1999申能股份有限公司年度报告摘要
重要提示
本公司董事会保证本报告所载资料不存在任何重大遗漏、虚假陈述或者严重误
导,并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。 本年度报告摘要摘
自年度报告,投资者欲了解详细内容,应阅读年度报告。
一、 公司简介
1、 公司的法定名称：申能股份有限公司
公司英文名称：Shenergy Company Limited
英文缩写：Shenergy
2、 公司法定代表人：杨祥海
3、 董事会秘书：王敏文
授权代表：周燕飞
联系地址：上海市复兴中路1号
电话：021-63900143 传真：021-63900119
电子信箱：zhouyf＠shenergy.com.cn
4、 公司注册地址：上海市银城东路139号10楼
公司办公地址：上海市复兴中路1 号24楼 邮政编码：200021
公司网址：www.shenergy.com.cn
公司电子信箱：zhenquan＠shenergy.com.cn
5、 公司信息披露报纸：《上海证券报》和《证券时报》。
登载公司年度报告的中国证监会指定国际互联网网址：http：//www. sse
.com.cn
公司年度报告备置地：公司策划部
6、 公司股票上市地：上海证券交易所
股票简称：申能股份 股票代码：600642
二、 会计数据和业务数据摘要
1.本年度主要利润指标情况：（单位：人民币元）
利润总额 631,582,044.58
其中：主营业务利润 433,820,198.36
其他业务利润 320,268.06
营业利润 179,829,087.72
投资收益 451,783,692.04
补贴收入 0
营业外收支净额 -30,735.18
净利润 829,541,482.74
扣除非经常性损益后的净利润 446,545,109.90
经营活动产生的现金流量净额 668,028,396.32
现金及现金等价物净增加额 -553,772,970.67
说明：非经常性损益是指股权投资差额88,423,867.17元,石洞口第二电厂非正
常经营项目收益调整290,545,463.20元。
2.截至报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标：（单位：人民币元）
追溯调整后：
项目 1999年
调整后 调整前
主营业务收入 1,144,791,088.65 1,144,791,088.65
净利润 829,541,482.74 538,996,019.54
总资产 12,359,586,893.74 12,359,586,893.74
股东权益（不含
少数股东权益） 4,244,412,305.82 4,244,412,305.82
每股收益 0.5080 0.3300
每股收益（按月平均
加权法计算） 0.4075 0.2634
扣除非经常性
损益后的每股收益 0.2759 0.2759
每股净资产 2.599 2.599
调整后的每股净资产 2.525 2.525
每股经营活动产生
的现金流量净额 0.409 0.409
净资产收益率（%） 19.54% 12.70%
项目 1998年 1997年
调整后 调整后
主营业务收入 91,065,101.79 90,231,250.84
净利润 806,167,218.00 947,585,540.88
总资产 10,859,906,781.68 10,046,480,493.50
股东权益（不含
少数股东权益） 6,519,610,253.53 5,197,476,683.95
每股收益 0.3062 0.3599
每股收益（按月平均
加权法计算） 0.3062 0.3599
扣除非经常性
损益后的每股收益 0.1963 0.2426
每股净资产 2.476 1.974
调整后的每股净资产 2.440 1.937
每股经营活动产生
的现金流量净额 0.0133
净资产收益率（%） 12.37% 18.23%
注：表中“调整后”财务指标说明：为客观、公允、合理地反映公司1999年度
的经营成果,公司按调整出让华能上海石洞口第二电厂“非正常经营项目收益”后
,计算公司的净利润和相关财务指标,以科学、合理地评价公司经营业绩。
追溯调整前：
项目 1998年 1997年
主营业务收入 91,065,101.79 90,231,250.84
净利润 809,462,354.75 808,909,908.09
总资产 10,695,328,350.23 9,878,181,495.34
股东权益（不含
少数股东权益） 6,384,229,757.49 5,058,801,051.16
每股收益 0.3074 0.3072
每股收益（按月平均
加权法计算） 0.3074 0.3072
扣除非正常性
损益后的每股收益 0.1976 0.1899
每股净资产 2.42 1.92
调整后的每股净资产 2.39 1.88
每股经营活动产生
的现金流量净额 0.0133
净资产收益率（%） 12.68% 15.99%
注：1. 主要财务指标计算方法：
每股收益＝净利润/年度末普通股股份总数
每股净资产＝年度末股东权益/年度末普通股股份总数
调整后的每股净资产＝（年度末股东权益—三年以上的应收款项净额—
待摊费用—待处理（流动、固定）资产净损失—开办费—长期待摊费用—住房周转
金负数余额）/年度末普通股股份总数
每股经营活动产生的现金流量净额＝经营活动产生的现金流量净额/ 年
度末普通股股份总数
净资产收益率＝净利润/年度末股东权益×100%
2. 由于会计政策变更,根据财政部财会字（1999）35号文、49号文的有关规定,
采用了追溯调整法,并调整了一九九九年度合并会计报表相关的“坏帐准备”帐项、
“短期投资跌价准备”帐项、“长期投资减值准备”帐项。
项目 1999年 1998年 1997年
坏帐准备 8,098,485.97 6,451,685.97 3,272,119.22
短期投资跌价准备 9,322,303.98 6,371,185.28 6,046,185.28
长期投资减值准备152,000,000.00 152,000,000.00 152,000,000.00
未分配利润 156,801,398.60 191,779,673.62 195,047,563.07
3. 报告期内股东权益变动情况
项目 股本 资本公积 盈余公积 法定公益金
期初数 2,633,087,769 1,867,926,640.90 955,179,780.41 167,504,623.60
本期增加 104,077,975.00 456,247,815.51 41,477,074.14
本期减少 1,000,000,000 995,638,340.95 514,361,659.05
期末数 1,633,087,769 976,366,274.95 897,065,936.87 208,981,697.74
未分配利润 非正常经营项目收益调整 股东权益合计
期初数 191,779,673.62 871,636,389.60 6,519,610,253.53
本期增加 829,541,482.74 0 1,389,867,273.25
本期减少 864,519,757.76 290,545,463.20 3,665,065,220.96
期末数 156,801,398.60 581,090,926.40 4,244,412,305.82
变动原因：
1. 回购国家股减少股本1,000,000,000元、资本公积995,638,340.95元、盈余
公积514,361,659.05元；
2. 未分配利润减少864,519,757.76元,系分配股利、提取盈余公积和法定公益
金所致；
3. 非正常经营项目收益调整减少290,545,463.20元,系调增至本年净利润所致；
4. 资本公积增加104,077,975元,其中：公司所得税返回形成资本公积102,624,
000元,公司权益法计入天荒坪抽水蓄能有限公司财政补贴1,453,975元；
5. 盈余公积和公益金增加系本年度利润分配计提盈余公积和法定公益金所致；
6. 未分配利润增加系增加本年度净利润。
三、 股东情况介绍
1、 报告期末股东总数：截止1999年12月31日,公司共有股东70151名, 其中社
会法人股东1115名,社会公众股东69035名。
2、 前十名股东持股情况：
股东名称 年末持股数（万股） 占总股本比例%
（1）申能（集团）有限公司（国家股） 111309.67 68.16
（2）上海市电力公司 1798.1 1.10
（3）上海申能实业有限公司 1615.3 0.99
（4）国泰君安证券公司 1488.26 0.91
（5）乔晓辉 1000 0.61
（6）上海久事公司 894.4833 0.55
（7） 金鑫基金 856.9738 0.52
（8） 上海国际信托投资公司 792.95 0.49
（9）华东电力集团公司 670 0.41
（10）安徽信托 605 0.37
以上股东中,上海申能实业有限公司与申能（集团）有限公司存在关联关系,即
上海申能实业有限公司为申能（集团）有限公司控股子公司, 申能（集团）有限公
司占上海申能实业有限公司注册资本的80%。
四. 股东大会简介：
1999年度公司共召开了两次股东大会
一、公司第十次股东大会于1999年6月8日在上海召开。
（股东大会决议公告见1999年6月9日《上海证券报》）。
二、公司第十一次股东大会于1999年11月22日在上海召开。
（股东大会决议公告见1999年11月23日《上海证券报》、《中国证券报》、《
证券时报》）。
五、董事会报告
1、 公司经营情况。
（1）公司主要从事电力、能源项目的投资、建设、经营,为公用事业类, 是上
海地区电力能源建设的主力军之一。截止1999年底,上海市总装机容量为8748MW,其
中,公司参与投资机组按投资比例计算达2230MW,占总装机容量的 25.5 %；1987 年
集资办电政策实施以后,上海市新增装机容量5748MW,公司参与投资的机组按投资比
例计算占38.8%。
（2）公司主营业务范围：电力建设 ,能源、节能、资源综合利用及相关项目,
与能源建设相关的原材料、高新技术和出口创汇项目的开发,投资和经营。
公司投资于电力、能源项目占长期投资的90%以上,同时还投资参股银行、证券
公司等金融机构。
2、 公司财务状况。
指标名称 本年度（万元） 上年度（万元） 增减（%）
总资产 1235958.6894 1085990.6782 ＋13.81%
长期负债 566893.6136 339658.7175 ＋66.90%
股东权益 424441.2306 651961.0254 -34.90%
主营业务利润 43382.0198 3372.8448 ＋1186.21%
净利润 82954.1483 80616.7218 ＋2.90%
3、 公司投资情况。
（1） 本报告期内未募集资金, 也未有报告期前募集资金的使用延续到报告期
内的。
（2） 报告期内非募集资金投资的重大项目情况说明。
1999年11月24日和11月30日, 上海外高桥发电有限责任公司和上海吴泾第二发
电有限责任公司正式注册成立。
外高桥发电有限公司是由申能股份有限公司和上海电力股份有限公司共同投资
设立的从事火力发电及其综合利用的企业,其生产规模为4台300MW亚临界燃煤机组。
其总投资541153万元人民币,注册资本金为180384万元人民币,投资双方各出资50%,
即90192万元人民币。外高桥发电公司4台300MW机组于1992年10月开工建设,第一台
机组于1995年4月投入商业运行,至1997年底,4台机组已全部投入商业运行。1997年,
外高桥发电公司1号、2号机组获得“全国第27次火电国产大机组竞赛一等奖”,3号
机组获得特等奖,1998年,4台机组参加全国第28次在机组竞赛,分别获得了一等奖和
二等奖。截止1999年底,外高桥发电公司累计发电量236.79亿千瓦时。1999 年度实
现电力收入20.67亿元,利润总额3.53 亿元,净利润2.96 亿元,
上海吴泾第二发电有限公司由申能股份有限公司和上海电力股份有限公司共同
投资设立,生产规模为2台600MW亚临界燃煤发电机组。其动态总投资为695247 万元
人民币,注册资本金为20亿元人民币,投资双方各出资50%,即10 亿元。 该工程已于
1996年开工建设,计划于2000年第一台机组并网发电,第二台机组于2001年投入商业
运行。届时,吴泾第二发电公司将成为申能股份有限公司新的利润增长点。
天荒坪抽水蓄能电站6×300MW机组于1994年3月开工建设,该项目总投资为 71
.18亿元,配套送出工程总投资13亿元,项目注册资本金7.2亿元,我公司出资 25%。1
号机组于1998年9月底投入商业运行,2号机组于1998 年12月底投入商业运行,4号、
5号机组分别于1999年9月和12月投入商业运行,3号机组于2000年3月投产,整个项目
将在2000年全部竣工。该项目建成投产后,对华东电网的调峰填谷 ,改善电源结构 ,
提高供电质量都将起到十分重要的作用。该电站是我国目前最大的抽水蓄能电站,
也是世界最大的抽水蓄能电站之一。
东海油气田项目1996年1月开工建设,被列为1996年和1997年市政府重大建设项
目和1998年市府实事工程项目,由申能联合发展公司（申能股份公司占其92%股份）、
中国新星石油有限责任公司和中国海洋石油总公司投资建设,投资比例分别为40%、
30%和30%,该项目总投资51.36亿元,注册资本金为9亿元,建设规模为日供气120万立
方米。原油开采已于1998年11月18日正式投产,1999完成原油产量55万吨。 天然气
已于1999年4月送到上海,向下游供应天然气10871万立方米,完成销售收入82150 万
元。4月28日东海天然气工程投产暨上海市首批居民点火用气仪式隆重举行,是我国
在海洋石油天然气建设方面取得的一个重大成果, 为上海城市燃气史翻开了新的一
页,实现了上海一次能源生产零的突破。它也标志着公司在调整上海城市能源结构、
积极参与新能源的开发方面迈出了实质性的一步。
在建项目上海外高桥第二发电有限责任公司2×900MW进口超临界参数燃煤发电
机组为国家批准的利用世界银行贷款项目, 建成后将拥有我国目前单机容量最大的
火电机组,该项目由我公司、上海市电力公司和华东电力集团公司出资建设,出资比
例为40%、40% 和 20% 。 该项目可研报告已获国家计委批准 , 工程动态总投资为
1071447万元人民币,项目注册资本金为32.2亿元, 我公司在项目公司资本金中的出
资额为12.88亿元。目前,主设备的合同已完成,主厂房于1999年11月打桩, 2000年3
月,合作三方签署了该项目公司的合资合同与《公司章程》,预计2004年建成。
4、 本报告期内,公司的生产经营环境及宏观政策法规未发生重大变化。
5、 新年度的业务发展计划。
（1） 抓紧在建项目的建设。
上海吴泾第二发电有限责任公司1号机组2000年上半年整套启动,完成168 小时
试运行,下半年将发电12 亿度,2号机组上半年汽机扣盖,下半年完成锅炉酸洗、 点
火冲管；上海外高桥第二发电有限责任公司2000年主厂房挖土开始, 项目公司将于
年内成立,下半年1号炉钢架吊装；上海外高桥发电有限责任公司2000年完成工程竣
工决算,实现发电量65亿度,销售收入19.5亿元；天荒坪抽水蓄能电站6 号机将于年
内发电,年底6台机组全部建成,计划全年发电量16亿度,抽水电量20亿度；东海天然
气项目2000年计划生产原油60万吨,生产天然气28480万立方米,年销售收入在11 亿
元左右；申能星火热电公司争取发电12000万度,供热146万百万千焦 , 年销售收入
10007万元；
（2） 21世纪全球将进入天然气时代,我国天然气剩余探明储量1.37 万亿立方
米,储采比为52：1。1998年我国天然气产量是222.8亿立方米,消费是205亿立方米。
2000年以石油天然气开发作为公司发展的重点。实施东海平湖天然气二期开发, 积
极研究、参与东海西湖凹陷油气开发、“西气东送”上海项目, 积极参与本市天然
气电厂的前期工作。因此积极配合上海能源结构调整,开发和利用清洁能源,加大天
然气的开发将是公司新的投资方向,它将为公司带来新的利润增长。
（3） 抓紧拟建项目的准备和跟踪。继续配合投资各方做好桐柏抽水蓄能电站
前期准备工作,争取上半年落实世行贷款,下半年可研报告批准,并成立项目公司。
（4） 参与投资组建上海申能创业投资有限公司,调整公司的产业结构,战略性
整合公司的资产,增强公司综合实力。
拓展公司在高科技领域的投资,进一步完善公司的业务框架,为公司开创新的产
业方向,培育新的优质资产,并为公司获得新的经济增长点。
6、 董事会日常工作情况。
（1） 董事会会议情况及决议内容。
A、公司二届十次董事会于1999年4月23日召开,董事会决议公告刊登于1999年4
月27日《上海证券报》。
B、公司三届一次董事会于1999年6月8日召开,董事会决议公告刊登于 1999年6
月9日《上海证券报》。
C、公司三届二次董事会于1999年8月25日召开, 董事会决议公告刊登于1999年
8月27日《上海证券报》。
D、公司三届三次董事会于1999年10月18日召开, 董事会决议公告刊登于 1999
年10月19日《上海证券报》、《中国证券报》、《证券时报》。
7、董事、监事、高级管理人员
（按姓氏笔划顺序排列）
单位：股
姓名 职务 年龄 性别 任期
王益民 董事 49 男 1999.6-2002.6
王敏文 董事、董事会秘书 37 男 1999.6-2002.6
史兴祥 董事 47 男 1999.6-2002.6
刘承泽 董事、副总经理 63 男 1999.6-2002.6
许冠庠 董事 63 男 1999.6-2002.6
牟继祥 董事 62 男 1999.6-2002.6
陈光华 董事、副总经理 63 男 1999.6-2002.6
陈铭锡 董事、总经理助理 33 男 1999.6-2002.6
何怀芥 董事、研究室主任 57 男 1999.6-2002.6
沈芳珍 董事 48 女 1999.6-2002.6
吴家骅 副董事长、总经理 52 男 1999.6-2002.6
杨祥海 董事长 48 男 1999.6-2002.6
王知 监事 44 男 1999.6-2002.6
仇伟国 监事长 48 男 1999.6-2002.6
张行 监事 40 女 1999.6-2002.6
姓名 持股期初数 持股期末数
王益民 0 0
王敏文 0 0
史兴祥 0 0
刘承泽 0 0
许冠庠 0 0
牟继祥 0 0
陈光华 16800 16800
陈铭锡 0 0
何怀芥 0 0
沈芳珍 0 0
吴家骅 16800 16800
杨祥海 0 0
王知 0 0
仇伟国 0 0
张行 0 0
以上董事、监事及高级管理人员中有7位在本公司领取报酬, 年度报酬总额为
69.58 万元,其中在10-15万元领取报酬的3人,在5-10万元领取报酬的 4人； 王益
民、史兴祥、许冠庠、杨祥海、仇伟国、牟继祥、沈芳珍、张行未在本公司领取报
酬。
其中,承纪福、胡泰利董事和蔡侬瑞监事因换届选举离任。
一九九九年六月八日,公司召开三届一次董事会全体会议,通过了如下决议：根
据董事长提名,聘任吴家骅为总经理；根据总经理提名,聘任陈光华、刘承泽为副总
经理；根据董事长提名,聘任王敏文为公司董事会秘书。
8. 本次利润分配预案。
经大华会计师事务所审计,公司1999年度调整后净利润 82954万元,从1999年净
利润中提取10%法定盈余公积金8295万元,提取5%法定公益金4148万元,提取40%任意
盈余公积金33182万元,当年可供分配利润37329万元,加年初未分配利润19178 万元,
合计可供股东分配的利润为56507万元。公司拟按1999年末总股本163308.78万股为
基数,每股派发现金红利0.25元（社会公众股含个人所得税）,合计40827万元,尚余
未分配利润15680万元,结转至下年度。（注：公司缴纳所得税税率为15%）
六、监事会报告
1、 报告期内监事会会议召开情况：
（1） 公司二届四次监事会于1999年4月23日召开,监事会决议公告见 1999年4
月27日《上海证券报》。
（2） 公司三届一次监事会于1999年6月8日召开,监事会决议公告见1999年6月
9日《上海证券报》。
2、公司依法运作情况。本报告期内,监事会成员通过列席公司董事会历次董事
会会议,对董事会议并作出决议的财务年度报告事项独立发表了意见； 对董事会履
行职权执行公司决策程序和议事规则进行监督。监事会认为：公司董事会所形成的
各项决议和决策程序认真履行了《公司法》和《公司章程》的规定,是合法的、 有
效的。
3、检查公司财务情况。一九九九年度,公司本着审慎经营、有效防范和化解经
营风险的原则,按照中国证监会“证监公司字（1999）138号”文件精神, 制定了《
公司资产减值准备内部控制的暂行规定》,已经董事会审议通过并开始实施。 监事
会认为,董事会有关计提和核销资产减值准备的条款是合法的,依据是充分的, 审议
程序是有效的。本年度财务决算计提的方法、比例是符合暂行规定和公司实际的。
4、本报告期内,公司实施了部分国家股的回购并注销, 该项举措按《公司法》
要求规范了公司股本结构。该关联交易严格遵照国家上市公司规范运作的程序、规
范进行评估、审批,手续是完备的,交易是按协议、合同和批件要求进行的, 是公平
的,没有损害公司和股东权益的行为。
5、监事会认为：公司在报告期内通过回购并注销部分国家股,不但规范了公司
股本结构,而且创造了每股收益0.508元的经营实绩,切实推动了股东权益,维护了股
东的良好收益。
七、重要事项
1、 报告期内本公司无重大诉讼、仲裁事项。
2、 报告期内本公司、公司董事及高级管理人员未受到任何监管部门的处罚。
3、 报告期内公司控股股东未发生变更。
公司董事会进行了换届选举,产生了公司第三届董事会,由十三名董事组成。（
见1999年6月9日《上海证券报》公司股东大会决议公告）。
本报告期内公司总经理发生变更,根据董事长提名,新聘任吴家骅为公司总经理；
根据董事长提名,聘任王敏文为公司董事会秘书。（以上两决议见1999年6月9 日《
上海证券报》公司三届一次董事会决议公告）。
4、 报告期内公司收购及出售资产、吸收合并的简要情况。
1999年8月25日,公司召开三届二次董事会会议,审议通过了公司拟以每股1元价
格从上海市财政局受让海通证券有限公司12142.84万股股权的决议。受让后公司将
占海通证券有限公司总股本的10.29%,为其第二大股东。（董事会决议公告见 1999
年8月27日和8月31日《上海证券报》）。
5、 重大关联交易事项。
关联交易方：申能（集团）有限公司。
关联关系：申能（集团）有限公司系本公司国家股控股股东。
关联交易内容：回购并注销10亿股国家股。回购数量：回购国家股10亿股, 回
购并注销该部分国家股后公司总股本为16.33亿元。
回购价格：按大华会计师事务所有限公司审计确认的公司截止1999年6月30 日
的调整后每股净资产2.51元的价格回购。回购支付资金的总额、来源和方式：回购
资金总额25.1亿元,全部使用公司自有资金并以现金支付。 回购后规范了公司股本
结构,提高了公司每股盈利能力,为公司长远及目前发展奠定了基础。（董事会及其
他有关公告见1999年10月19日、10月22日、11月23日、11月24日、11月25日、12月
14日、12月16日、12月17日、12月24日的《上海证券报》、《中国证券报》、《证
券时报》）。
6、 本公司与控股股东在人员、资产、财务上的“三分开”情况。
本公司与控股股东在资产、财务上完全分开,在人员设置上,部分人员未完全分
开,目前公司正在着手研究和解决人员分开问题。
7、 本报告期内公司聘任的会计师事务所仍为大华会计师事务所有限公司。
8、 公司在报告期内未发生更改名称和股票简称的事宜。
八、财务会计报告
一、审计报告：公司财务报告经大华会计师事务所注册会计师陆永炜、秦文君
出具了无保留意见的审计报告。《华业字（2000）第720号》。
二、会计报表（附后）
三、公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法
1、会计制度：本公司执行《股份有限公司会计制度》及其补充规定。
2、会计年度：自公历1月1日至12月31日。
3、记帐本位币：人民币。
4、记帐基础：权责发生制；计价原则：历史成本。
5、外币业务核算方法：
会计年度内涉及外币的经济业务, 按业务发生当日中国人民银行公布的市场汇
价（中间价）折合人民币入帐。月末将货币性项目中的外币余额按月末市场汇价（
中间价）进行调整,发生的差额,与购建固定资产有关的予以资本化, 属于筹建期间
的计入开办费,属于生产经营期的计入当期费用。
6、现金等价物的确定标准：
母公司及子公司持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金, 价值变
动风险很小的投资,确认为现金等价物。公司本报告期内无现金等价物。
7、坏帐的核算方法：
坏帐的确认标准：
（1）因债务人破产或死亡,以其破产财产或遗产清偿后, 仍不能收回的应收帐
款；
（2）因债务人未履行偿债义务超过5年, 并且具有足够证据表明确实无法收回
的应收帐款。
以上确实不能收回的应收帐款, 按权责划分, 分别报经总经理室和董事会批准
后作为坏帐转销。
坏帐损失核算采用备抵法。坏账准备的计提范围为账龄超过1 年的应收帐款和
其他应收款；坏账准备的计提方法为：按账龄分析并结合实际情况计提,账龄 1～2
年按10%计提,2～3年按20%计提,3～4年按30%计提,4～5年按40%计提 , 5 年以上按
100%计提。
8、存货核算方法：
公司存货分类为燃料、原材料。燃料的日常核算采用实际成本核算, 领用与发
出按先进先出法计价；原材料的日常核算按计划成本核算, 月末按上月材料成本差
异率,将发出存货的计划成本调整为实际成本。
公司对期末存货中存在毁损、全部或部分陈旧过时或销售价格低于成本等情况,
按成本与可变现净值孰低法,并采取单项比较法提取存货跌价准备计入当期损益。
公司本期期末存货中未存在上述需计提准备的情况,故未计提存货跌价准备。
9、短期投资核算方法：
根据《企业会计准则-投资》的规定,短期投资以实际支付的全部价款（包括税
金、手续费和相关费用）扣除已宣告发放但未领取的现金股利（或已到期尚未领取
的债券利息）入帐；在处置时, 按所收到的处置收入与短期投资帐面价值的差额确
认为当期投资损益。短期投资在期末按成本与市价孰低法计价, 市价低于成本的部
分确认为跌价准备。具体计提方法为：按逐项比较, 总额提取的方法确定所计提的
跌价损失准备,并计入当期损益。
10、长期投资核算方法：
（1 ）长期债券投资的计价及收益确认方法：按取得时实际支付的全部价款（
包含支付的税金、手续费等各项附加费用）扣除实际支付的分期付息债券价款中包
含的已到期尚未领取的债券利息后的余额作为实际成本记帐, 并按权责发生制原则
按期计提利息,并计入投资收益。
（2）长期债券投资溢价和折价的摊销方法：于确认相关债券利息收入的同时,
将长期债券投资溢价或折价,在债券购入后至到期日止的期间内按直线法予以摊销。
（3 ）长期股权投资计价和收益确认方法：长期股权投资包括股票投资和其他
股权投资,按投资时支付的全部价款入帐。公司对被投资单位无控制、 无共同控制
或无重大影响的,长期股权投资采用成本法核算；公司对被投资单位具有控制、 共
同控制或重大影响的,长期股权投资采用权益法核算。
（4）对外长期股权投资采取权益法核算时,其取得成本与其在被投资单位所有
者权益中所占份额之间的差额,计入长期股权投资差额,借方差额按5年,贷方差额按
10年平均摊销计入损益。
（5）长期投资减值准备的提取方法：采用逐项计提的方法。 公司对投资单位
由于市价持续下跌或被投资单位经营情况变化等原因, 导致其可收回价值低于长期
股权投资帐面价值,并且这种降低的价值在可预计的将来期间内不能恢复时,按可收
回金额低于长期股权投资帐面价值的差额,计提长期投资减值准备。
11、固定资产计价和折旧方法：
（1）固定资产标准：①使用期限超过一年的房屋、建筑物、机器、机械、 运
输工具以及其他与生产经营有关的设备、器具、工具等；②单位价值在2,000 元以
上,并且使用期超过两年的,不属于生产、经营主要设备的物品。
（2）固定资产分类为：房屋建筑物、通用设备、专用设备、运输设备、 其他
设备。
（3）固定资产计价：按实际成本计价。
（4）固定资产折旧一般采用直线法平均计算,并按各类固定资产的原值和估计
的经济使用年限扣除残值（原值的4%或5%）制定其折旧率。固定资产各类折旧率如
下：
估计的经济
资产类别 使用年限 年折旧率 预计残值率
房屋建筑物 40年 2.40% 4%
通用设备 40年 2.38% 5%
专用设备 40年 2.38% 5%
运输设备 7年 13.71% 4%
其他设备 5年 19.20% 4%
其中上海申能星火热电有限责任公司的固定资产采用综合折旧率,年折旧率为6.
33%,华东天荒坪抽水蓄能有限责任公司采用综合折旧率,年折旧率为5.02%。
12、在建工程核算方法：
在建工程按实际发生的支出入帐,并在完工交付使用时,按工程的实际成本确认
为固定资产；在建工程借款所发生的利息支出在交付使用前计入工程成本, 交付使
用后,计入当期财务费用。
13.无形资产计价和摊销方法：
房屋使用权按购入的实际支出计价,从购入当月起按35年摊销。
14、长期待摊费用和摊销方法：
（1）吴泾热电厂六期工程外汇差从1994年起按受益期平均摊销；
（2）其他长期待摊销费用从1996年起按五年平均摊销。
15、收入确认原则：
销售商品：公司已将商品所有权上的重要风险和报酬转移给买方, 公司不再对
该商品实施管理权和实际控制权,相关的收入已经收到或取得了收款的证据,并且与
销售该商品相关的成本能够可靠地计量时,确认营业收入的实现。
他人使用本公司资产：利息收入,按使用现金的时间和适用利率计算确定； 发
生的使用费收入按有关合同或协议规定的收费时间和方法计算确定。上述收入的确
定应同时满足：①与交易相关的经济利益能够流入公司, ②收入的金额能够可靠地
计量。
16、所得税的会计处理方法：应付税款法。
17、合并会计报表编制方法：
合并会计报表的合并范围及所采用的会计方法：根据财政部财会字（1995年）
11号《关于印发＜合并会计报表暂行规定＞的通知》和财会二字（96）2 号《关于
合并报表合并范围请示的复函》等文件的规定, 以公司本部和纳入合并范围的子公
司1999年度的会计报表以及其他有关资料为依据,合并各项目数额编制而成。 合并
时,公司的重大内部交易和资金往来均相互抵销。
合营企业根据“股份有限公司会计制度”规定按比例合并的方法进行合并。即
将合营企业的资产、负债、收入、费用、利润和现金流量均按照公司对合营企业的
投资比例进行合并。合并时,对公司与合营企业之间的内部交易事项,均按比例予以
抵销,但不抵销内部未实现的亏损。
本公司在编制合并会计报表时,对原按行业会计制度编制的1999年度会计报表,
已按《企业会计准则》和《股份有限公司会计制度》的规定进行了调整及重新表述。
18、会计政策的变更、会计估计或合并范围的变更：
（1）会计政策、会计估计的变更：
本年度根据财会字（1999）35号文, 《关于印发＜股份有限公司会计制度有关
会计处理补充规定＞的通知》和财政部财会字（1999）49号文《关于印发＜股份有
限公司会计制度有关会计处理补充规定问题解答＞的通知》规定,对应收款项、 存
货、长短期投资计提了四项资产减值准备。上述会计政策的变更采用了追溯调整法,
调整了期初留存收益及相关项目的期初数。上述会计政策变更的累积影响数为144
,610,611.25元,其中,因坏账准备计提方法变更的累积影响数为6,089,120.79元,短
期投资跌价准备计提方法变更的累积影响数为6,021,490.46元, 长期投资减值准备
计提方法变更的累积影响数为13,250,000.00元。由于会计政策变更,调减了1998年
度净利润3,295,136.75元；调减了1999年初留存收益144,610,611.25元,其中,未分
配利润调减了122,919,019.56元,因未分配利润调减而影响的盈余公积相应调减21
,691,591.69元；利润及利润分配表上年数栏的年初未分配利润调减120,118, 153
.32元。
（2 ）合并范围的变更：本年度长期股权投资项目下的外高桥电厂（一期）和
吴泾八期成立项目公司, 为上海外高桥发电有限责任公司和上海吴泾第二发电有限
责任公司,公司分别持有该两家公司的50%股权, 故本年度的合并范围新增该两家子
公司。
19.期初未分配利润调增因素：因公司投资的外高桥电厂一期工程于1999 年底
设立了外高桥发电有限公司,明晰了公司对该项目的股、债权投资划分,并得以确认
公司应收该项目1999年以前形成的建设期利息32940万元,该项收益调增1999年度期
初未分配利润23799万元。
四、税项
公司适用的税种与税率：
税种 税率 计税基数
所得税 15% 应纳税所得额
增值税 17%或13% 按销项税额扣除当期可抵扣
的进项税额后的差额,电力按17%计, 热力按13%计
营业税 5%或8% 营业额,电力管理费按5%计,
委贷利息收入及其他按8%计
城建税 7%或1% 应纳增值税额和营业税额之和,
星火热电按1%计,其他按7%计
根据沪财企一（1996）83号文,公司投资电力能源项目的收益,按规定的税率交
纳企业所得税,入库后由同级财政返回,列作资本公积。
五、控股子公司及合营企业
1.公司所控制的境内外所有子公司和合营企业情况, 以及公司合并报表的合并
范围：
被投资单位名称 主营业务 注册资本
上海申能联合 投资能源项目、原材料
发展有限公司 及高新技术的开发、投资 360,000,000.00元
上海申能星火热
电有限责任公司 电力和热力 60,000,000.00元
上海外高桥发
电有限责任公司 火力发电综合利用及开发 1,803,840,000.00元
上海吴泾第二发 电力工程建设、电力
电有限责任公司 生产、销售 2,000,000,000.00元
被投资单位名称 本公司投资额 本公司持 是否
股比例 合并
上海申能联合
发展有限公司 335,500,000.00元 92% 是
上海申能星火热
电有限责任公司 54,000,000.00元 90% 是
上海外高桥发
电有限责任公司 901,920,000.00元 50% 是
上海吴泾第二发
电有限责任公司 1,000,000,000.00元 50% 是
2.本年新增两家合并报表子公司, 上海外高桥发电有限责任公司和上海吴泾第
二发电有限责任公司,两家子公司控制比例均为50%,均采用比例并表。
六、关联方关系及其交易的披露
（一）存在关联方的关联方情况：
1、存在控制关系的关联方
企业名称 注册地址 主营业务
申能（集团）有限公司 上海银城东路139号 从事电力、能源
基础产业的投资
开发和经营管理
实业投资、国内
贸易、房地产开
发经营、高科技
产业等
上海申能星火热电 上海奉贤民乐路 电力和热力
有限责任公司 325号
上海申能联合发展 上海银城东路139号 投资能源项目、
有限公司 原材料及高新技
术的开发、投资
上海外高桥发电有限 浦东新区海徐路 4300MW机组火力
责任公司 1001号 发电综合利用及
开发
上海吴泾第二发电有限 浦东新区银城东路 电力工程建设、
责任公司 139号 1009室 电力生产、销售
企业名称 与本企 经济性质 法定
业关系 或类型 代表人
申能（集团）有限公司 母公司 国有独资 许冠庠
上海申能星火热电 子公司 有限责任 刘承泽
有限责任公司
上海申能联合发展 子公司 有限责任 杨祥海
有限公司
上海外高桥发电有限 子公司 有限责任 胡寿佛
责任公司
上海吴泾第二发电有限 子公司 有限责任 刘承泽
责任公司
2、存在控制关系的关联方注册资本及其变化
企业名称 期初数 本期增加数 本期减少数 期末数
申能（集团）
有限公司 300,000万元 0.00 0.00 300,000万元
上海申能星火热
电有限责任公司 6,000万元 0.00 0.00 6,000万元
上海申能联合发
展有限公司 36,000万元 0.00 0.00 36,000万元
上海外高桥发电
有限责任公司 0.00 180,384万元 0.00 180,384万元
上海吴泾第二发
电有限责任公司 0.00 200,000万元 0.00 200,000万元
3、存在控制关系的关联方所持股份变化
企业名称 期初数 本期增加
金额 % 金额 %
申能（集团
）有限公司 211,309.67万元 80.25 0.00 0.00
上海申能星火热
电有限责任公司 5400万元 90.00 0.00 0.00
上海申能联合
发展有限公司 33120万元 92.00 0.00 0.00
上海外高桥发电
有限责任公司 0.00 0.00 90,192万元 50.00
上海吴泾第二发
电有限责任公司 0.00 0.00 100,000万元 50.00
企业名称 本期减少 期末数
金额 % 金额 %
申能（集团
）有限公司 100,000万元 12.09 111,309.67万元 68.16
上海申能星火热
电有限责任公司 0.00 0.00 5400万元 90.00
上海申能联合
发展有限公司 0.00 0.00 33120万元 92.00
上海外高桥发电
有限责任公司 0.00 0.00 90,192万元 50.00
上海吴泾第二发
电有限责任公司 0.00 0.00 100,000万元 50.00
4、存在控制关系的关联方交易情况
（1）本企业与关联方其他应收款、其他应付款、长期应付款余额
1999年度和1998年度与关联方其他应收款和其他应付款期末余额 （单位：人
民币元）：
项目 期末余额
1999年 1998年 1999年
（1）其他应收款
申能集团有限公司 36,388,714.32 51,695,562.87 21.50
（2）其他应付款
申能集团有限公司 1,518,126,577.30 8,836,847.51 95.75
（3）长期应付款
申能集团有限公司 2,293,347,592.61 1,836,810,526.41 85.17
项目 占全部其他应收（付）
款金额的比例% 计息标准
1998年 1999年 1998年
（1）其他应收款
申能集团有限公司 50.49 0.00 0.00
（2）其他应付款
申能集团有限公司 42.41 0.00 0.00
（3）长期应付款
申能集团有限公司 77.87 1.8% 1.8%
（2）其他应披露事项：
①资产、股权转入发生的关联交易：
关联方名称 交易内容 定价原则 回购股本
申能集团有限公司 国有法人股 按1999年中期财
务报告公告的调
整后每股净资产
折2.51元/股 10亿股
关联方名称 资产价值 资产转让价格 结算方式
申能集团有限公司
25.10亿元 25.10亿元 货币资金
②关键管理人员报酬：
1999年度支付的关键管理人员报酬总金额69.58万元。
（二）、不存在控制关系的关联方情况
1.不存在控制关系的关联方情况：
企业名称 与本企业的关系
上海申能房地产有限公司 同一母公司
上海申能建设租赁公司 同一母公司
上海申能金华实业股份有限公司 同一母公司
上海申能科技发展有限公司 同一母公司
2、不存在控制关系的关联方交易情况：
不存在大额的交易情况。
3.本企业与关联方应收应付款项金额：
项目 期末余额 占全部应收利息余额比重%
1999年 1998年 1999年 1998年
应收利息
上海申能房
地产有限公司 41,979,219.00 0.00 98.8% 0.00%
七、或有事项
本报告期内公司无需要说明的重大或有事项。
八、承诺事项
本报告期内公司无需披露的重大承诺事项。
九、资产负债表日后事项中的非调整事项：
公司2000年4月4日三届四次董事会决议通过：（1 ）与申能（集团）有限公司
进行资产置换,以公司投资的石洞口电厂1号机组长期投资原值5.639 亿元人民币置
换申能（集团）有限公司的东方证券及太平洋保险公司的股权或现金；（2 ）投资
组建上海申能创业投资有限公司,出资额9,800万元人民币,拥有49%股权；（3 ）投
资组建上海外高桥第二发电有限责任公司,出资额12.88亿元人民币,拥有40%股权。
上述事项,公司已于2000年4月6日予以公告。
九、备查文件目录
1、 公司载有法定代表人、财务负责人签名并盖章的会计报表。
2、 公司载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。
3、 公司备有报告期内在《上海证券报》、《证券时报》、《中国证券报》上
披露的年度报告、中期报告及股份回购有关文件和公告的原稿。
资产负债表
编制单位：申能股份有限公司 1999年12月31日 金额单位：元
年初数
资产 行次 母公司 合并
流动资产：
货币资金 1 1,462,447,710.17 1,478,045,673.10
短期投资 2 2,119,123,549.67 2,106,444,734.95
减：短期投资跌价准备 3 2,000,000.00 6,371,185.28
短期投资净额 4 2,117,123,549.67 2,100,073,549.67
应收票据 5 6,880,000.00
应收股利 6
应收利息 7
应收帐款 8 24,971,506.16
其他应收款 9 113,956,610.74 102,379,985.00
减：坏帐准备 10 2,688,271.25 6,451,685.97
应收款项净额 11 111,268,339.49 120,899,805.19
预付帐款 21 221,517.99
应收补贴款 24
期货保证金 25
应收席位费 26
存货 30 2,673,270.77
其中:工程施工 30-1
减:存货跌价准备(含工程亏损准备) 31
存货净额 32 - 2,673,270.77
待摊费用 33
待处理流动资产净损失 34
一年内到期的长期债权投资 35
其他流动资产 36
流动资产合计 39 3,690,839,599.33 3,708,793,816.72
长期投资：
长期股权投资 40 3,602,061,553.33 3,627,722,698.78
长期债权投资 41 3,526,651,698.43 3,401,220,698.43
长期投资合计 42 7,128,713,251.76 7,028,943,397.21
减:长期投资减值准备 43 152,000,000.00 152,000,000.00
长期投资净额 44 6,976,713,251.76 6,876,943,397.21
其中:合并价差
(贷差以"-"号表示)
(合并报表填列) 44-1 15,420,717.30
其中:股权投资差额
(贷差以"-"号表示)
(合并报表填列) 44-2 15,420,717.30
固定资产：
固定资产原价 45 6,096,133.14 240,506,891.70
减：累计折旧 46 3,318,887.40 51,136,442.71
固定资产净值 47 2,777,245.74 189,370,448.99
工程物资 48 163,791.15
在建工程 49 78,000.00
固定资产清理 50
待处理固定资产净损失 51
固定资产合计 53 2,777,245.74 189,612,240.14
无形资产及其他资产：
无形资产 54
开办费 55
长期待摊费用 56 81,726,509.56 84,557,327.61
其他长期资产 57
其中:临时设施净值 57-1
无形资产及其他资产合计 58 81,726,509.56 84,557,327.61
递延税项：
递延税款借项 59
资产总计 60 10,752,056,606.39 10,859,906,781.68
流动负债：
短期借款 61 21,000,000.00
应付票据 62
应付帐款 63 3,978,444.28
预收帐款 64
代销商品款 65
应付工资 66 1,437,233.34
应付福利费 67 41,179.54 317,615.35
应付股利 68 526,617,553.80 526,617,553.80
应交税金 69 67,216,620.21 68,235,512.99
其他应交款 70 774.00 38,813.89
其他应付款 71 12,551,228.33 20,838,667.76
预提费用 72 102,838.40
一年内到期的长期负债 73 271,594,591.91 271,594,591.91
其他流动负债 74
流动负债合计 80 878,021,947.79 914,161,271.72
长期负债：
长期借款 81 995,860,401.09 1,037,672,592.45
应付债券 82
长期应付款 83 2,358,564,003.98 2,358,914,582.78
住房周转金 84
其他长期负债 85
长期负债合计 90 3,354,424,405.07 3,396,587,175.23
递延税项：
递延税款贷项 91
负债合计 92 4,232,446,352.86 4,310,748,446.95
少数股东权益
(合并报表填列) 92-1 29,548,081.20
股东权益
股本 93 2,633,087,769.00 2,633,087,769.00
资本公积 94 1,867,926,640.90 1,867,926,640.90
盈余公积 95 952,548,825.55 955,179,780.41
其中：公益金 96 166,461,863.94 167,504,623.60
未确认的投资损失 96-1
未分配利润(未弥
补亏损以"-"号表示) 97 194,410,628.48 191,779,673.62
加：非正常经营项目收益调整 871,636,389.60 871,636,389.60
外币报表折算差额(合并报表填列) 98
股东权益合计 99 6,519,610,253.53 6,519,610,253.53
负债及股东权益总计 100 10,752,056,606.39 10,859,906,781.68
年末数
资产 行次 母公司 合并
流动资产：
货币资金 1 817,429,038.40 924,272,702.43
短期投资 2 909,070,151.20 887,391,336.48
减：短期投资跌价准备 3 3,001,118.70 9,322,303.98
短期投资净额 4 906,069,032.50 878,069,032.50
应收票据 5 5,310,000.00
应收股利 6
应收利息 7 42,617,414.00 42,481,966.17
应收帐款 8 556,746,847.66
其他应收款 9 78,199,200.90 169,227,176.23
减：坏帐准备 10 4,277,771.25 8,098,485.97
应收款项净额 11 73,921,429.65 717,875,537.92
预付帐款 21 299,591,527.38
应收补贴款 24
期货保证金 25
应收席位费 26
存货 30 30,936,477.12
其中:工程施工 30-1
减:存货跌价准备(含工程亏损准备) 31
存货净额 32 - 30,936,477.12
待摊费用 33
待处理流动资产净损失 34
一年内到期的长期债权投资 35 73,150.00
其他流动资产 36
流动资产合计 39 1,840,036,914.55 2,898,610,393.52
长期投资：
长期股权投资 40 3,535,131,126.20 1,227,685,352.17
长期债权投资 41 4,812,381,004.10 3,841,741,811.92
长期投资合计 42 8,347,512,130.30 5,069,427,164.09
减:长期投资减值准备 43 152,000,000.00 152,000,000.00
长期投资净额 44 8,195,512,130.30 4,917,427,164.09
其中:合并价差
(贷差以"-"号表示)
(合并报表填列) 44-1 -820,664,511.89
其中:股权投资差额 &nbs