贵州茅台酒股份有限公司2002年年度报告
重要提示
本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者
重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
董事乔洪先生因出国考察、丁德杭先生及张德春先生因公出差未亲自出席本次会议
，分别授权董事季克良先生、吕云怀先生、陈新先生代为出席并行使表决权。
公司董事长袁仁国先生、总经理乔洪先生、财务总监谭定华先生声明：保证年度报
告中财务报告的真实、完整。
贵州茅台酒股份有限公司
董事会
2003年3月21日
目录
第一章 公司基本情况简介
第二章 会计数据和业务数据摘要
第三章 股本变动及股东情况
第四章 董事、监事、高级管理人员和员工情况
第五章 公司治理结构
第六章 股东大会情况简介
第七章 董事会报告
第八章 监事会报告
第九章 重要事项
第十章 财务报告
第十一章 备查文件目录
第一章 公司基本情况简介
一、公司法定中、英文名称
中文名称：贵州茅台酒股份有限公司
英文名称：Kweichow Moutai Co., Ltd.
二、公司法定代表人；袁仁国
三、公司董事会秘书：樊宁屏
联系地址：贵州省仁怀市茅台镇
邮编：564501
联系电话：0852—2386002，2386239
传真：0852—2386005
电子信箱：fnp@moutaichina.com
证券事务代表：汪智明
联系地址：贵州省仁怀市茅台镇
邮编：564501
联系电话：0852—2386002
传真：0852—2386005
电子信箱：fnp@moutaichina.com
四、公司注册地址：贵州省仁怀市茅台镇
公司办公地址：贵州省仁怀市茅台镇
邮编：564501
公司国际互联网网址：http://www.moutaichina.com
电子信箱：fnp@moutaichina.com
五、公司选定的信息披露报刊：《上海证券报》
登载年度报告的中国证监会指定国际互联网网址：http://www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点：公司董事会秘书办公室
六、公司股票上市交易所：上海证券交易所
s 股票简称：贵州茅台
股票代码：600519
七、公司首次注册登记日期：1999年11月20日
变更注册登记日期：2003年2月13日
企业法人营业执照注册号： 5200001205870
税务登记号码： 52038271430580X
公司聘请的会计师事务所名称：天一会计师事务所有限责任公司
会计师事务所的办公地址：贵阳市瑞金南路134号宏资大厦13楼
第二章 会计数据和业务数据摘要
一、报告期内公司主要指标情况（单位:人民币元）
序号 项目 金额
1 利润总额 649,370,371.52
2 净利润 376,798,521.36
3 扣除非经常性损益后的净利润 378,188,507.17
4 主营业务利润 1,174,315,234.16
5 其他业务利润 3,231,681.44
6 营业利润 649,125,227.40
7 投资收益 --
8 补贴收入 117,934.00
9 营业外收支净额（净收入+、净支出-） 127,210.12
10 经营活动产生的现金流量净额 434,582,378.66
11 现金及现金等价物净增减额（增+、减-） -176,128,879.46
注：扣除的非经常性损益金额合计为1,389,985.81元，涉及项目如下：
1、营业外收入137,822.00元；
2、营业外支出10,611.88元；
3、流动资产毁损报废2,201,815.80元；
以上项目涉及的所得税影响额为684,619.87元。
二、截至报告期末公司前三年的主要会计数据和财务指标(单位:人民币元)
序 项目 2002年度 2001年度
号
1 主营业务收入 1,834,898,294.90 1,618,046,660.31
2 净利润 376,798,521.36 328,290,723.14
3 总资产 3,930,905,066.72 3,463,388,734.98
股东权益（不含少数股东权
4 2,852,845,506.16 2,530,915,664.80
益）
5 每股收益（加权、元/股） 1.37 1.59
6 每股收益（摊薄、元/股） 1.37 1.31
7 每股净资产（元/股） 10.37 10.12
调整后的每股净资产
8 10.29 9.96
（元/股）
每股经营活动产生的现金
9 1.58 0.17
流量净额（元/股）
10 净资产收益率（％） 13.21 12.97
扣除非经常性损益的加权
11 13.91 27.33
平均净资产收益率（％）
2000年度
序 项目 调整前 调整后
号
1 主营业务收入 1,114,000,813.26 1,114,000,813.26
2 净利润 251,103,580.63 249,558,877.77
3 总资产 1,268,856,244.90 1,268,856,244.90
股东权益（不含少数股东权
4 443,965,435.83 442,420,723.97
益）
5 每股收益（加权、元/股） 1.36 1.35
6 每股收益（摊薄、元/股） 1.36 1.35
7 每股净资产（元/股） 2.40 2.39
调整后的每股净资产
8 2.24 2.22
（元/股）
每股经营活动产生的现金
9 2.39 2.39
流量净额（元/股）
10 净资产收益率（％） 56.56 56.41
扣除非经常性损益的加权
11 69.12 68.79
平均净资产收益率（％）
按照中国证监会《公开发行的证券公司信息披露编报规则第九号》的规定计算的本
年度利润的净资产收益率和每股收益：
序 净资产收益率（％）
项目
号 全面摊薄 加权平均
1 主营业务利润 41.16 43.18
2 营业利润 22.75 23.87
3 净利润 13.21 13.86
4 扣除非经常性损益后的净利润 13.26 13.91
序 项目 每股收益（元/股）
号 全面摊薄 加权平均
1 主营业务利润 4.27 4.27
2 营业利润 2.36 2.36
3 净利润 1.37 1.37
4 扣除非经常性损益后的净利润 1.38 1.38
三、报告期内公司股东权益变动情况(单位:人民币元)
项目 股本 资本公积 盈余公积
期初数 250,000,000 2,039,189,510.54 163,612,517.12
本期增加 25,000,000 131,320.00 111,667,568.20
本期减少 25,000,000.00
期末数 275,000,000 2,014,320,830.54 275,280,085.32
项目 法定公益金 未分配利润 股东权益
期初数 54,537,505.71 78,113,637.14 2,530,915,664.80
本期增加 37,222,522.73 376,798,521.36 513,597,409.56
本期减少 166,667,568.20 191,667,568.20
期末数 91,760,028.44 288,244,590.30 2,852,845,506.16
变动原因说明：
1、股本增加系2002年度按每10股转增1股向全体股东转增股本所致；
2、资本公积增加系公司接受上海复旦天臣新技术有限公司捐赠的防伪标识所致，
资本公积减少系2002年度按每10股转增1股向全体股东转增股本所致；
3、盈余公积增加系公司提取10%法定盈余公积金、提取5%法定公益金所致；
4、法定公益金增加系公司提取5%法定公益金所致；
5、未分配利润增加系2002年度实现净利润所致，未分配利润减少系提取10%法定盈
余公积金、提取5%法定公益金以及根据公司第一届董事会2003年度第一次会议审议通过
的公司2002年度利润分配预案分配现金股利所致。
第三章 股本变动及股东情况
一、股本变动情况
（一）股份变动情况表数量（单位：股）
本次变动
本次变动前 配 送
公积金转股
股 股
一、未上市流通股份
1、发起人股份： 178,500,000 17,850,000
其中：国家持有股份 177,000,000 17,700,000
境内法人持有股份 1,500,000 150,000
境外法人持有股份
其它
2、募集法人股份
3、内部职工股
4、优先股或其它
未上市流通股份合计 178,500,000 17,850,000
二、已上市流通股份
1、人民币普通股 71,500,000 7,150,000
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其它
已上市流通股份合计 71,500,000 7,150,000
三、股份总数 250,000,000 25,000,000
本次变动
增 其 本次变动后
小计
发 他
一、未上市流通股份
1、发起人股份： 17,850,000 196,350,000
其中：国家持有股份 17,700,000 194,700,000
境内法人持有股份 150,000 1,650,000
境外法人持有股份
其它
2、募集法人股份
3、内部职工股
4、优先股或其它
未上市流通股份合计 17,850,000 196,350,000
二、已上市流通股份
1、人民币普通股 7,150,000 78,650,000
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其它
已上市流通股份合计 7,150,000 78,650,000
三、股份总数 25,000,000 275,000,000
（二）股票发行与上市情况
1、本公司于2001年7月31日通过上海证券交易所交易系统公开发行7150万股人民币
普通股（A股）股票，其中国有股存量发行650万股，发行价格为31.39元/股。2001年8
月27日，本公司公开发行的7150万A股股票在上海证券交易所挂牌上市交易。
2、根据公司2001年度股东大会审议通过的《2001年度利润分配方案》，公司于200
2年度以2001年末总股本25,000万股为基数，向全体股东按每10股派6元（含税）派发了
现金红利，同时以资本公积金按每10股转增1股的比例转增了股本，计转增股本2500万
股。股权登记日为2002年7月24日，除权除息日为2002年7月25日，新增可流通股份上市
流通日为2002年7月26日，现金红利发放日为2002年7月30日。本次利润分配实施后，公
司总股本由原来的25,000万股变为27,500万股，股本结构相应发生变化。（相关公告详
见2002年7月18日《上海证券报》）。
二、股东情况
（一）截止2002年12月31日，公司股东总数为36,998户。
（二）报告期末持有公司5％以上股份的股东及前10名股东持股情况：
1、持股5％以上股东的股份变动情况
报告期末持有公司5％以上股份的股东为中国贵州茅台酒厂有限责任公司，持股比
例为64.68％，所持股份类别为国有法人股。报告期内，其持股数量增加16,170,605股
，系本公司实施资本公积金转增股本所致。
2、报告期末公司前十名股东持股情况
序号 股东名称 年度内 年末持股
增减（＋、－） 数量（股）
1 中国贵州茅台酒厂有限责任公司 +16,170,605 177,876,657
2 贵州茅台酒厂技术开发公司 +1,000,000 11,000,000
3 华夏成长证券投资基金 +2,000,000 2,000,000
4 贵州省轻纺集体工业联社 +150,000 1,650,000
5 深圳清华大学研究院 +144,380 1,588,184
6 易方达平稳增长证券投资基金 +1,547,395 1,547,395
7 同盛证券投资基金 +1,163,800 1,163,800
8 任广芬 +97,833 1,081,663
9 江苏省糖烟酒总公司 +96,254 1,058,790
9 上海捷强烟草糖洒(集团)有限公司 +96,254 1,058,790
9 中国食品发酵工业研究所 +96,254 1,058,790
10 北京市糖业烟酒公司 +96,253 1,058,789
序号 比例 股份类别（已流 质押或冻结 股东性质
（%） 通或未流通） 的股份数量
1 64.68 未流通 无 国有法人股
2 4.00 未流通 无 国有法人股
3 0.727 已流通 不详 流通股
4 0.600 未流通 无 法人股
5 0.576 未流通 无 国有法人股
6 0.563 已流通 不详 流通股
7 0.423 已流通 不详 流通股
8 0.393 已流通 不详 流通股
9 0.385 未流通 无 国有法人股
9 0.385 未流通 无 国有法人股
9 0.385 未流通 无 国有法人股
10 0.385 未流通 无 国有法人股
3、前十大股东持股相关情况说明：
（1）公司第一大股东为中国贵州茅台酒厂有限责任公司，持股比例为64.68％，持
股数量为177,876,657股，所持股份类别为国有法人股，报告期内其股份未发生质押、
冻结情况。
（2）本公司前10名大股东中，国有法人股东之间除中国贵州茅台酒厂有限责任公
司、贵州茅台酒厂技术开发公司之间存在关联关系外，其余国有法人股东之间不存在关
联关系。本公司未知流通股股东之间的关联关系及其是否为一致行动人。
（三）公司控股股东情况
本公司控股股东中国贵州茅台酒厂有限责任公司（以下简称“集团公司”）为国有
法人股股东，系国有独资企业，持有本公司股票177,876,657股，占股份总额的64.68%
。集团公司成立于1998年1月24日，注册资本为人民币53,000万元，法定代表人为季克
良。
集团公司的经营范围：以茅台酒为龙头的酒类系列产品；包装材料、饮料的生产销
售；餐饮、住宿、旅游、运输服务。
（四）报告期内,本公司控股股东未发生变化。
（五）报告期内,本公司无其它持股10%的法人股东。
第四章 董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、公司董事、监事和高级管理人员基本情况
（一）基本情况
姓名 性别 年龄 职务 任职起止日期
袁仁国 男 46 董事长 1999年11月至今
季克良 男 63 董事 1999年11月至今
乔洪 男 49 董事、总经理 2000年12月至今
谭绍利 男 55 董事、副总经理 1999年11月至今
吕云怀 男 46 董事、副总经理 1999年11月至今
谭定华 男 48 董事、财务总监 1999年11月至今
戴传典 男 50 董事 1999年11月至今
丁德杭 男 52 董事 2000年12月至今
胡本均 男 49 董事 1999年11月至今
王莉 女 30 董事 2000年12月至今
严安林 男 53 董事 2000年12月至今
张德春 男 50 董事 1999年11月至今
陈新 男 35 董事 1999年11月至今
孙德生 男 63 独立董事 2002年6月至今
高国华 男 34 独立董事 2002年6月至今
刘和鸣 男 53 监事会主席 1999年11月至今
张毅 男 47 监事 1999年11月至今
仇国相 男 29 监事 1999年11月至今
李明彦 男 31 监事 2000年12月至今
潘昌枢 男 59 监事 2000年12月至今
樊宁屏 女 28 董事会秘书 1999年11月至今
报告期内，公司董事、监事和高级管理人员均未持有本公司股票。
（二）董事、监事在股东单位任职情况
姓名 任职单位 职务
袁仁国 集团公司 党委副书记、副董事长、总经理
季克良 集团公司 党委书记、董事长、总工程师
乔洪 集团公司 董事
谭绍利 集团公司 董事
吕云怀 集团公司 董事
谭定华 集团公司 董事
戴传典 集团公司 董事、副总经理
丁德杭 集团公司 董事、副总经理
胡本均 贵州茅台酒厂技术开发公司 董事长、总经理
严安林 贵州省轻纺集体工业联社 副主任
张德春 北京市糖业烟酒公司 总经济师
刘和鸣 集团公司 党委副书记、纪委书记、工会主席
张毅 集团公司 副总会计师兼财务处处长
潘昌枢 贵州省轻纺集体工业联社 副主任
二、董事、监事、高级管理人员年度报酬情况
2002年度在公司领取报酬的董事、监事和高级管理人员的年度报酬决策程序及确定
是依据贵州省政府有关部门的规定、本公司第一届董事会2002年度第二次会议审议通过
的《关于修订总经理、副总经理、财务总监年薪制(试行)方案的议案》及经公司2001年
年度股东大会审议通过的《关于董事长年薪制（试行）方案》等公司劳动人事工资制度
执行的。上述涉及到的相关决议公告分别登载于2002年4月17日及2002年6月26日《上海
证券报》。
公司董事、监事及高级管理人员年度报酬总额预计为205.74万元，金额最高的前三
名董事的报酬总额预计为122.11万元，金额最高的前三名高级管理人员的报酬总额预计
为113.39万元（根据上述有关方案的规定，以上人员的年度报酬尚须报经董事会或监事
会审议确定）。
公司21名董事、监事和高级管理人员中，董事季克良、戴传典、丁德杭、胡本均、
严安林、张德春、陈新、孙德生、高国华及监事刘和鸣、张毅、潘昌枢等12人不在公司
领取报酬；在本公司领取报酬的共有9人，其中，年度报酬在10万元以上的5人，2～5万
元的4人。
经公司2001年年度股东大会审议决定，公司独立董事孙德生先生、高国华先生的年
度津贴分别为人民币3.6万元/年（含个人所得税）。公司2001年度股东大会决议公告登
载于2002年6月26日《上海证券报》。
三、报告期内离任的董事、监事、高级管理人员姓名及离任原因
报告期内，公司无董事、监事及高级管理人员离任情况。
四、公司员工情况
截至报告期末，公司在册员工3,951人，公司须承担费用的离退休员工34人。公司
员工中，有各种专业技术职称的人数为254人，其中高级职称8人，中级职称43人，初级
职称203人。
（一）员工专业构成
按结构分类 生产人员 销售人员 技术人员
人数 3165 152 132
所占比列（%） 80.11 3.85 3.34
按结构分类 财务人员 行政人员 其他人员
人数 44 239 219
所占比列（%） 1.11 6.05 5.54
（二）员工教育程度
项目 研究生以上学历 大学学历
人数 2 117
所占比列（%） 0.05 2.96
项目 大专学历 中专、高中及以下学历
人数 325 3507
所占比列（%） 8.23 88.76
第五章 公司治理结构
一、法人治理结构情况
2002年，公司严格按照《公司法》、《证券法》和中国证监会《上市公司治理准则
》等有关法律、法规的要求，以实现规范化运作为目标，积极努力，将建立现代企业制
度和完善公司治理结构紧密结合起来，进一步完善了公司法人治理结构，公司现代企业
制度建设得以加强。报告期内，公司根据《上市公司治理准则》、《上市公司章程指引
》及上海证券交易所《股票上市规则》等规章制度，结合公司实际情况，重新修订公司
《章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《信
息披露管理办法》，并制订了《董事会秘书工作细则》、《财务、会计管理和内控制度
》等各项管理制度,并于2002年6月24日完成了公司《建立现代企业制度自查报告》后报
经中国证监会和国家经贸委审查通过。从公司规范运作的实际情况来看,公司治理的实
际情况基本符合《上市公司治理准则》等规范性文件的要求。
1、关于公司股东、股东大会
按照《公司章程》的规定，股东按其所持有股份享有平等的权利，承担相应的义务
。公司严格按照中国证监会《上市公司股东大会规范意见》的要求召集、召开股东大会
，并依法规范股东大会的议事程序。
2、关于董事与董事会
公司董事的选聘严格按照《公司章程》的规定，董事会的人数和人员构成符合法律
、法规的要求。报告期内，公司重新修订完善了《董事会议事规则》，确保董事充分发
表意见、科学决策。董事会会议严格按照规定的程序进行，并有完整、准确的会议记录
。公司董事以认真、负责的态度出席董事会和股东大会，积极参加有关的培训和学习，
熟悉有关法律、法规，了解作为董事的权利、义务和责任，以公司和股东的全体股东的
最大利益为出发点，忠实、诚信、勤勉地履行相应的权利和义务。
3、关于监事和监事会
公司监事会的人数和人员构成符合法律、法规的要求。报告期内，公司重新修订完
善了《监事会议事规则》，确保监事按照有关要求，认真履行自己的职责,本着对股东
负责的原则,独立地对公司财务以及公司董事、经理和其他高级管理人员履行职责的合
法性、合规性进行监督。
4、关于信息披露与透明度
报告期内，按照法律、法规和监管部门的有关规定,公司真实、准确、完整、及时
地披露了有关信息。制订了《董事会秘书工作条例》，重新修订了《公司信息披露管理
办法》。指定董事会秘书负责信息披露工作、接待股东来访和咨询，确保公司所有股东
有平等的权利和机会获得公司应予公告的信息。
5、关于利益相关者
公司充分尊重和维护银行及其它债权人、员工、消费者等其他利益相关者的合法权
益，与其积极合作,共同推动公司持续、稳定、健康地发展。同时,公司能够关注所在社
区的公益事业、环境保护等问题，重视公司的社会责任。
6、2003年度计划
目前，公司正在积极准备在今后董事的选聘中推行累积投票制度，并考虑在董事会
中增设更多独立董事人选，并尽快设立董事会各专门委员会。
二、独立董事情况
经公司第一届董事会2002年度第四次会议提名，并经公司2001年度股东大会审议通
过，增补孙德生先生、高国华先生为本公司第一届董事会独立董事。
两名独立董事自任职以来，以认真、负责的态度履行自己的职责，按照有关法律法
规的要求，出席了报告期内历次董事会及股东大会，积极参与公司的各项重大决策，针
对公司的重大事项发表专项意见，对董事会的科学、客观决策及公司的规范发展起到了
积极的作用，切实有效地维护了公司及股东的合法权益。
三、公司与控股股东在人员、财务、资产、机构和业务等方面“五分开”的情况
本公司的控股股东严格依法行使出资人的权利，没有利用资产重组等方式损害上市
公司和其他股东的利益，没有超越股东大会直接或间接干预公司的决策和经营活动。公
司与控股股东在人员、资产、财务、机构和业务等方面基本上做到了“五分开”。
1、公司拥有独立的生产系统、销售系统、供应系统。在非经营辅助性服务方面与
集团公司存在关联交易,交易完全按市场条件进行,且通过签订《综合服务协议》、《土
地使用权租赁协议》、《房屋租赁协议》、《老酒供应协议》对关联交易进行规范,因
此上述关联交易对本公司经营不存在不利影响。
2、公司与上述业务活动相关的资产完整独立,并拥有完整的工业产权和非专利技术
。通过与集团公司签订的《商标许可使用协议》,公司在存续期内有权永久使用集团公
司注册的“茅台”、“贵州茅台”、“贵州”“茅台女王”、“汉帝茅台酒”“MOUTAI
”、茅台“MOUTAI”、“茅台王子酒”“茅台不老”等商标及与许可商标相同或相似的
文字。公司机构较为完整，设立了独立于控股股东的产、供、销等部门，各部门职责明
确,分工合理。
3、公司员工在劳动、人事及工资管理等方面独立于控股股东，总经理、副总经理
及其他高级管理人员均在本公司领取报酬，未在控股股东单位领取报酬及担任除董事以
外的其他职务。
4、公司财务完全独立。设有独立的财务部门,建立有独立的财务核算体系；独立在
银行开户、独立纳税，具有规范、独立的财务会计制度和对分公司、子公司的财务管理
制度。
5、控股股东没有对公司股东大会人事选举决议和董事会人事聘任决议履行任何批
准手续；没有越过公司股东大会、董事会任免公司的高级管理人员；公司董事会、监事
会和内部机构能够独立运作。
四、关于高级管理人员的绩效评价与激励约束机制
报告期内，公司第一届董事会2002年第二次审议通过了重新修订《总经理、副总经
理、财务总监年薪制（试行）方案》，公司股东大会、董事会、监事会根据以上方案，
同时遵照中纪委《关于国有企业领导干部廉洁自律的规定》等有关制度，按照规定的权
限对高级管理人员进行了考核，认为公司高级管理人员能够认真、勤勉地履行职责，积
极工作。
今后，公司将按照相关规定和要求，进一步健全和完善公正、透明、适应公司实际
发展需要的高级管理人员绩效评价标准与激励约束机制。
第六章 股东大会情况简介
报告期内，公司共召开了两次股东大会，即2001年度股东大会和2002年第一次临时
股东大会。股东大会的通知、召集、召开，均按照《公司法》、《公司章程》规定的程
序和要求严格进行。
一、2001年度股东大会
2002年6月25日，本次会议在公司办公大楼22楼会议室召开。出席会议的股东及股
东代理人共5人，代表股份177,782,464股，占公司总股本的 71.11 % 。经认真审议，
会议以记名投票表决方式，作出了以下决议：
1、审议通过了《2001年度董事会工作报告》。
2、审议通过了《2001年度监事会工作报告》。
3、审议通过了《公司2001年年度报告（正文及摘要）》。
4、审议通过了《公司2001年度财务决算报告及2002年度财务预算方案》。
5、审议通过了《公司2001年度利润分配预案》：
经天一会计师事务所有限责任公司审计确认，2001年度公司实际可供股东分配的利
润为228,113,637.14元。根据公司实际情况，决定以2001年末总股本25,000万股为基数
，向全体股东每10股派发现金红利6元（含税），共计派发股利150,000,000元，剩余78
,113,637.14元留待以后年度分配；以2001年末总股本25,000万股为基数，以资本公积
金每10股转增1股向全体股东转增股本。
6、审议通过了《关于修改公司章程的议案》。
7、审议通过了《关于重新制订公司股东大会议事规则的议案》。
8、审议通过了《关于重新制订公司董事会议事规则的议案》。
9、审议通过了《关于重新制订公司监事会议事规则的议案》。
10、审议通过了《关于聘请公司2002年度财务审计机构的议案》。
11、审议通过了《关于董事长年薪制（试行）方案的议案》。
12、审议通过了《关于调整收购贵州茅台习酒有限责任公司酱香型白酒生产经营性
资产部分内容及配套技改工程的议案》。
由于本项议案为公司与控股股东中国贵州茅台酒厂有限责任公司下属全资子公司贵
州茅台习酒有限责任公司之间的关联交易，关联股东中国贵州茅台酒厂有限责任公司、
贵州茅台酒厂技术开发公司（合计持有公司股份171,706,052股）回避了该议案的表决
。扣除关联股东所持有表决权的股数后，出席会议有效表决股数为6,076,412股。经投
票表决，6,076,412股赞成，占出席会议非关联股东所持有表决权份总数的100%，0股反
对，0股弃权，审议通过了以上议案。
13、审议通过了《关于提名孙德生先生、高国华先生为公司独立董事候选人的议案
》。
14、审议通过了《关于公司董事津贴标准的议案》。
15、审议通过了《关于公司监事津贴标准的议案》。
本次会议决议相关公告登载于2002年6月26日《上海证券报》。
二、2002年第一次临时股东大会
2002年11月29日，本次会议在公司办公大楼22楼会议室召开。出席会议的股东及股
东代理人共8人，代表股份196,350,000股，占公司总股本的71.4%。会议的召开符合《
公司法》和公司《章程》及其他有关法律法规的规定。经认真审议，本次股东大会以记
名投票表决方式，作出了以下决议：
1、审议通过了《关于修改公司章程部分条款的议案》。
2、经逐项投票表决，审议通过了《关于变更、调整部分募集资金投资项目的议案
》。具体内容如下：
（1）决定取消酒体设计及检测中心工程项目、输配电系统技改项目、彩印包装生
产线项目和瓦楞纸箱生产线四个项目。取消以上四项目共计减少募集资金投入14,230万
元，占前次募集资金总量的7％，将用于其他增加投资的募集资金投资项目。
（2）决定减少原料仓库技改项目、综合维修中心技改工程项目和酱香型白酒酒糟
综合利用项目等三个项目的投资金额。减少以上三个项目的投资共计减少募集资金投入
4,268.4万元，占前次募集资金总量的2.14％，将用于其他增加投资的募集资金投资项
目。
（3）决定扩建包装生产线技改工程、上下酒库扩改建工程、供水系统技改和供热
系统技改等四个项目。
以上项目扩建共需增加募集资金投入24,974万元。如出现资金缺口，由公司自筹解
决。
本次会议决议相关公告登载于2002年11月30日《上海证券报》。
第七章 董事会报告
一、报告期内整体经营情况的讨论与分析
2002年白酒行业市场竞争异常激烈，高档白酒市场的竞争呈现白热化状态。面对严
峻的局面，公司坚持“以质量求生存，以创新求发展，竭力追求完美”的经营宗旨，继
续贯彻“一品为主，多品开发”的经营战略，以争创全国质量管理奖为契机，进一步增
强员工质量和管理意识，管理程序进一步规范，管理中有了创新，进一步向效率化、低
成本化发展，公司管理水平全面提高。同时，公司加大了对科研的投入，技术创新和技
术进步方面取得可喜进展。在募集资金项目建设过程中，探索采用新技术、新办法，节
能降耗、推动经济增长。面对不断加剧的行业竞争，决策层正确决策，进一步调整产品
结构、完善网络建设、整合市场、强化市场管理，继续加大宣传、促销、打假力度。
报告期内，通过国酒人的团结拼搏、开拓进取，茅台酒及系列产品国内外市场的开
拓力度不断加大，取得较好业绩：主营业务收入和净利润均较上年同期增长，显示了良
好的发展态势。2002年度，公司共生产茅台酒及系列产品10,686吨，销售茅台酒及系列
产品5,323吨，实现主营业务收入为183,489.83万元，净利润37,679.85万元。
二、报告期内公司经营情况
（一）主营业务范围及经营状况
公司主营业务范围：贵州茅台酒系列产品的生产与销售；饮料、食品、包装材料的
生产与销售；防伪技术开发；信息产业相关产品的研制、开发。
本公司生产的贵州茅台酒是我国酱香型白酒的典型代表,驰名中外。独特的风格、
上乘的品质及国酒的地位，使茅台在多年的市场竞争中树立了良好的品牌形象和赢得了
信誉。作为国内白酒市场唯一获“绿色食品”(中国绿色食品发展研究中心颁发)及"有
机食品"(国家环保局有机食品发展中心颁发)称号的天然优质白酒产品,贵州茅台酒系列
产品深受消费者青睐。
1、报告期内，公司的主营业务收入、主营业务利润构成情况表
（单位：人民币万元）：
产品 主营业务收入 比例 主营业务利润 比例
高度茅台酒 143,442.09 78.17% 93,943.79 80.00%
(含陈年茅台酒)
低度茅台酒 34,084.35 18.58% 21,036.39 17.91%
茅台王子酒 3,003.24 1.64% 1,231.40 1.05%
茅台迎宾酒 2,920.66 1.59% 1,207.04 1.03%
其他 39.49 0.02% 12.90 0.01%
地区 主营业务收入 比例 主营业务利润 比例
国 外 10,954.28 5.97% 7,200.31 6.13%
国 内 172,535.55 94.03% 110,231.21 93.87%
2、主要产品情况
公司主要产品为53、43、38、33度“贵州茅台酒”；80年、50年、30年、15年等“
陈年茅台酒”；“茅台王子酒”、“茅台迎宾酒”等茅台酒系列产品。其中，占公司主
营业务收入10%以上的主要产品情况如下：
（单位：人民币万元）
产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率
高度茅台酒
(含陈年茅台酒) 143,442.09 24,558.38 82.88%
低度茅台酒 34,084.35 7,092.52 79.19%
主营业务收入比上主 营业务成本 毛利率比上
产品 年增减 比上年增减 年增减
高度茅台酒
(含陈年茅台酒) 18,642.44 3,154.79 0.03%
低度茅台酒 2,853.14 2,272.06 -5.38%
（二）主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
1、主要控股公司
本公司拥有控股公司2家，分别是贵州茅台酒销售有限公司、贵州茅台酒进出口有
限责任公司。
（1）贵州茅台酒销售有限公司
本公司投资950万元持有贵州茅台酒销售有限公司95%的股权。贵州茅台酒销售有限
公司注册资本为1,000万元，主要从事茅台酒系列产品的销售。截至2002年末，该公司
总资产103,632.08万元，2002年度实现净利润30,888.30万元。
（2）贵州茅台酒进出口有限责任公司
本公司投资560万元持有贵州茅台酒进出口有限责任公司70%的股权。贵州茅台酒进
出口有限责任公司注册资本800万元,主要从事公司及集团公司生产的所有产品及相关技
术的出口业务。截至2002年末，该公司总资产6,616.50万元，2002年度实现净利润114.
43万元。
2、主要参股公司
本公司主要参股公司为贵州茅台酒厂（集团）对外投资合作管理有限公司。本公司
投资400万元持有该公司40%的股权。该公司注册资本为人民币1,000万元，主营业务范
围为：资产收购兼并、项目投资、项目管理、投资咨询、企业经营战略咨询。截至报告
期末，该公司总资产为1,066万元，由于该公司设立于2002年8月，经营时间较短，2002
年度未有盈利。
（三）主要供应商、客户情况：
（1）2002年本公司向前五名供应商采购金额合计为13,868.72万元，占年度采购总
额的40.55%。
（2）2002年本公司前五名客户销售合计为16,960.20万元，占公司年度销售额的9.
24%。
（四）在经营中出现的问题、困难及解决方案
1、存在的问题与困难:
（1）市场假冒侵权情况。由于贵州茅台酒是享誉世界的中国名酒，凭借其悠久的
历史、上乘的品质和独特的工艺,在市场树立了良好的形象，深受消费者喜爱，因此，
部分不法分子从事假冒侵权茅台酒的生产与销售，对公司产品销售和形象造成一定的影
响。
（2）国内白酒新产品层出不穷,市场手段花样百出。公司系列产品茅台王子酒、茅
台迎宾酒面临着更为激烈的市场竞争。
2、解决方案：
（1）针对假冒侵权问题，一是依靠执法部门，加大打击假冒侵权酒的力度：二是
继续坚持做好专卖店、专卖柜等营销网络的建设，实行严格的管理和保护办法，对茅台
酒系列部分产品实行专卖店专供；三是培养、充实公司打假人员，搞好市场服务。
（2）进一步推进营销网络的全面整合，加强内部管理以及市场信息、通道的建设
，开展茅台酒及系列产品终端及公关工程，促进销售，扩大产品的市场占有率。
三、报告期内投资情况
（一）募集资金使用情况
本公司前次发行共募集资金1,998,144,475.00元。资金到位后，公司按照《招股说
明书》承诺的投资项目逐项予以实施，并延期使用至本报告期。截至2002年12月31日，
公司累计完成募集资金项目投资共计114,271.30万元，完成募集资金总额的57.19%，尚
未使用的募集资金85,543.15万元存放于银行公司募集资金专户。
1、截止报告期末,公司共使用募集资金114,271.30万元，具体使用情况如下表所示
：
（单位：人民币万元）
序号 项目名称 计划投资
1 企业营销网络建设 12,421.00
2 收购习酒公司酱香型资产及配套技改工程 25,796.00
3 收购集团公司老酒 18,419.30
4 投资上海复旦天臣新技术有限公司 4,500.00
5 茅台无锡生物技术开发公司 2,031.00
6 1000吨茅台酒技改工程 27,268.00
7 老区茅台酒扩建工程(800T) 9,986.00
8 700吨茅台酒扩建工程 9,430.00
9 中低度茅台酒改扩建工程 13,776.00
10 2200吨制曲扩改建工程 7,741.00
11 第一、二包装生产线技改工程 19,930.00
12 技术中心技改工程 2,825.00
13 企业信息资源管理系统 2,835.00
14 酱香型白酒酒糟综合利用项目 1,655.80
15 1000吨茅台不老酒技改工程 3,763.00
16 15~80年茅台酒储存技改工程 5,442.00
17 上下酒库扩改建工程 8,551.00
18 年份成品酒储存工程 5,828.00
19 原料仓库技改工程 1,408.00
20 供热系统技改 6,718.00
21 供水系统技改 8,121.00
22 综合维修中心技改工程 1,742.00
募集资金投资合计 00,187.10
序号 项目名称 实际投入情况
1 企业营销网络建设 738.25
2 收购习酒公司酱香型资产及配套技改工程 25,757.52
3 收购集团公司老酒 18,419.30
4 投资上海复旦天臣新技术有限公司 0.00
5 茅台无锡生物技术开发公司 0.00
6 1000吨茅台酒技改工程 27,664.29
7 老区茅台酒扩建工程(800T) 9,184.75
8 700吨茅台酒扩建工程 9,306.70
9 中低度茅台酒改扩建工程 1,239.36
10 2200吨制曲扩改建工程 1,545.27
11 第一、二包装生产线技改工程 5,820.61
12 技术中心技改工程 409.25
13 企业信息资源管理系统 0.00
14 酱香型白酒酒糟综合利用项目 0.00
15 1000吨茅台不老酒技改工程 0.00
16 15~80年茅台酒储存技改工程 988.09
17 上下酒库扩改建工程 6,735.66
18 年份成品酒储存工程 795.74
19 原料仓库技改工程 162.50
20 供热系统技改 3,855.92
21 供水系统技改 29.85
22 综合维修中心技改工程 1,618.24
募集资金投资合计 114,271.30
序号 项目名称 项目进度（%）
1 企业营销网络建设 5.94%
2 收购习酒公司酱香型资产及配套技改工程 99.85%
3 收购集团公司老酒 已完成
4 投资上海复旦天臣新技术有限公司 正在进行相关调研
5 茅台无锡生物技术开发公司 正在进行相关调研
6 1000吨茅台酒技改工程 101.45%
7 老区茅台酒扩建工程(800T) 91.98%
8 700吨茅台酒扩建工程 98.69%
9 中低度茅台酒改扩建工程 9.00%
10 2200吨制曲扩改建工程 19.96%
11 第一、二包装生产线技改工程 29.21%
12 技术中心技改工程 14.49%
13 企业信息资源管理系统 正在进行相关准备
14 酱香型白酒酒糟综合利用项目 正在进行相关准备
15 1000吨茅台不老酒技改工程 正在进行相关调研
16 15~80年茅台酒储存技改工程 18.16%
17 上下酒库扩改建工程 78.77%
18 年份成品酒储存工程 13.65%
19 原料仓库技改工程 11.54%
20 供热系统技改 57.40%
21 供水系统技改 0.37%
22 综合维修中心技改工程 92.90%
募集资金投资合计 57.08%
2、进度情况说明：
项目1:企业营销网络建设：项目总投资12,421万元，报告期内，已完成投资738.25
万元，占投资总额的5.94%，此项投资完成后，年均销售收入增长24,981万元，年均销
售税金及附加1,584万元,利润总额年均增长3,072万元，投资利润率为24.73%，投资利
税率37.48％，报告期内未产生收益。
项目2:收购习酒公司酱香型资产及配套技改工程项目总投资25,796万元,报告期内,
已投资25,757.52万元，此项收购已完成。截止报告期末，累计生产新酒2,290.35吨、
累计制曲5,780.71吨。
项目3:收购集团公司老酒项目总投资18,419.30万元,报告期内,已完成投资18,419.
30万元,此项收购完成后,年均销售收入7,472.5万元、年均总成本4,668.71万元、年均
税金及附加301.41万元、年均利润2,502.28万元、投资利润率64.5%。
项目6: 1000吨茅台酒技改工程：项目总投资为27,268万元,报告期内,已完成投资2
7,664.29万元,占投资总额的101.45%，该项目建成投产后,年销售收入为24,575万元,年
均销售税金8,820万元,年均销售利润8,817万元,投资利润率为19.7%。截止报告期末，
共生产茅台酒2776.47吨、制曲4612.21吨。
项目7:老区茅台酒改扩建工程：项目总投资为9,986万元,报告期内,已完成投资9,1
84.75万元,占投资总额的91.98%。该项目建成投产后,年增销售收入19,660万元,年均销
售税金及附加7,056万元,年均利润7,540万元,投资利润率为34.3%,报告期内该项目未产
生收益。
项目8: 700吨茅台酒扩建工程：项目总投资为9,430万元,报告期内,已完成投资9,3
06.7万元,占投资总额的98.69%。该项目建成投产后,年增销售收入17,200万元,年均销
售税金及附加6,174万元,年均利润6,776万元,投资利润率为34.0%，投资利税率为65.0%
。截止报告期末，累计生产新酒969.64吨。
项目9:中低度茅台酒改扩建工程：项目总投资为13,776万元,报告期内,已完成投资
1,239.36万元,占投资总额的9.00%。该项目建成投产后,年增销售收入60,858万元,年均
销售税金及附加18,866万元,年均利润15,130万元,投资利润率为43.8%,投资利税率为98
.4%。截止报告期末，共生产低度酒470吨。
项目10: 2200吨制曲改扩建工程：项目总投资为7,741万元,报告期内,已完成投资1
,545.27万元,占投资总额的19.96%。该项目建成投产后,可新增2,200吨曲药生产能力。
该项目属制酒配套项目,其效益体现在企业整体经济效益之中。
项目11:第一、二包装生产线技改工程：项目总投资为19,930万元,报告期内,已完
成投资5,820.61万元,占投资总额的29.21%。该项目能显著提高企业包装能力,并通过良
好的包装形式,为企业取得良好的经济效益和回报。
项目12:技术中心技改工程：项目总投资2,825万元,报告期内,已完成投资409.25万
元,占投资总额的14.49%。该项目产生的经济效益,主要体现在技术进步和技术创新上,
一是增强企业开发适销对路新产品的能力;二是通过新技术、新工艺的开发运用,实现高
产低耗,进一步提高经济效益。
项目16:15~80年茅台酒贮存技改工程：项目总投资为5,442万元,报告期内,已完成
投资988.09万元,占固定资产投资总额的18.16%。该项目建成投产后,年增销售收入8,64
2万元,年均利润3,814万元,投资利润率为33.40%,投资利税率为61.6%。报告期内该项目
未产生收益。
项目17:上下酒库改扩建工程项目：项目总投资为8,551万元,报告期内,已完成投资
6,735.66万元,占投资总额的78.77%。该项目是技改、扩建工程的配套工程,其效益体现
在企业整体经济效益之中。
项目18:年份成品酒贮存工程：项目总投资为5,828万元,报告期内,已完成投资795.
74万元,占投资总额的13.65%。该项目建成投产后,年增销售收入4,825万元,年均销售税
金及附加1,750万元,投资利润率为16.2%,投资利税率为28.5%。报告期内该项目未产生
收益。
项目19:原料仓库技改工程：项目总投资为1,408万元,报告期内,已完成投资162.50
万元,占投资总额的11.54%。该项目为技改工程的必不可少的配套工程,其效益体现在整
个技改工程的效益中。
项目20:供热系统技改项目总投资为6,718万元,报告期内,已完成投资3,855.92万元
,占投资总额的57.40%。该项目一方面能从根本上减少公司因停热或供热不足而造成的
损失,另一方面它为公司进一步扩大生产规模提供保证,综合效益显著。
项目21:供水系统技改项目总投资为8,121万元,报告期内,已完成投资29.85万元,占
投资总额的0.37%。该项目的实施对保证公司生产经营的正常运行和提高产品质量有着
十分重要的作用,整体效益可观。
项目22:综合维修中心技改工程项目总投资为1,742万元,报告期内,已完成投资1,61
8.24万元,占投资总额的92.90%。该项目是公司对所有设备、设施、仪器、仪表等进行
维修、保养、大、中、小修理所必不可少的技改工程,其效益体现在企业总体效益之中
。
本公司将根据《招股说明书》及股东大会相关决议，结合外部市场环境条件的变化
，有计划地对各项项目逐步予以实施。
3、募集资金投资项目变更情况
报告期内，在募集资金投资项目中，取消了酒体设计及检测中心等4个项目，对第
一、二包装生产线技改工程等8个项目的计划投资额进行了调整，具体调整或变更原因
、变更程序及披露情况，详见2002年5月23日、2002年6月26日、2002年10月29日及2002
年11月30日《上海证券报》公司相关公告。
募集资金投资项目调整、变更情况表
（单位：人民币万元）
序号 原承诺投资项目变 更后的项目
原承诺投资项目
计划投资金额 计划投资
1 第一、二包装生产线技改工程 7,459.00 19,930.00
2 酱香型白酒酒糟综合利用项目 3,660.20 1,655.80
3 上下酒库扩改建工程 5,374.00 8,551.00
4 原料仓库技改工程 2,912.00 1,408.00
5 供热系统技改 2,527.00 6,718.00
6 供水系统技改 2,986.00 8,121.00
7 综合维修中心技改工程 2,502.00 1,742.00
8 酒体设计及检测中心工程 4,535.00 －
9 输配电系统技改 2,881.00 －
10 包装彩印生产线工程 3,468.00 －
11 瓦楞纸箱生产线工程 3,346.00 －
合计 41,650.20 48,125.80
序号 原承诺投资项目 实际投资 项目进度（%）
金额
1 第一、二包装生产线技改工程 5,820.61 29.21%
2 酱香型白酒酒糟综合利用项目 0 正在进行相关准备
3 上下酒库扩改建工程 6,735.66 78.77%
4 原料仓库技改工程 162.50 11.54%
5 供热系统技改 3,855.92 57.40%
6 供水系统技改 29.85 0.37%
7 综合维修中心技改工程 1,618.24 92.90%
8 酒体设计及检测中心工程 － 已取消
9 输配电系统技改 － 已取消
10 包装彩印生产线工程 － 已取消
11 瓦楞纸箱生产线工程 － 已取消
合计 18,222.78
4、控股股东垫付资金情况说明
茅台酒生产具有独特的工艺，从投料到出商品酒约需六年时间，而且技改项目的建
设时间也较长。为加快投资项目建设进度，本公司在募集资金到位前已开始1000茅台酒
技改工程、综合维修中心技改工程、上下酒库扩改建工程、中低度茅台酒扩改建工程、
700吨茅台酒扩建工程、老区茅台酒扩建工程等部分项目的建设和征地工作，自有资金
不足部分由集团公司在不收取资金占用费的前提下代为支付。
公司在募集资金到位后，已按实际发生额共计37,315.60万元将上述费用予以归还
。对于上述垫付事项发生金额及资金归还情况，公司已聘请天一会计师事务所进行审核
，并出具天一审字（2002）第4-226号审计报告予以验证。
（二）报告期内非募集资金投资情况
1、设立贵州茅台酒厂（集团）对外投资合作管理有限公司
根据2002年6月24日公司第一届董事会2002年度第五次会议决议，公司与中国贵州
茅台酒厂有限责任公司（以下简称“集团公司”）共同签署了“贵州茅台酒厂（集团）
投资有限责任公司（以下简称‘投资公司’）发起人出资协议”。按照该协议，投资公
司注册资本为人民币1000万元，其中，本公司出资400万元，拥有投资公司40%的股份，
集团公司出资600万元，拥有投资公司60%的股份。投资公司注册地为：贵州省贵阳市高
新技术开发区；经营范围：资产收购兼并、项目投资、项目管理、投资咨询、企业经营
战略咨询。2002年8月27日，该公司完成工商注册登记手续，公司名称正式核准为“贵
州茅台酒厂（集团）对外投资合作管理有限公司”。
2、固定资产建设情况
本公司计划以自有资金35,880万元投资建设项目，报告期内共投入资金16,105.89
万元，完成计划投资的44.89%。项目进度情况说明如下：
（单位：人民币万元）
项目名称 计划投资 实际投入
一、抗滑支挡 1、制酒片区抗滑支挡 2,850.00 1,224.19
2、制曲片区抗滑支挡 2,744.00 1,192.50
3、酒库片区抗滑支挡 2,681.00 465.56
4、包装片区抗滑支挡 2,925.00 1,672.46
5、供热片区抗滑支挡 2,931.00 2,323.12
二、道路 1、场中心区环形桥 2,347.00 998.74
2、厂前区道路高架桥 2,675.00 1,146.09
3、厂区主（支）干道 2,778.00 1,886.25
三、15号河堤 2,381.00 1,833.59
四、厂区给排水 2,818.00 325.66
五、厂区供配电 2,873.00 316.73
六、高边坡治理 2,966.00 1,130.09
七、进厂道路上方山体稳定治理 2,911.00 1,590.91
合计 5,880.00 16,105.89
项目名称 项目进度（%）
一、抗滑支挡 1、制酒片区抗滑支挡 42.95%
2、制曲片区抗滑支挡 43.46%
3、酒库片区抗滑支挡 17.37%
4、包装片区抗滑支挡 57.18%
5、供热片区抗滑支挡 79.26%
二、道路 1、场中心区环形桥 42.55%
2、厂前区道路高架桥 42.84%
3、厂区主（支）干道 67.90%
三、15号河堤, 77.01%
四、厂区给排水 11.56%
五、厂区供配电 11.02%
六、高边坡治理 38.10%
七、进厂道路上方山体稳定治理 54.65%
合计 44.89%
四、公司财务状况
报告期内，公司财务状况良好，有关财务指标如下：
（单位：人民币元）
序号 项目 2002年12月31日 2001年12月31日 增减比例
1 总资产 3,930,905,066.72 3,463,388,734.98 13.50%
2 股东权益 2,852,845,506.16 2,530,915,664.80 12.72%
（单位：人民币元）
序号 项目 2002年度 2001年度
1 主营业务利润 1,174,315,234.16 1,012,623,342.76
2 净利润 376,798,521.36 328,290,723.14
3 现金及现金等价物净增加额 -176,128,879.46 1,495,452,986.64
序号 项目 增减比例
1 主营业务利润 15.97%
2 净利润 14.78%
3 现金及现金等价物净增加额 --
财务状况、经营成果变动原因：
1、报告期总资产较上年同期增长13.50％，主要是由于本期经营性利润增加所致；
2、报告期股东权益较上年同期增长12.72％，主要是由于本期经营性利润增加所致
；
3、报告期主营业务利润较上年同期增长15.97％，主要是由于本期销售收入增加所
致；
4、报告期净利润较上年同期增长14.78％，主要是由于本期主营业务利润增加所致
。
5、报告期现金及现金等价物净增加额较上年同期下降，主要是由于2001年公司发
行股票募集资金及本期购建固定资产增加所致。
五、宏观政策发生变化的影响
（一）行业控制白酒产量政策的影响
2001年5月，国家财政部、税务总局下发了《关于调整酒类产品消费税政策的通知
》的规定，执行上述政策后，本公司由于产销总量较小，而且主要是高档产品，给公司
收益造成的影响很小（相关情况详见公司《招股说明书》），但因一些小酒厂的偷税、
漏税等不法行为，其生产的侵权、假冒产品在市场上有了价格优势，对本公司造成一定
影响。随着国家整顿和规范市场秩序工作的展开，对白酒生产、经营管理力度将会加大
，本公司在公平竞争中优势将更为突出，从而有利于保持和增强在行业中领先地位，给
生产经营带来积极的影响。
六、公司董事会日常工作情况
（一）报告期内董事会会议情况及决议内容
报告期内公司董事会共召开八次会议,相关情况如下：
1、公司第一届董事会2002年度第一次会议。
本次会议于2002年1月30日下午至31日上午和2002年2月5日（因与本次会议议案相
关的老酒评估报告在本次会议召开时仍在贵州省财政厅核准过程中，与会董事研究后一
致同意，本次董事会在1月31日下午至2月4日期间休会，并决定在老酒评估报告结果取
得核准后即2002年2月5日复会。）在公司办公大楼九楼会议室召开，应出席会议的董事
13人，由于董事季克良先生、王莉女士因病未能出席本次会议，实际到会的董事为11人
。另外,监事会3名监事列席了本次会议。会议的召开符合公司法和公司章程的规定。本
次会议由董事长袁仁国先生主持，会议分别审议讨论了有关股份公司与中国贵州茅台酒
厂有限责任公司之间的房屋租赁、综合服务、土地使用权租赁、老酒供应等关联交易事
项，并就拟签订的关联交易协议条款进行了讨论、修改，董事会一致通过了如下决议（
由于参会11名董事中，关联董事为8名，根据公司法的规定，关联董事无法回避表决，
因此，全体董事参与了会议的表决。）：
（1）审议通过了《同意修改公司与中国贵州茅台酒厂有限责任公司之间签订的〈
房屋租赁协议〉的议案》。
（2）审议通过了《同意修改公司与中国贵州茅台酒厂有限责任公司之间签订的〈
综合服务协议〉的议案》。
（3）审议通过了《同意修改公司与中国贵州茅台酒厂有限责任公司之间签订的〈
土地使用权租赁协议〉的议案》。
（4）审议通过了《同意修改股份公司与中国贵州茅台酒厂有限责任公司之间签订
的〈老酒供应协议〉的议案》。
本次会议相关决议公告登载于2002年2月8日《上海证券报》。
2、公司第一届董事会2002年度第二次会议。
本次会议于2002年4月12日在公司办公大楼九楼会议室召开，应出席会议的董事13
人，董事吕云怀先生因公出差、王莉女士因外出学习、张德春先生因出国考察均未能亲
自出席本次会议，分别授权董事季克良先生、丁德杭先生、陈新先生代为出席并行使表
决权，本次会议到会董事10人，授权委托董事3人，监事会5名监事列席了本次会议。会
议的召开符合《公司法》和《公司章程》的规定。会议由董事长袁仁国先生主持，经过
认真审议，就下述事项作出如下决议：
（1）审议通过了公司2001年年度报告及摘要；
（2）审议通过了公司董事会2001年度工作报告；
（3）审议通过了公司总经理2001年度工作报告；
（4）审议通过了《公司2001年度财务决算及2002年度财务预算方案》；
（5）审议通过了《公司2001年度利润分配预案》：
经天一会计师事务所有限责任公司审计确认，2001年度公司实现净利润328,290,72
3.14元。根据《公司章程》的有关规定，提取10%法定公积金66,784,724.00元；提取5%
法定公益金33,392,362.00元。按照2000年度股东大会审议通过的有关决议，在2001年6
月30日对公司2000年度实现的可供分配的利润即公司2001年度期初未分配利润105,552,
620.23元向公司股票发行前股东进行了分配，因此，本次实际可供股东分配的利润为22
8,113,637.14元。
根据公司实际情况，决定公司2001年度利润分配方案为：以2001年年末总股本25,0
00万股为基数，向全体股东每10股派发现金红利6元（含税），共计派发股利150,000,0
00元，剩余78,113,637.14元留待以后年度分配；以2001年末总股本25,000万股为基数
，以资本公积金每10股转增1股向全体股东转增股本。
（6）审议通过了《公司2002年度利润分配政策的议案》：
根据公司2002年度经营计划，结合公司实际情况，拟定公司2002年度利润分配政策
如下：
a、公司拟在2002年度结束后进行一次利润分配。
b、2002年度公司可供股东分配利润用于股利分配的比例不低于20%。
c、公司以前年度未分配利润加入到2002年度进行分配，分配比例不低于20%。
d、公司分配方式采取派发现金或送股或相结合的方式进行，其中，现金股利占股
利分配的比例不低于40%。
e、2002年度暂不考虑资本公积金转增股本。
说明：以上利润分配政策为预计方案，公司董事会保留根据公司发展和盈利情况对
2002年度利润分配政策作出调整的权利。
（7）审议通过了《关于修改公司章程的议案》。
（8）审议通过了《关于重新制订公司股东大会议事规则的议案》。
（9）审议通过了《关于重新制订公司董事会议事规则的议案》。
（10）审议通过了《关于重新制订公司信息披露管理办法的议案》。
（11）审议通过了《关于制订董事会秘书工作细则的议案》。
（12）审议通过了《关于重新制订公司财务、会计管理和内控制度的议案》。
（13）审议通过了《关于支付天一会计师事务所有限责任公司2001年度财务审计费
用的议案》。
根据财政部制订的相关收费标准，经双方协商，本公司同意向其支付2001年度审计
费用83万元，其中，中期审计费23万元，年度审计费60万元。公司不另行支付其差旅费
等其它费用。
（14）审议通过了《关于聘请公司2002年度财务审计机构的议案》。
同意续聘天一会计师事务所有限责任公司担任公司2002年度财务审计机构，审计费
用为人民币60万元，公司不另行支付其差旅费等其它费用。
（15）审议通过了《关于修订〈总经理、副总经理、财务总监年薪制（试行）方案
〉的议案》。
（16）审议通过了《关于董事长年薪制（试行）方案》。
本次会议相关决议公告登载于2002年4月17日《上海证券报》。
3、公司第一届董事会2002年度第三次会议。
本次会议于2002年4月25日在贵州省贵阳市云岩宾馆会议室召开，应出席会议的董
事13人，董事季克良先生、吕云怀先生因公出差、王莉女士因外出学习、张德春先生因
出国考察均未能亲自出席本次会议，他们分别授权董事袁仁国先生、丁德杭先生、谭定
华先生、陈新先生代为出席并行使表决权，本次会议到会董事9人，授权委托董事4人，
监事会4名监事列席了本次会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的规定。
本次会议由董事长袁仁国先生主持，经过认真审议，会议就下述事项作出如下决议：
审议通过了公司2002年第一季度报告。
本次会议审议通过的公司2002年第一季度报告登载于2002年4月29日《上海证券报
》。
4、公司第一届董事会2002年度第四次会议。
本次会议于2002年5月21日在公司办公大楼九楼会议室召开，应出席会议的董事13
人，董事丁德杭先生、陈新先生均因公出差未能亲自出席会议而分别授权委托董事吕云
怀先生、张德春先生代为出席并行使表决权，本次会议实际到会董事11人，授权委托董
事2人，监事会5名监事列席了会议。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的
规定。会议由董事长袁仁国先生主持，经过认真审议，就下述事项作出如下决议：
（1）审议通过了《关于提名孙德生先生、高国华先生为公司独立董事候选人的议
案》。
（2）审议通过了《关于公司董事津贴标准的议案》。
（3）审议通过了《关于2001年度董事长激励基金计发方案的议案》。
（4）审议通过了《关于调整收购贵州茅台习酒有限责任公司酱香型白酒生产经营
性资产部分内容及配套技改工程的议案》。
（5）审议通过了《关于委任董事会证券事务代表的议案》。
（6）审议通过了《关于召开公司2001年度股东大会的议案》。
本次会议相关决议公告登载于2002年5月23日《上海证券报》。
5、公司第一届董事会2002年度第五次会议。
本次会议于2002年6月24日在公司办公大楼22楼会议室召开，应出席会议的董事13
人，实际到会董事13人。其中亲自到会的董事9人，授权委托董事4人，监事会成员列席
了本次会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的规定。本次会议由董事长袁
仁国先生主持。经过认真讨论，会议就下述事项作出如下决议：
（1）审议并通过了《贵州茅台酒股份有限公司关于建立现代企业制度自查报告》
。
（2）审议并通过了《关于出资设立贵州茅台酒厂（集团）投资有限责任公司的议
案》。
本次会议相关决议公告登载于2002年6月26日《上海证券报》。
6、公司第一届董事会2002年度第六次会议。
本次会议于2002年8月10日在贵阳市乌当区百花湖星苑商务会议中心会议室召开，
应出席会议的董事15人，实际到会董事15人，监事会全体成员列席了本次会议。会议的
召开符合《公司法》和《公司章程》的规定。本次会议由董事长袁仁国先生主持。经过
认真讨论，会议就下述事项作出如下决议：
审议并通过了公司2002年半年度报告及摘要。
本次会议审议通过的公司2002年半年度报告摘要登载于2002年8月14日《上海证券
报》。
7、公司第一届董事会2002年度第七次会议。
本次会议于2002年10月25日在贵阳市云岩宾馆会议室召开，应出席会议的董事15人
，董事长袁仁国先生、董事吕云怀先生皆因出国考察未能亲自出席本次会议而授权董事
季克良先生代为出席并行使表决权；袁仁国先生并且授权季克良董事代为主持了本次会
议。本次会议实际到会董事13人，授权委托董事2人，监事会5名监事列席了会议。本次
会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的规定。会议经过认真审议，就下述事项作
出如下决议：
（1）审议通过了《公司2002年第三季度报告》。
（2）审议通过了《关于修改公司章程部分条款的议案》。
（3）审议通过了《关于变更、调整部分募集资金投向的议案》：
a、取消酒体设计及检测中心工程项目、输配电系统技改项目、彩印包装生产线项
目和瓦楞纸箱生产线四个项目
b、减少原料仓库技改项目、综合维修中心技改工程项目和酱香型白酒酒糟综合利
用项目等三个项目的投资金额
c、扩建包装生产线技改工程、上下酒库扩改建工程、供水系统技改和供热系统技
等四个项目
（4）为满足“十五”期间茅台酒建设工程总体规划的需要，本公司决定投资以下1
3项辅助生产建设项目，投资总额35,880万元，暂以自有资金解决。具体内容如下：
A、抗滑支挡项目
由于本公司场地位于古滑坡堆积体，高差大，地质复杂，应设置抗滑支挡。
a、制酒片区抗滑支挡项目。
b、制曲片区抗滑支挡项目。
c、酒库片区抗滑支挡项目。
d、包装片区抗滑支挡项目。
e、供热片区抗滑支挡项目。
B、其他项目
f、河堤1－5＃项目
g、进场道路及高架桥项目
h、进场道路上方山体稳定治理项目
&nb