丁晓云 0 -
芮明杰 0 -
余木火 0 -
史建三 0 -
陈凯先 0 -
陆红军 0 -
周端 0 -
曹惠民 0 -
黄均祥 40,000 期内新购
刘平 0 -
凌建华 24,000 期内新购
苏寿南 24,000 期内新购
刘寅峰 24,000 期内新购
戴自毅 24,000 期内新购
黄昭仁 0 -
董奇雄 0 -
赵达 0 -
包炜堂 0 -
金跃 0 -
丁祖光 20,000 期内新购
黄杰 20,000 期内新购
黎玲玲 20,000 期内新购
杜国巍 0 -
周燕敏 20,012 期内新购
上述人员所持有的股票帐户及本公司股票，均已按照有关法规的规定予以锁定。
（二）、报告期内，公司董事、监事、高级管理人员的新聘或解聘情况
1、2003年4月29日，经第四届第八次董事会会议审议通过顾永林先生因工作变动
原因，提出辞去董事职务。公司总经理助理钟振华女士因到退休年龄，不再担任公司
总经理助理职务。
2、2003年6月16日，经2002年度股东大会审议通过，选举凌建华女士为公司董
事，选举曹惠民先生为公司独立董事。
五、管理层讨论与分析
`（一）经营成果及财务状况分析
1、有关财务指标（单位：人民币元）
项目 2003年6月30日 2002年12月31日
总资产 4,391,935,262.63 4,299,107,623.81
股东权益 1,680,843,710.36 1,651,656,857.34
项目 2003年1——6月 2002年1——6月
主营业务收入 1,348,419,620.91 1,068,627,320.80
主营业务利润 204,601,766.01 221,340,503.06
净利润 29,186,853.02 46,818,405.43
现金及现金等价物净增加额 -108,718,245.82 -237,195,947.94
项目 增减比率%
总资产 2.16
股东权益 1.77
项目 增减比率%
主营业务收入 2.62
主营业务利润 -7.56
净利润 -37.66
现金及现金等价物净增加额 54.17%
2、经营成果与财务状况增减变动情况分析：
本报告期内,实现净利润2919万元，比上年同期4682万元，减少1763万元，减幅3
7.65%，下降的主要原因：
① 由于内销外销的比例结构发生变化，由去年同期内销占全部销售的60%，下降
到2003年上半年的52.21%，外销由去年同期的40%，上升到今年的47.79%，当期内销平
均毛利23.62%，外销平均毛利5.60%，内外销毛利的差异及结构比重的变化，使主营业
务利润同比下降1674万元。
② 投资收益当期为2040万元，同比下降198万元。
③ 经营费用、管理费用、财务费用合计同比下降221万元。
（二）公司主营业务范围及经营状况
1、公司所处行业为纺织品制造业，针织、家用纺织品、服装服饰及纺织品印染是
公司的主营业务。公司拥有“三枪”、“苏牌”“民光”、“海螺”、“菊花”等著
名产品品牌和“华纶”印染的企业品牌。报告期内公司主营业务收入完成13.48亿元，
主营业务利润2.05亿元，净利润2918.69万元。
报告期内，面对行业竞争的加剧和SARS疫情发生带来的影响及伊拉克战争等诸多
不利因素，公司采取积极的态度，应对环境变化的挑战。主要措施如下：
（1）通过集约化运作，强化内销网络架构建设，整合公司旗下各品牌，企业联手
进军居民社区开设特卖场，采取品牌组合与产品搭配方式实施行销推广，收效显著，
并在SARS流行期间根据企业特点推出抗菌功能类口罩和服装、家纺产品，取得良好的
经济效益和社会效应；
（2）在客户往来不便、潜在订货下降的疫情传播时期，主动出击，使用信息化手
段结合企业电子数据平台，加强同境外客商的热线联络，揽接各类订单，强化配送体
系，在避免客户流失的同时乘势而进，使出口创汇不降反升，同比大幅度增长；
（3）报告期内，公司通过构筑全新的营销战略体系，完成了产业模式与品牌定位
的整体规划，对各业务板块的研发——制造——行销环节进行全方位整合，大力发展
自营终端专卖网点，从而加强对消费市场的控制力，运用上述模式实现了舒绒莱卡、
苏牌精品等一系列产品的成功运作。
2、报告期内，占公司主营业务收入或主营业务利润10%以上的经营活动为针织
品、家用纺织品及服装服饰和面料。
主营业务行业及产品构成情况
单位：元
家用纺织品
行业 针织品
530,948,992.09 425,279,049.97
主营业务收入
402,264,334.95
主营业务成本 388,055,488.31
24.24 8.75
毛利率(%)
主营业务收入比上
30.32 33.43
年同期增减（％）
主营业务成本比上
42.07 40.62
年同期增减（％）
毛利率比上年同期
-20.52 -34.80
增减(%)
三枪、苏牌、菊 民光、幸福钟牌
产品品牌
花 414
“三枪”为中国 “民光、幸福、
产品品牌说明 驰名商标“菊花” 钟牌414”为上
为上海著名商标 海驰名商标
行业 服装服饰 印染
86,816,583.16
主营业务收入 165,027,669.11
139,022,164.00 77,078,623.76
主营业务成本
15.76 11.22
毛利率(%)
主营业务收入比上
-2.68 -0.77
年同期增减（％）
主营业务成本比上
9.04 1.85
年同期增减（％）
毛利率比上年同期
-36.48 -16.89
增减(%)
-
产品品牌 海螺
“海螺”为中国
产品品牌说明
名牌
主营业务地区分布情况单位：元
主营业务收入比上
地区 主营业务收入
年增减（％）
东北地区 22,160,775.26 -8.58
华北地区 31,254,648.30 6.08
华东地区 1,506,617,638.57 60.35
西北地区 10,231,118.85 4.87
西南地区 17,669,423.84 -27.28
华中地区 20,051,044.96 -4.33
华南地区 26,521,391.01 -17.54
小 计 1,634,506,040.79 51.28
减：公司内各地区分部相互抵销 286,086,419.88
合 计 1,348,419,620.91 26.18
（三）、报告期内，公司主营业务及其结构未发生较大变化。
（四）报告期内，公司无对本期利润产生重大影响的其他经营业务活动。
（五）报告期内，公司无来源于单个参股公司投资收益对公司净利润达到10%以上
（含10%）的情况。
（六）经营中的问题与困难
1、2003年上半年受伊拉克战争和SARS疫情影响，公司主营业务利润和净利润较去
年同期有所下降。公司营销网络构架建设有待进一步加强。
2、人员结构调整随着基地建设的竣工与完善，将进一步深入推进。
3、公司部分中、长期投资项目尚未形成公司的利润增长点，下半年将作适当调整
和梳理。
（七）投资情况
1、本报告期内的募集资金使用情况：
①本报告期内募集资金使用情况总表（万元）
承诺项目 承诺运用日 项目预计
承诺投资项目
总投资额 期 收益
建立三枪高档针织面料
19,000 2001-05-15 4,000
生产基地
市场营销网络信息化智
15,000 2001-09-15 2,525
能建设
民光公司发展家用纺织
2,000 2001-05-15 220
品、促进海外品牌代理
收购上海针织科学技术
2,000 2001-05-15 190
研究所出资及权益
补充流动资金 4,335 2001-05-20
实际投资
承诺投资项目 实际投资项目
金额
建立三枪高档针织面料 建立三枪高档针织面料生
14,996
生产基地 产基地
市场营销网络信息化智 市场营销网络信息化智能
6,950.38
能建设 建设
民光公司发展家用纺织 民光公司发展家用纺织
1,000
品、促进海外品牌代理 品、促进海外品牌代理
收购上海针织科学技术 收购上海针织科学技术研
1,000
研究所出资及权益 究所出资及权益
补充流动资金 补充流动资金 4,335
实际投资日
承诺投资项目
期
建立三枪高档针织面料 2001-5——
生产基地 2003-6-30
市场营销网络信息化智 2001-7——
能建设 2003-6-30
民光公司发展家用纺织
2001-05-15
品、促进海外品牌代理
收购上海针织科学技术
2001-05-15
研究所出资及权益
补充流动资金 2001-03-20
②报告期内的募集资金项目进展情况说明：
a.三枪高档针织坯布基地项目，计划后期投资19,000万元，截止2002年年底已投
资14,996万元，该项目目前处于试生产阶段，项目运营状况良好，产生收益960万元。
b.市场营销网络信息化智能建设，计划投资15,000万元，现已投资6,950.38万
元，目前正处在项目实施过程中。
c.民光公司发展家用纺织品、促进海外品牌代理项目，计划投资2,000万元，现已
投资1,000万元，成立赛纳森国际品牌代理公司，该项目未达到投资收益，亏损31.3万
元。主要原因1、今年上半年SARS的蔓延，导致国内市场销售情况急剧下降，而该项目
的目标市场全部为国内市场；2、由于产品档次定位较高，顾客局限于少量高消费群
体，销量短期内难以放大；3、在实际经营合作中，由于目标市场为国内市场，经营中
受外方制约的因素较多。目前正与外方洽商，争取增加中档产品生产，以扩大销售。
鉴于第一家品牌代理公司运作中存在的问题，原拟与另一外商合作而投资的1000万元
暂缓实施。
d.收购上海针织科学技术研究所的出资及权益，计划投资2,000万元，投资1,00
0万元完成收购，产生80.55万元。另1,000万元将用于建设针织行业的国家级技术中心
的投入。
e.补充流动资金4335万元已经投入运用。
截止2003年6月30日，公司募集资金使用了28281.38万元，占总募集资金的66.80
%。
2、报告期内无非募股资金投资的重大项目。
六、重要事项
（一）、公司治理方面：
报告期内，公司根据中国证监会《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意
见》中关于公司聘任的独立董事中至少包括1名会计专业人士的要求，增选立信会计高
等专科学校副教授曹惠民先生为公司独立董事。
报告期内公司加强治理结构的完善，与中国证监会的有关文件要求不存在差异。
（二）、报告期内实施的利润分配方案及执行情况。
公司2002年度股东大会审议通过了2002年度利润分配方案：以2002年12月31日42
4,861,597股为基数，向全体股东每10股派现金股利人民币0.60元（含税）。2003年7
月25日，本公司在《上海证券报》、《中国证券报》上刊登了《2002年度分红派息实
施公告》，确定7月30日为此次分红派息股权登记日，7月31日为除息日，8月6日为现
金红利发放日。
（三）、公司中期不进行利润分配和公积金转增股本。
（四）、报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项。
（五）、报告期内公司无重大资产出售情况。
（六）、报告期内，公司重大关联交易：
1、关联方债权债务往来
单位:元
项目 期末余额 当期发生额
应收帐款：
上海海螺（集团）有限公司 64,282,407.32 1,825,969.15
其他应收款：
上海五和针织二厂 48,836,390.13 2,206,786.40
上海海螺（集团）有限公司 78,178,388.44 10,421,170.57
项目 形成原因 清偿情况
应收帐款：
上海海螺（集团）有限公司 货款 未清偿
其他应收款：
上海五和针织二厂 往来款 未清偿
上海海螺（集团）有限公司 往来款 未清偿
2、公司资产收购、出售关联交易
公司于2003年6月4日召开第四届董事会二零零三年第一次临时董事会议，审议通
过了《关于转让上海菊花纺织有限公司长期对外投资的议案》,同意全资子公司上海菊
花纺织有限公司将其对上海中华第一棉纺针织厂的全部投资转让给上海纺织（集团）
有限公司，鉴于该项交易属关联交易，该议案已经2003年6月16日召开的2002年度股东
大会审议表决通过。
本次关联交易的价格，是以上海中华第一棉纺针织厂截止2002年12月31日的资产
作为评估基准日，并以评估结果作为定价依据。上海中华第一棉纺针织厂评估前净资
产总额为2660万元；评估后净资产评估值为7959万元（其中含待处理流动资产净损失
4232万元）调整后净资产评估值为3727万元。所以本次关联交易的价格为3727万元。
上海中华第一棉纺针织厂，技术装备相对比较落后，债务负担较重，通过本次交
易，优化了公司的资产结构，减轻了公司负担，从而能集中优势扶植重点企业。
3、重大关联担保
项目 期末余额 当期发生额 形成原因 清偿情况
五和针织二厂 3027万元 0 历史遗留 未清偿
中华第一棉纺针 12,148万元 -1493万元 历史遗留 未清偿
织厂
备注：原“上海中华第一棉纺针织厂”是公司全资子公司的长期对外投资，公司对
其的担保属公司内部担保。经2003年6月16日董事会决议审议通过将“上海中华第一棉
纺针织厂”的全部投资转让给上海纺织（集团）有限公司，至此形成了上述关联担
保。
（七）重大合同
1、报告期内，公司未发生及以前期间发生但延续到报告期的重大托管、承包、租
赁公司资产事项。
2、报告期内，公司没有发生或以前期间发生但延续到报告期的重大担保事项。
3、报告期内未发生或以前期间发生但延续到报告期的重大委托他人进行现金资产
管理的事项。
（八）报告期内，公司或持有公司股份50%以上（含50%）的股东未发生对公司经
营成果﹑财务状况可能产生影响的承诺事项。
（九）公司半年度财务报告未经审计。
（十）报告期内，公司、公司董事会及董事未受中国证监会稽查、行政处罚、通
报批评以及其他行证管理部门处罚，未受证券交易所公开谴责，公司董事、高管人员
未受司法强制措施的情况。
（十一）其他重要事项
报告期内，公司无其他重大事项。
（十二）已披露重要信息索引
1.2003年4月29日，公司公布2002年度报告及2003年第一季度报告，其中年
报及第一季度报告摘要刊登在《中国证券报》第64版、《上海证券报》第50版。
2002年度报告及第一季度报告全文刊登在上海证券交易所网站www.sse.com.cn上。
2.2003年4月29日，公司公布第四届董事会第八次会议决议公告、第四届监事会第
七次会议决议公告。刊登在《中国证券报》第64版、《上海证券报》第50版及上海证
券交易所网站www.sse.com.cn上。（编号：2003-001、002）
3.2003年5月16日，公司公布关于召开第十二次股东大会暨二OO二年年度股东大会
的公告。刊登在《中国证券报》第22版、《上海证券报》第26版及上海证券交易所网
站www.sse.com.cn上。（编号：2003-003）
4.2003年6月6日，公司公布第四届董事会二OO三年第一次临时会议决议公告、第
四届第八次监事会决议公告、关联交易公告、董事会公布关于监事会提议在2002年度
股东大会议案中增补新议案的公告。刊登在《中国证券报》第6版、《上海证券报》第
23版及上海证券交易所网站www.sse.com.cn上。（编号：2003-004、005、006、007）
5.2003年6月7日，公司公布董事会公告。刊登在《中国证券报》第35版、《上海
证券报》第34版及上海证券交易所网站www.sse.com.cn上。（编号：2003-008）
6.2003年6月17日，公司公布2002年度股东大会决议公告。刊登在《中国证券报》
第13版、《上海证券报》第22版及上海证券交易所网站www.sse.com.cn上。（编号：
2003-009）
七、财务报告（未经审计）
1、会计报表（附后）：
2、会计报表附注：
会计报表附注
一、公司简介：
上海龙头（集团）股份有限公司前身是上海第十七棉纺织厂，1992年11月改组设
立成为上海龙头（十七棉）股份有限公司。一九九八年六月十四日，上海龙头（十七
棉）股份有限公司一九九七年度股东大会通过了公司更名为“上海龙头股份有限公
司”的决议。经上海市证券期货监督管理办公室沪证司（98）027号文《关于同意上海
龙头（十七棉）股份有限公司资产置换、定向扩股及增发股票（A）的通知》，公司在
控股股东上海纺织控股（集团）公司的筹划与组织下，进行了大规模资产重组。在重
组过程中，上海纺织控股（集团）公司以其下属全资子公司上海三枪（集团）有限公
司、上海菊花纺织有限公司、上海民光国际企业有限公司、上海海螺服饰有限公司的
经营性资产置换上海龙头（十七棉）股份有限公司原有资产。资产置换完成后，1998
年6月22日中国证券监督管理委员会以证监发字（1998）178号发文《关于上海龙头股
份有限公司申请资产重组及增发社会公众股的批复》和证监发字（1998）179号发文
《关于上海龙头股份有限公司增发A股发行方案的批复》，批准上海龙头股份有限公司
向社会公众增资公开发行新股，发行数量为12,000万股。2001年2月6日经中国证监会
证监公司字（2001）16号《关于上海龙头股份有限公司申请配股的批复》批准，向公
司股东配售5,420.8059万股人民币普通股，每股配售价8.80元，实际配售49,659,443
股，扣除配售费用后实际募得资金423,350,710.47元，配股后公司总股本变更为肆亿
贰仟肆佰捌拾陆万壹仟伍佰玖拾柒元（424,861,597.00）。其中：国有股190,874,19
7.00元，募集法人股42,887,400.00元，人民币普通股191,100,000.00元。公司于200
1年6月5日经股东大会决议同意公司更名为“上海龙头（集团）股份有限公司”。公司
注册地址：浦东新区浦东南路360号新上海国际大厦；法定代表人：朱匡宇。公司经营
范围：生产经营纺织品，实业投资，资产经营与管理，国内贸易（除专项规定）。
二、公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法：
（一）会计制度：执行企业会计准则、《企业会计制度》及其有关的补充规定。
（二）会计年度：公历1月1日至12月31日止。
（三）记帐本位币：采用人民币为记帐本位币。
（四）记帐原则和计价基础：以权责发生制为记帐原则，以历史成本为计价基
础。
（五）外币业务核算方法：外币业务发生时，按业务发生当期期初的人民币市场
汇价作为折算汇率，折合成人民币记帐，期末外币帐户余额按期末人民币市场汇价折
合成人民币金额进行调整。除涉及未完工程的外币负债帐户期末折算差额计入在建工
程外，其余外币帐户的折算差额均计入财务费用。不同货币兑换形成的折算差额，均
计入财务费用。
（六）外币会计报表的折算方法：按照财政部财会字（1995）11号《关于印发<合
并会计报表暂行规定>的通知》，除所有者权益类项目（不含未分配利润项目）以发生
时的人民币市场汇价折算为人民币外，资产负债、损益类项目均以合并会计报表决算
日的人民币市场汇价折算为人民币。外币报表折算差额在合并资产负债表中单独列
示。
（七）现金等价物的确定标准：在编制现金流量表时，将同时具备期限短（从购
买日起，三个月到期）、流动性强、易于转换为已知现金、价值变动风险很小四个条
件的投资，确定为现金等价物。
（八）坏帐核算方法：
1、坏帐的确认标准：
对因债务人撤销、破产，依照法律清偿程序后确实无法收回的应收款项；因债务
人死亡，既无遗产可清偿，又无义务承担人，确实无法收回的应收款项；因债务人逾
期未履行偿债义务超过三年，确实无法收回的应收款项，按照公司管理权限批准核
销。
2、坏帐损失的核算方法：采用备抵法核算，坏帐损失发生时，冲销已提取的坏帐
准备。
3、坏帐准备的计提方法和计提比例：
采用备抵法核算，按期末应收款项余额的7％计提坏帐准备并结合个别认定法估算
坏帐损失。
（九）存货核算方法：
1、存货分类为：在途物资、原材料、在产品、包装物、低值易耗品、库存商品
（包括库存的外购商品、自制商品产品、自制半成品等）、委托加工物资、委托代销
商品、受托代销商品和分期收款发出商品。
2、取得和发出的计价方法：
日常核算取得时按实际成本计价；发出时按加权平均法计价。
债务重组取得债务人用以抵债的存货，以应收债权的帐面价值为基础确定其入帐
价值；非货币性交易换入的存货以换出资产的帐面价值为基础确定其入帐价值。
3、存货的盘存制度：采用永续盘存制。
4、低值易耗品和包装物的摊销方法：
低值易耗品采用一次摊销法；
包装物在领用时计入成本。
5、存货跌价准备的确认标准、计提方法：
中期末及年末，对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或
调整存货跌价准备。
存货跌价准备按单个存货项目的成本高于可变现净值的差额计提。
（十）短期投资核算方法：
1、取得的计价方法：
取得投资时按实际支付的全部价款扣除价款中包括的尚未领取的现金股利或已到
期的分期付息债券利息后计价。债务重组取得债务人用以抵债的短期投资，以应收债
权的帐面价值为基础确定其入帐价值；以非货币性交易换入的短期投资，以换出资产
的帐面价值为基础确定其入帐价值。取得投资后，实际收到短期投资现金股利或利息
时，冲减短期投资的帐面价值；实际收到取得投资时已记入应收项目的现金股利或利
息时，冲减应收项目。持有的短期投资出售或收回时，按实际成本结转。
2、短期投资跌价准备的计提：
中期末及年末按成本与市价孰低计价，并根据报告期末收盘价低于成本的差额调
整跌价准备。已确认跌价损失的短期投资价值又得以恢复，在原已确认的投资损失金
额内转回。
按投资总体计算并确定计提的跌价损失准备。如某项短期投资占整个短期投资10
％以上，则按单项投资为基础计算并确定计提的跌价损失准备。
3、短期投资收益的确认：
短期投资待处置时确认投资收益。在持有期间分得的现金股利和利息，冲减投资
成本或相关应收项目。
（十一）长期投资核算方法：
1、取得的计价方法：
长期股权投资取得时的成本：按发生的实际成本确定，包括相关的税金、手续费
等。债务重组取得债务人用以抵债的股权投资，以应收债权的帐面价值为基础确定其
入帐价值；非货币性交易换入的股权投资，以换出资产的帐面价值为基础确定其入帐
价值。
2、长期股权投资的核算方法：
对被投资单位无控制、无共同控制且无重大影响的，采用成本法核算；对被投资
单位能实施控制、共同控制或重大影响的，采用权益法核算。
按权益法核算长期股权投资所确认的股权投资差额，若合同规定投资期限的按投
资期限平均摊销；若合同未规定投资期限的按10年平均摊销。
3、长期债权投资的核算方法：
中期末及年末，按合同规定利率或债券票面利率计提利息，并同时按直线法摊销
债券投资溢价或折价。如果计提的利息到期不能收回，停止计息并冲回原已计提的利
息。
4、长期投资减值准备的确认标准、计提方法：
中期末及年末，按预计可收回金额低于长期投资帐面价值的差额，计提长期投资
减值准备。长期投资减值准备按照个别投资项目计算确定。
（十二）固定资产计价和折旧方法：
1、固定资产标准：指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的并且使用
期限超过一年、单位价值较高的有形资产。
2、固定资产的分类：房屋及建筑物、通用设备、专用设备、运输设备、其他设
备。
3、固定资产的计价：
按实际成本计价原则计价。
债务重组取得债务人用以抵债的固定资产，以应收债权的帐面价值为基础确定其
入帐价值；非货币性交易换入的固定资产，以换出资产的帐面价值为基础确定其入帐
价值。
4、固定资产折旧采用直线法。根据固定资产类别、估计经济使用年限和预计净残
值率确定折旧率。各类固定资产的折旧年限和年折旧率如下：
类别 预计使用年限 净残值率（％） 年折旧率（％）
房屋及建筑物 30-40 4 3.20－2.40
通用设备 8-18 4 12.00－5.33
专用设备 10-14 4 9.60－6.86
运输设备 6-8 4 16.00－12.00
其他 5 4 19.20
5、固定资产减值准备的计提：
中期末及年末，对固定资产作逐项盘点检查，若由于技术落后，损坏和市价持续
下跌等原因导致其可收回金额低于帐面价值的，按预计可收回金额低于其帐面价值的
差额，计提固定资产减值准备。固定资产减值准备按单项资产计提。
（十三）在建工程核算方法：
1、取得的计价方法：以立项项目分类核算工程发生的实际成本，当所建工程项目
达到预定可使用状态时，转入固定资产核算，尚未办理竣工决算的，按估计价值转
帐，待办理竣工决算手续后再作调整。
2、在建工程减值准备的计提：
中期末及年末，对于长期停建并预计在未来三年内不会重新开工的在建工程，或
在性能、技术上已落后且给企业带来经济利益具有很大不确定性的在建工程，计提在
建工程减值准备。
（十四）无形资产核算方法：
1、取得的计价方法：按取得时的实际成本入帐；
债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，按应收债权的帐面价值为基础确定其
入帐价值；非货币性交易换入的无形资产，按换出资产的帐面价值为基础确定其入帐
价值。
2、摊销方法：采用直线法。投资合同与法律两者中只有一方规定受益年限或有效
年限的，按不超过规定年数的期限平均摊销；两者均规定年限的按孰低者平均摊销；
两者均未规定年限的按不超过十年的期限平均摊销。其中：土地使用权按50年摊销。
3、无形资产减值准备的计提：
中期末及年末，对无形资产逐项清查，若存在以下一项或若干项情况，应当全额
或部分计提无形资产减值准备：
全额计提：
（1）由于被其他新技术替代，使该项无形资产已无使用价值和转让价值；
（2）该项无形资产已超过法律保护期限，并且不能再为企业带来经济利益。
部分计提：
（1）由于某项无形资产的市价在当期大幅下跌，在剩余摊销年限内预计不会恢
复；
（2）该项无形资产已超过法律保护期限，但仍具有部分使用价值；
（3）所持有的无形资产帐面价值高于可收回的金额。
（十五）长期待摊费用摊销方法：
1、开办费转销方法：在开始生产经营的当月一次计入损益。
2、其他长期待摊费用摊销方法：在受益期内平均摊销。
（十六）借款费用：
1、借款费用资本化的确认原则：
专门借款的辅助费用在所购建资产达到预定可使用状态前，予以资本化，若金额
较小则直接计入当期损益。
专门借款的利息、溢折价摊销、汇兑差额开始资本化应同时满足以下三个条件：
资产支出已经发生；借款费用已经发生；为使资产达到预定可使用状态所必要的购建
活动已经开始。
当购建资产项目发生非正常中断且连续三个月或以上时，借款费用暂停资本化。
当购建资产项目达到预定可使用状态后，借款费用停止资本化。
当购建资产中部分项目分别完工且可单独使用时，该部分资产借款费用停止资本
化。
普通借款的借款费用和不符合资本化规定的专门借款的借款费用，均计入发生当
期损益。
2、借款费用资本化期间：
按月计算借款费用资本化金额。
3、专门借款的借款费用资本化金额的确定方法：
每一会计期间利息的资本化金额＝至当期末止购建固定资产累计支出加权平均数
×借款加权平均利率。
允许资本化的辅助费用、汇兑差额按实际发生额直接资本化。
（十七）预计负债：
与或有事项相关的义务同时符合以下条件时，公司将其列为预计负债：
1、该义务是企业承担的现时义务；
2、该义务履行很可能导致经济利益流出企业；
3、该义务金额可以可靠地计量。
（十八）收入确认原则：
1、销售商品：公司已将商品所有权上的重要风险和报酬转移给买方；公司不再对
该商品实施继续管理权和实际控制权，与交易相关的经济利益能够流入企业；相关的
收入和成本能可靠地计量时，确认营业收入实现。
2、提供劳务：在同一年度内开始并完成，在劳务已经提供，收到价款或取得收取
价款的依据时，确认劳务收入的实现；如劳务的开始和完成分属不同的会计年度，在
提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，在资产负债表日按完工百分比法确认相
关的劳务收入。
3、让渡资产使用权：与交易相关的经济利益能够流入企业，收入的金额能可靠地
计量时确认为收入。
（十九）所得税的会计处理方法：采用应付税款法。
（二十）合并会计报表的编制方法：
1、合并会计报表按照《合并会计报表暂行规定》及有关文件，以母公司和纳入合
并范围的子公司的个别会计报表以及其他资料为依据进行编制。但对行业特殊及子公
司规模较小，符合财政部财会二字（1996）2号《关于合并会计报表合并范围请示的复
函》文件的规定，则不予合并。合并时对内部权益性投资与子公司所有者权益、内部
投资收益与子公司利润分配、内部交易事项、内部债权债务进行抵销，对合并盈余公
积进行调整。
2、母公司与子公司采用的会计政策和会计处理方法无重大差异。
（二十一）本期无主要会计政策、会计估计的变更和重大会计差错更正：
三、税项：
（一）公司主要税种和税率如下：
税种 税 率 备 注
增值税 17％ 商品（产品）销售
营业税 6－7％、5％ 金融性收入按6－7％
咨询收入按5％
所得税 15％
（二）税负减免：经上海市地方税务局第二分局沪地税二财（2002）8号《关于上
海龙头（集团）股份有限公司申请享受浦东新区15％企业所得税的批复》的批准，按
15%征收企业所得税。
四、控股子公司及合营企业：
（一）公司所控制的所有子公司、合营企业情况及其合并范围：
被投资单位全称 34,600 业务性质
上海三枪（集团）有限公司 商业
21,600
上海民光国际企业有限公司 工业
6,300
上海菊花纺织有限公司 13,500 商业
上海海螺服饰有限公司 工业
10,000
上海双龙高科技开发有限公司 23,000 工业
1,000
上海针织九厂 工业
上海海螺（集团）国际贸易有限公司 商业
4,250
285.4
上海十二服装厂 工业
上海市针织科学技术研究所 工业
1,400
上海民光被单厂 工业
上海毛巾被单公司经营分公司 商业
3,000
上海民光进出口有限公司 商业
2,800
上海萃众毛巾厂 8,000 工业
上海华纶印染有限公司 工业
2,000
上海三枪物资有限公司 商业
200
200
上海针织九厂山东晋联销售中心 100 商业
北京三枪针九纺织品销售中心 100 商业
上海针织九厂太原销售中心 8,465.04 商业
上海三枪集团云南销售中心 300 商业
上海幸福纺织印染有限公司 200 工业
上海金山海光被单厂 200 工业
哈尔滨上海三枪内衣销售有限公司 商业
上海三枪集团广州销售有限公司 1,000 商业
上海三枪集团四川销售有限公司 商业
上海四季海螺置业有限公司 2,000 房地产业
上海萨福郎实业有限公司 928 工业
2,000
上海利生药业有限公司 工业
上海三枪进出口有限公司 200 商业
150
上海海螺(集团)商务有限责任公司 800 商业
上海第二衬衫厂 工业
上海海螺集团时装有限公司 223.3 工业
上海海螺集团马陆衬衫厂 2,000 工业
上海海螺(集团)东畅衬衫厂 工业
上海海螺进出口有限公司 500 商业
558.8
上海赛纳森床上用品有限公司 USD100 工业
上海民光被单金山联营厂 工业
上海浦广室内装饰品有限公司 USD35.7 工业
200
太田实业公司 200 商业
吴县市西华服装辅料厂 工业
上海毛巾被单公司浦东经营部 USD90 商业
上海民乐装饰用品厂 工业
洪都拉斯华康制衣有限公司 1000 工业
上海东纺宝洁产品专营有限公司 商业
2000
上海凤凰毯业有限公司 4608 工业
上海王港华纶印染有限公司 工业
被投资单位全称 注册资本经营范围
(万元)
上海三枪（集团）有限公司 对外贸易经济合作部批准的进出口业
务（按批文）国内贸易（除规定事项
外）
上海民光国际企业有限公司 针纺织品、纺织复制品、纺织装饰品、
纺织原辅料、染化料、纺织机电设备
及配件，室内装饰、建筑装璜材料、
自营进出口
上海菊花纺织有限公司 针织品、棉纱、混纺纱、服饰、鞋帽、
袜子、箱包、皮革制品及原辅材料
上海海螺服饰有限公司 服装、服饰、纺织品、服装及辅料、
各类饰品（不含金银）、日用百货食品、
附设分支机构
上海双龙高科技开发有限公司 生物制品及科技新材料的开发、生产、
销售
上海针织九厂 针织衫裤、袜子
上海海螺（集团）国际贸易有限公司 国际贸易、保税区企业间的贸易及区
内贸易代理、区内仓储及商业性简单
加工、贸易咨询服务
上海十二服装厂 制造服装附设经营部
上海市针织科学技术研究所 针织领域内的科技经营业务及自研产
品试销等
上海民光被单厂 7,000被单、毛巾被
上海毛巾被单公司经营分公司 针纺织品、服装及其他缝纫品、日用
化学品、家用电器、劳务、日用百货
等
上海民光进出口有限公司 针棉织品、纺织装饰品、纺织原辅料、
染化料等自营和代理各类商品及技术
的进出口业务等
上海萃众毛巾厂 毛巾、其他纺织品、纺织装饰及饰物
用品、室内纺织品装璜等
上海华纶印染有限公司 各种棉、麻、粘、化纤及其混纺服饰
面料的生产加工、销售及相关技术咨
询服务。
上海三枪物资有限公司 针纺原料、针纺织品、服装、普通机
械及零部件、电器机械及器材、染化
料等
上海针织九厂山东晋联销售中心 批发、零售针织衫袜
北京三枪针九纺织品销售中心 批发、零售针织衫袜
上海针织九厂太原销售中心 批发、零售针织衫袜
上海三枪集团云南销售中心 批发、零售针织衫袜
上海幸福纺织印染有限公司 生产和销售床上用品
上海金山海光被单厂 床单、棉、